SAN JOSE, Californië - Rani Therapeutics Holdings, Inc. (NASDAQ:RANI), een bedrijf gespecialiseerd in de orale toediening van biologicals, heeft een geregistreerde directe aanbieding aangekondigd die op 16.10.2024 zal worden afgerond. De deal zal ongeveer $10 miljoen aan bruto-opbrengsten opleveren vóór vergoedingen en kosten, met de mogelijkheid van extra fondsen afhankelijk van de uitoefening van warrants.
De aanbieding omvat de verkoop van 3 miljoen aandelen Class A gewone aandelen en pre-funded warrants voor 333.333 aandelen, waarbij elk aandeel of warrant gebundeld is met een Series C gewone warrant om één aandeel te kopen tegen $3,00. De Series C warrants zijn uitoefenbaar gedurende vijf jaar vanaf de uitgiftedatum.
In een strategische zet heeft Rani Therapeutics ook met de investeerder afgesproken om alle uitstaande Series A gewone warrants te annuleren, die oorspronkelijk op 22.07.2024 waren uitgegeven. Als gevolg van deze overeenkomst zullen deze warrants niet langer uitoefenbaar zijn.
Maxim Group LLC treedt op als enige plaatsingsagent voor de aanbieding, die wordt gedaan onder een shelf registratieverklaring die op 10.08.2022 van kracht werd. De effecten worden verkocht door middel van een prospectus supplement en het bijbehorende prospectus, die bij de SEC zullen worden ingediend.
Het opgehaalde kapitaal zal naar verwachting de verdere ontwikkeling ondersteunen van Rani Therapeutics' eigen RaniPill® capsule-technologie, ontworpen om biologicals oraal toe te dienen in plaats van via injecties of infusies. Het bedrijf heeft verschillende preklinische en klinische studies afgerond om de veiligheid, verdraagbaarheid en biologische beschikbaarheid van de RaniPill® te evalueren.
Dit persbericht vormt geen aanbod tot verkoop of een uitnodiging tot het doen van een aanbod tot koop van effecten, en er zal geen verkoop van de effecten plaatsvinden in enige jurisdictie waar een dergelijk aanbod, uitnodiging of verkoop onwettig zou zijn. De details van de aanbieding zijn gebaseerd op een persbericht van Rani Therapeutics.
In ander recent nieuws heeft Rani Therapeutics Holdings, Inc. aanzienlijke ontwikkelingen doorgemaakt. Het bedrijf rapporteerde een nettoverlies in Q2 van $0,51 per aandeel, in lijn met de verwachtingen. Hierop volgend paste H.C. Wainwright zijn 12-maands koersdoel voor het bedrijf aan van $13 naar $9, terwijl het een Koop-advies handhaafde. Verder haalde het bedrijf ongeveer $10 miljoen op uit een aandelenverkoop, waarbij 2,8 miljoen aandelen Class A gewone aandelen en pre-funded warrants voor nog eens 446.753 aandelen werden verkocht.
Rani Therapeutics kondigde ook een samenwerking aan met het Zuid-Koreaanse biotechbedrijf ProGen Co., Ltd. om RT-114, een orale therapie voor obesitas, gezamenlijk te ontwikkelen en te commercialiseren. De samenwerking zal gebruik maken van Rani's RaniPill® capsule en ProGen's eigen eiwit, PG-102, waarbij beide bedrijven hebben ingestemd met een 50/50 kosten- en opbrengstenverdeling voor wereldwijde ontwikkeling en commercialisering.
Daarnaast heeft Rani Therapeutics Marcum LLP aangesteld als zijn nieuwe onafhankelijke geregistreerde accountantskantoor, ter vervanging van Ernst & Young LLP. Er werden geen meningsverschillen gerapporteerd over zaken betreffende boekhoudkundige principes, praktijken, openbaarmaking van financiële overzichten of controleprocedures tijdens de boekjaren en tussenliggende periode voorafgaand aan de wijziging. Stifel en Canaccord Genuity handhaafden hun Koop-adviezen voor het bedrijf, ondanks aanpassingen in hun koersdoelen.
InvestingPro Inzichten
De recente geregistreerde directe aanbieding van Rani Therapeutics komt op een kritiek moment voor het bedrijf, zoals blijkt uit de laatste InvestingPro gegevens. De marktkapitalisatie van het bedrijf bedraagt €169,83 miljoen, wat de huidige waardering in de biotechsector aangeeft. Deze kapitaalverhoging is bijzonder belangrijk gezien het feit dat Rani "snel door zijn contanten heen brandt", volgens een InvestingPro Tip. De extra $10 miljoen aan bruto-opbrengsten uit deze aanbieding zou de broodnodige financiële ruimte kunnen bieden voor de lopende ontwikkeling van de RaniPill® capsule-technologie.
Ondanks de cash burn heeft Rani recentelijk indrukwekkende marktprestaties laten zien. InvestingPro gegevens tonen een opvallend koersrendement van 45,21% over de afgelopen week en 34,18% over de laatste maand. Deze positieve momentum kan hebben bijgedragen aan het vermogen van het bedrijf om deze financieringsovereenkomst veilig te stellen. Het is echter vermeldenswaardig dat Rani "opereert met een gematigd schuldniveau", volgens een andere InvestingPro Tip, wat het belang van deze kapitaalinjectie voor het handhaven van financiële stabiliteit onderstreept.
De focus van het bedrijf op het ontwikkelen van orale biologicals sluit aan bij de hoge Prijs / Boekwaarde multiple van 59,91, wat suggereert dat beleggers een aanzienlijk toekomstig groeipotentieel inprijzen. Potentiële investeerders moeten zich echter bewust zijn van het feit dat Rani "niet winstgevend is over de laatste twaalf maanden", met een aangepast bedrijfsresultaat van -$57,85 miljoen over dezelfde periode.
Voor degenen die geïnteresseerd zijn in een diepere analyse, biedt InvestingPro 7 aanvullende tips voor Rani Therapeutics, die een uitgebreider beeld geven van de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.