PHX Minerals Inc. (NYSE: PHX), een bedrijf dat actief is op het gebied van natuurlijke hulpbronnen, heeft een sterke prestatie geleverd in zijn recente driemaandelijkse earnings call op 8 augustus 2024. Het bedrijf vierde zijn hoogste kwartaalvolumes sinds het tweede kwartaal van 2018, met een opmerkelijke stijging van 40% in de totale bedrijfsproductie ten opzichte van het vorige kwartaal.
PHX Minerals heeft zijn focus strategisch verlegd naar minerale activa, waarbij de royaltyvolumes nu ongeveer 90% van de productie uitmaken. Financieel heeft het bedrijf zijn positie versterkt door de schulden te verminderen en de dividenden te verhogen, terwijl het actief gedisciplineerde overnames nastreeft. Ondanks een lichte daling van de gerealiseerde prijzen stegen de verkoopinkomsten met 39%, grotendeels dankzij de toegenomen productievolumes.
Belangrijkste resultaten
- PHX Minerals rapporteerde de hoogste kwartaalvolumes sinds het tweede kwartaal van 2018.
- De totale zakelijke productie steeg met 40% ten opzichte van het vorige kwartaal.
- Royalty volumes vertegenwoordigen nu ongeveer 90% van de productie van het bedrijf.
- De schuld is sinds eind 2023 met $4 miljoen afgenomen en de dividenden zijn met 33% gestegen.
- Het bedrijf sloot voor $3,5 miljoen aan minerale acquisities af en blijft mogelijkheden evalueren.
- De verkoopopbrengsten stegen met 39%, ondanks een lichte daling van de gerealiseerde prijzen.
- Hedge-programma in werking met 42% van 2024 aardgas en 35% van de olieproductie met neerwaartse bescherming.
- De schuld/EBITDA-ratio bedroeg 1,32 keer op 30 juni 2024.
Bedrijfsvooruitzichten
- PHX Minerals beschikt over een zevenjarige voorraad hoogwaardige boorlocaties.
- Het bedrijf is optimistisch over een voortdurende toename van de activiteit en een opwaartse trend in 2025.
- Grondstofprijzen en beslissingen van exploitanten zullen naar verwachting de toekomstige groei beïnvloeden.
Bearish hoogtepunten
- De gerealiseerde prijzen voor aardgas en olie zijn licht gedaald.
- Het bedrijf erkent een daling van meer dan 25% in hun royaltybelangen.
- Kwartaalresultaten zijn onvoorspelbaar door variabiliteit in putafrondingen.
Positieve punten
- Interessante putten met een grote impact in de Haynesville- en SCOOP-gebieden zorgen voor productiegroei.
- Het bedrijf is tevreden met zijn prestaties ondanks een uitdagende macro-omgeving.
- Groeiende vraag naar aardgas kan leiden tot hogere prijzen en verdere groei.
Missen
- Het bedrijf heeft momenteel geen significante impact gezien van hercompleties of stilgelegde putten.
V&A hoogtepunten
- PHX Minerals is momenteel niet gericht op het verwerven van meer mineralen, maar verwacht te kunnen profiteren van de ontwikkeling van putten en leasingactiviteiten in hun gebied.
- Het bedrijf is van plan om de marketingactiviteiten voor investeerders uit te breiden om aandeelhouders mogelijk te belonen en de waardekloof te dichten.
Samengevat onderscheidt PHX Minerals zich door een aanzienlijke productiestijging en een strategische focus op minerale activa. De financiële discipline van het bedrijf, geïllustreerd door schuldreductie en dividendgroei, positioneert het bedrijf goed voor toekomstige kansen. Ondanks de inherente onvoorspelbaarheid van de industrie heeft PHX Minerals vertrouwen in haar vermogen om een robuuste balans te handhaven en te profiteren van de marktomstandigheden om aandeelhouderswaarde te genereren. De volgende earnings call, die gepland staat voor begin november 2024, zal meer inzicht geven in de prestaties van het bedrijf in het derde kwartaal en de strategische initiatieven.
InvestingPro Inzichten
PHX Minerals Inc. (NYSE: PHX) heeft zich ingezet voor financiële discipline en strategische groei, zoals blijkt uit de recente kwartaalcijfers. InvestingPro-gegevens en tips bieden extra context voor de prestaties van het bedrijf en de vooruitzichten voor de toekomst.
InvestingPro Data hoogtepunten:
- Het bedrijf heeft een marktkapitalisatie van $125,86 miljoen, wat wijst op een bescheiden omvang binnen zijn sector.
- PHX Minerals werkt met een koers-winstverhouding van 28,92, die vanaf Q1 2024 wordt bijgesteld naar 31,33 voor de laatste twaalf maanden, wat aangeeft hoeveel investeerders bereid zijn te betalen voor een dollar winst.
- De brutowinstmarge staat op een indrukwekkende 84,67% voor dezelfde periode, wat laat zien hoe efficiënt het bedrijf is in het beheren van de productiekosten ten opzichte van de inkomsten.
InvestingPro Tips:
- Het aandeel PHX Minerals wordt over het algemeen verhandeld met een lage prijsvolatiliteit, wat beleggers zou kunnen aanspreken die op zoek zijn naar stabiliteit in hun beleggingen.
- Het bedrijf heeft de dividenduitkeringen 41 jaar op rij gehandhaafd, wat getuigt van zijn inzet om waarde terug te geven aan aandeelhouders.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een meer diepgaande analyse, zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, waaronder de voorspellingen van de prestaties van het bedrijf en waarderingsmultiples. Op dit moment staan er nog vijf tips op InvestingPro voor PHX Minerals, die te vinden zijn op https://www.investing.com/pro/PHX.
Deze inzichten uit InvestingPro-gegevens en tips geven een breder inzicht in de financiële gezondheid en het investeringspotentieel van PHX Minerals. De indrukwekkende brutowinstmarges van het bedrijf en de consistente dividenduitkeringen in het verleden dragen bij aan veelbelovende vooruitzichten voor diegenen die investeren in de voortdurende groei en stabiliteit van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.