Mogo Finance Technologies Inc. (MOGO) rapporteerde een succesvol tweede kwartaal, met een omzetstijging van 10% tot $17,6 miljoen en een stijging van het betalingsvolume via de Carta-service met 12% tot $2,8 miljard. De vermogensbeheeractiviteiten van het bedrijf, dat de beleggingsfondsenindustrie wil ontwrichten door middel van een betaalbaar en eenvoudig beleggingsplatform, lieten aanzienlijke verbeteringen zien.
Mogo sloot het kwartaal af met een sterke financiële positie, met in totaal ongeveer $41 miljoen aan contanten, beleggingen en verhandelbare effecten. CEO Greg Feller benadrukte de strategie van het bedrijf om prioriteit te geven aan langetermijngroei in vermogen en betalingen en tegelijkertijd een positieve kasstroom uit bedrijfsactiviteiten te behouden.
Ondanks het feit dat cryptogerelateerde investeringen bijna de helft van Mogo's marktkapitaal uitmaken, dragen ze momenteel niet bij aan de inkomsten. Vooruitkijkend is Mogo van plan om zijn marketinginspanningen op te voeren en verwacht het dat de inkomsten uit abonnementsdiensten in het fiscale jaar 2024 met ongeveer tien procent zullen groeien, met een aangepaste EBITDA van $ 5 miljoen tot $ 6 miljoen.
Belangrijkste resultaten
- De omzet steeg in het tweede kwartaal met 10% tot $ 17,6 miljoen.
- Het betalingsvolume van Carta steeg met 12% tot $2,8 miljard.
- Vermogensbeheer richt zich op het doorbreken van traditionele beleggingsfondsen met betaalbare, beheerde oplossingen.
- Positieve kasstroom uit bedrijfsactiviteiten met een daling van de marketinguitgaven in het tweede kwartaal.
- Cryptobeleggingen vormen bijna 50% van de market cap maar 0% van de inkomsten.
- ARPU voor welvaartsproducten is $180, wat wijst op monetisatiepotentieel.
- De liquide middelen en totale investeringen bedroegen aan het einde van het kwartaal ongeveer $41 miljoen.
- Inkomsten uit abonnementsdiensten zullen naar verwachting groeien in het midden van de tien voor het fiscale jaar 2024.
- Aangepaste EBITDA-guidance geïntroduceerd op $5 miljoen tot $6 miljoen voor 2024.
- Marketingpartnerschap met Tom Lee en Fundstrat houdt geen eigen vermogen in, alleen een vergoeding voor 12 maanden.
- Lagere rentetarieven kunnen leiden tot aanzienlijke besparingen in contanten voor Mogo.
Bedrijfsvooruitzichten
- Mogo richt zich op welvaart en betalingen voor groei op de lange termijn.
- De omzet uit abonnementsdiensten zal naar verwachting in het midden van de tien jaar groeien in het boekjaar 2024.
- Aangepaste EBITDA voor 2024 vastgesteld op $5 miljoen tot $6 miljoen.
Bearish hoogtepunten
- Cryptogerelateerde investeringen maken een groot deel uit van de market cap, maar dragen niet bij aan de inkomsten.
Positieve punten
- Positieve kasstroom uit operaties.
- Sterke financiële positie met aanzienlijke liquide middelen en investeringen.
- Vermogens- en betalingsactiviteiten hebben prioriteit voor groei.
Missers
- Geen specifieke missers gerapporteerd tijdens de earnings call.
Hoogtepunten Q&A
- CEO Greg Feller benadrukte het groeipotentieel van de vermogensactiviteiten.
- ARPU voor vermogensproducten is $180, vergeleken met $25 voor alle producten.
- Geen eigen vermogen betrokken bij het marketingpartnerschap met Tom Lee en Fundstrat.
- Elke rentedaling van 1% kan Mogo $0,5 miljoen besparen.
InvesteringsPro Inzichten
Mogo Finance Technologies Inc. (MOGO) heeft zeker vooruitgang geboekt in zijn operationele sectoren, zoals blijkt uit een robuust tweede kwartaal. Een diepere duik in de financiële gezondheid van het bedrijf en de aandelenprestaties door de lens van InvestingPro levert echter een genuanceerder beeld op.
InvestingPro's tips laten zien dat MOGO naar verwachting voor uitdagingen zal komen te staan met een verwachte daling van het nettoresultaat dit jaar. Analisten zijn niet optimistisch over de winstgevendheid van het bedrijf in de huidige fiscale periode. Hoewel het bedrijf een prijzenswaardige kaspositie heeft, raakt het ook snel door zijn reserves heen, wat zorgen kan oproepen over de financiële duurzaamheid op de lange termijn. Bovendien zijn de prestaties van MOGO's aandelen ondermaats geweest, met aanzienlijke koersdalingen in de afgelopen maand, drie maanden, zes maanden en zelfs de afgelopen vijf jaar. Het is ook vermeldenswaard dat MOGO geen dividend uitkeert, wat het beleggerssentiment zou kunnen beïnvloeden.
In termen van real-time statistieken, staat MOGO's marktkapitalisatie op $31,81 miljoen, wat de omvang binnen de industrie aangeeft. De koers-winstverhouding van het bedrijf is momenteel negatief op -2,62, wat wijst op scepsis bij beleggers over het toekomstige winstpotentieel. De koers-winstverhouding gecorrigeerd voor de laatste twaalf maanden vanaf Q2 2024 is ook negatief en bedraagt -2,14. Deze cijfers, in combinatie met een negatieve Koers/Winst Groei Verhouding van -0,03, suggereren dat de groei van het bedrijf de winstverwachting niet rechtvaardigt. Ondanks een omzetgroei van 10% op kwartaalbasis, is de omzet over de afgelopen twaalf maanden vanaf Q2 2024 met bijna 7% gedaald.
Deze inzichten van InvestingPro onderstrepen het belang van due diligence en de waarde van toegang tot een uitgebreide set analytische tools. Voor investeerders en belanghebbenden in Mogo Finance Technologies Inc. zijn aanvullende InvestingPro Tips (in totaal 11) beschikbaar om hun beslissingen verder te onderbouwen. Deze inzichten zijn toegankelijk via het speciale InvestingPro-platform voor MOGO op https://www.investing.com/pro/MOGO.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.