Stifel heeft zijn Buy-rating op aandelen van Estee Lauder (NYSE: EL) met een vast koersdoel van $ 165,00 gehandhaafd nadat de cosmeticagigant robuuste vierdekwartaalresultaten voor het boekjaar 2024 rapporteerde en de verwachtingen overtrof met een stijging van de autonome omzet met 8,0%, wat hoger was dan de consensusschatting van ongeveer 7,5%.
Tegelijkertijd overtrof de Aangepaste EBIT van Estee Lauder voor het kwartaal ook de verwachtingen, met een omzet van $349 miljoen vergeleken met de verwachte $217 miljoen.
De prestaties van het bedrijf waren met name sterk in Travel Retail en de regio Europa, Midden-Oosten en Afrika (EMEA). De verkopen in Noord-Amerika toonden echter zwakte en de situatie op het Chinese vasteland, een belangrijke markt voor Estee Lauder, liet een sequentiële daling zien.
Deze gemengde resultaten komen naast de aankondiging dat Fabrizio Freda, president en CEO van Estee Lauder, aan het eind van het boekjaar 2025 met pensioen gaat.
Vooruitkijkend gaf Estee Lauder richtlijnen voor het boekjaar 2025 die onder de consensusschattingen vielen. Het bedrijf verwacht een autonome omzetgroei variërend van een daling van 1% tot een stijging van 2%, vergeleken met de verwachte 7%. De winst per aandeel (WPA) zal naar verwachting tussen $2,75 en $2,95 liggen, wat onder de consensus van $3,97 ligt. Voor het eerste kwartaal van het boekjaar 2025,
verwacht Estee Lauder een autonome omzetdaling van 5% tot 3%, met een winst per aandeel van $0,02 tot $0,09, wat aanzienlijk lager is dan de consensusschatting van $0,63.
Stifel's analyse suggereert dat de zwakkere guidance voor fiscaal 2025 zowel specifieke uitdagingen binnen het bedrijf als bredere problemen in de categorie weerspiegelt. De verwachte bescheiden groei is lager dan de verwachte lage tot gemiddelde eencijferige categoriegroei.
De ondermaatse prestaties worden toegeschreven aan een te grote afhankelijkheid van consumenten van het Chinese vasteland, die goed zijn voor ongeveer 30% van de omzet van Estee Lauder en momenteel te maken hebben met bestedingsproblemen, evenals aanhoudend verlies van marktaandeel in de VS.
InvesteringsPro Inzichten
Nu de laatste financiële resultaten van Estee Lauder (NYSE:EL) de interesse van beleggers hebben gewekt, kan een nadere blik op het bedrijf door de lens van InvestingPro-gegevens en -tips extra context bieden. De marktkapitalisatie van Estee Lauder bedraagt ongeveer $34,05 miljard en weerspiegelt een belangrijke aanwezigheid in de cosmetica-industrie. Ondanks de uitdagingen die worden geschetst in de richtlijnen voor het boekjaar 2025, kan Estee Lauder bogen op indrukwekkende brutowinstmarges, waarbij de laatste twaalf maanden vanaf het derde kwartaal van 2024 een substantiële marge van 70,77% lieten zien. Dit cijfer benadrukt de efficiëntie van het bedrijf in het beheren van de productiekosten ten opzichte van de omzet.
Het bedrijf wordt echter verhandeld tegen een hoge winstmultiple, met een koers-winstverhouding van 53,12 en een aangepaste koers-winstverhouding van 49,92 voor dezelfde periode. Daarnaast heeft Estee Lauder een consistent trackrecord van dividendbetalingen, met 3 opeenvolgende dividendverhogingen, een factor die inkomstengerichte beleggers aantrekkelijk kunnen vinden.
Voor degenen die op zoek zijn naar een diepere duik in de financiële gezondheid en aandelenprestaties van Estee Lauder, biedt InvestingPro een reeks aanvullende tips-29 om precies te zijn - waaronder prognoses van de netto-inkomsten en inzicht in de schuldniveaus van het bedrijf. Geïnteresseerde beleggers hebben toegang tot deze waardevolle inzichten door InvestingPro's speciale pagina voor Estee Lauder te bezoeken op https://www.investing.com/pro/EL.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.