ServiceTitan, een softwarestartup, streeft naar een waardering van maximaal €5,16 miljard bij zijn aanstaande beursgang (IPO) in de Verenigde Staten. Dit markeert een van de laatste grote openbare aanbiedingen in een jaar dat een opleving heeft gezien in de IPO-markt.
Het in Glendale, Californië gevestigde bedrijf heeft aangekondigd tot €502 miljoen op te willen halen door 8,8 miljoen aandelen aan te bieden in een prijsrange van €52 tot €57 per aandeel.
ServiceTitan voegt zich bij door durfkapitaal gesteunde bedrijven zoals Reddit en Rubrik door door te zetten met zijn beursdebuut. Deze stap komt na een periode van relatieve schaarste in door durfkapitaal gesteunde IPO's, wat wordt toegeschreven aan hoge rentetarieven en marktschommelingen. Het succesvolle voltooien van ServiceTitan's IPO zou als katalysator kunnen dienen voor andere bedrijven die een beursgang overwegen.
ServiceTitan, opgericht door Ara Mahdessian en Vahe Kuzoyan, heeft een belangrijke positie verworven in een gespecialiseerde markt door software te ontwikkelen voor servicebedrijven, met name in de verwarmings-, ventilatie- en airconditioningbranche (HVAC).
In concurrentie met gevestigde softwareleveranciers zoals Salesforce (NYSE:CRM), SAP (ETR:SAPG) en Jobber, heeft ServiceTitan zich onderscheiden sinds zijn oprichting. Het bedrijf werd oorspronkelijk opgericht als LinxLogic in 2007, lanceerde zijn platform in 2012 en onderging een naamsverandering naar ServiceTitan in 2014.
Ondanks het bereiken van een piekwaardering van €9,5 miljard tijdens de financieringswoede van 2021, werd ServiceTitan's waardering aangepast naar €7,60 miljard na een financieringsronde in 2022. Volgens gegevens van PitchBook heeft het bedrijf tot nu toe €1,46 miljard aan investeringen opgehaald.
ServiceTitan's plannen voor een beursgang werden aanvankelijk geheim gehouden, met een vertrouwelijke aanvraag die begin 2022 door Reuters werd gemeld. De aanbieding wordt gefaciliteerd door een syndicaat van 14 begeleidende firma's, waaronder zwaargewichten uit de sector zoals Goldman Sachs (NYSE:GS), Morgan Stanley (NYSE:MS), Wells Fargo (NYSE:WFC) en Citigroup.
Na voltooiing van de IPO zullen de aandelen van ServiceTitan beschikbaar zijn op de Nasdaq-beurs onder het tickersymbool "TTAN".
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.