In een recent rapport heeft Hindenburg Research beweerd dat Madhabi Puri Buch, de voorzitter van de Indiase Securities and Exchange Board (SEBI), eerdere investeringen had in offshorefondsen die ook werden gebruikt door de Adani Group. Deze beschuldigingen komen nadat het rapport van januari 2023 het conglomeraat beschuldigde van het gebruik van belastingparadijzen en het manipuleren van aandelen, wat leidde tot een aanzienlijke daling van de waarde van Adani's aandelen.
Het rapport, waarin klokkenluidersdocumenten worden aangehaald, suggereert dat Buch samen met haar man belangen had in een Global Opportunities Fund op Bermuda. Dit fonds was volgens een onderzoek van de Financial Times verbonden aan entiteiten die gelieerd waren aan de Adani Group voor het verhandelen van aandelen van haar bedrijven. In 2015 waren Buch en haar man beleggers in een van de subfondsen van deze offshore entiteit.
Verdere details uit de klokkenluidersdocumenten geven aan dat in 2017, vóór Buchs benoeming als voltijds lid van SEBI, haar man verzocht om de enige beheerder te zijn van hun rekening in het subfonds. Buch werd later in 2022 hoofd van SEBI.
Het rapport heeft geleid tot een kritisch onderzoek naar de relatie tussen het hoofd van de marktregulator en de Adani Group. Hindenburg heeft opgeroepen tot nader onderzoek naar deze bevindingen en streeft naar meer transparantie.
De markttoezichthouder en Buch hebben niet onmiddellijk gereageerd op verzoeken om commentaar. Deze ontwikkeling volgt op een lopend onderzoek door SEBI naar de Adani Group, dat begon na het rapport van Hindenburg van januari 2023. In mei ontvingen zes bedrijven van de Adani Group berichten van de SEBI wegens vermeende overtredingen van de Indiase beursregels.
Daarnaast gaf SEBI een "show cause" notice uit aan Hindenburg Research, waarin werd gesuggereerd dat de short-seller mogelijk niet-openbare informatie heeft gebruikt om een shortpositie in te nemen. Hindenburg deed deze aantijgingen af als "onzin" in een notitie op zijn website in juli, waar het ook de kennisgeving van de toezichthouder bekendmaakte.
Reuters heeft bijgedragen aan dit artikel.Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.