Op maandag handhaafde Truist Securities zijn koopadvies en koersdoel van $33,00 voor het aandeel Evolent Health (NYSE:EVH). De analyse van het bedrijf volgde op de recente bekendmaking van de Centers for Medicare & Medicaid Services (CMS) over de verwachte Medicare Advantage-inschrijvingen voor 2025, die naar verwachting 35,7 miljoen levens zullen omvatten. De CMS verstrekte ook landschapsbestanden met details over de geplande aanbiedingen en marktuittredingen van zorgverzekeraars.
Uit de CMS-gegevens bleek dat Humana (NYSE:HUM), dat een Hold-rating heeft van MacDonald, geen counties in Arizona of Florida verlaat waar Evolent Health Performance Suite-regelingen heeft. Humana zal echter zijn planaanbod in deze staten wijzigen, waarbij bepaalde plannen worden beëindigd en nieuwe worden geïntroduceerd.
Evolent Health merkte eerder op dat zijn risicoblootstelling bij Humana zich bevindt in markten waar Humana winstgevendheid heeft aangetoond, wat erop wijst dat men verwacht dat Humana zich niet zou terugtrekken uit deze winstgevende plannen.
Ondanks deze veranderingen geeft de beoordeling van Truist Securities aan dat Humana's terugtrekking uit planaanbiedingen in Arizona en Florida geen invloed heeft op de Performance Suite-blootstelling van Evolent Health in deze staten.
De analyse wees er ook op dat de CMS nog geen plan cross-walk bestanden heeft vrijgegeven, die verder inzicht zouden kunnen geven in de vraag of volledig beëindigde plannen zijn geconsolideerd in nieuwe aanbiedingen.
De enige volledige marktuittredingen door Humana die door de analist werden waargenomen, waren in Alaska en Rhode Island, die worden beschouwd als relatief kleine markten voor de verzekeraar, met ongeveer 17.600 levens vanaf september 2024. Deze informatie suggereert dat de blootstelling van Evolent Health aan Humana's marktaanpassingen beperkt kan zijn, waardoor de vooruitzichten van het bedrijf gehandhaafd blijven, zoals weerspiegeld in het herhaalde koersdoel en de rating.
In ander recent nieuws trekt Evolent Health de aandacht van analisten en potentiële kopers. De omzetgroei en EBITDA-expansie van het gezondheidszorgbedrijf zijn benadrukt door Barclays, dat ook potentiële waardecreatiewegen voor het bedrijf ziet, waaronder een mogelijke verkoop. Het bedrijf heeft zijn omzetverwachting voor het volledige jaar verhoogd naar tussen €2,56 miljard en €2,6 miljard.
Daarnaast heeft Evolent Health de strategische overname van Machinify Technology aangekondigd, die naar verwachting de operationele efficiëntie zal verbeteren en het productaanbod zal uitbreiden. De omzetprognoses van het bedrijf voor Q3 liggen tussen €615 miljoen en €635 miljoen, met een aangepaste EBITDA tussen €60 miljoen en €68 miljoen.
InvestingPro Inzichten
Als aanvulling op de analyse van Truist Securities over Evolent Health (NYSE:EVH), bieden recente gegevens van InvestingPro extra context voor de financiële positie en marktprestaties van het bedrijf. Ondanks de onzekerheid rond de Medicare Advantage-inschrijvingsprognoses, heeft EVH een sterke omzetgroei laten zien, met een stijging van 44,25% over de laatste twaalf maanden tot en met Q2 2024, tot €2,35 miljard. Deze robuuste groei sluit aan bij de strategische positionering van het bedrijf in de gezondheidszorgsector.
InvestingPro Tips benadrukken dat de koersbewegingen van het Evolent Health-aandeel behoorlijk volatiel zijn, wat beleggers in overweging moeten nemen in het licht van de recente ontwikkelingen rond Medicare Advantage. Daarnaast voorspellen analisten dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn, wat mogelijk een positieve wending voor de financiële prestaties van EVH signaleert.
Het is vermeldenswaard dat EVH over de afgelopen drie maanden een sterk rendement van 53,24% heeft laten zien, wat wijst op marktoptimisme over de vooruitzichten van het bedrijf. Deze prestatie zou beïnvloed kunnen zijn door factoren zoals de beperkte impact van Humana's marktaanpassingen op de activiteiten van Evolent Health, zoals besproken in het artikel.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 7 aanvullende tips die verder inzicht kunnen geven in de marktpositie en toekomstige potentie van Evolent Health.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.