Op maandag werd het koersdoel voor Charles Schwab Corp. (NYSE: SCHW) verhoogd van $85,00 naar $88,00, terwijl de rating op Buy werd gehandhaafd door Jefferies. Deze aanpassing komt ondanks een lichte daling van de winstverwachting voor het tweede kwartaal, waarbij de verwachte netto-inkomsten overeenkomen met de verwachtingen van het management.
De herziene schatting van de winst over het tweede kwartaal van 2024 door Jefferies is nu vastgesteld op $0,71 per aandeel, een daling ten opzichte van de vorige prognose van $0,75. De verlaging wordt toegeschreven aan een combinatie van lagere netto rentebaten (NII) en gestegen kosten.
Jefferies voorspelt een netto omzet van $4,6 miljard voor Charles Schwab in het tweede kwartaal, een daling van 1,4% ten opzichte van het vorige kwartaal, wat overeenkomt met de richtlijn van het bedrijf van een kwartaal-op-kwartaal daling van 1-2%.
Het rapport benadrukte ook dat de uitbetalingen van de Federal Home Loan Bank (FHLB) in het tweede kwartaal naar verwachting zullen vertragen ten opzichte van het eerste kwartaal, als gevolg van de aanhoudende daling van de kasniveaus. Ondanks de daling in contanten bleven de margeleningen van Charles Schwab hoog, met een gemiddeld marginsaldo van $67,6 miljard in mei, iets hoger dan de $66,4 miljard in maart.
De analist merkte op dat het management van Charles Schwab waarschijnlijk een hoger saldo aan kortetermijnfinanciering zal aanhouden ter ondersteuning van margeleningen, omdat dit gunstig blijft voor de nettorentebaten. De verwachting is dat de kasniveaus in juni zullen blijven dalen, maar langzamer dan in april en mei.
In ander recent nieuws heeft Charles Schwab Corporation een vlaag van analistenactiviteit gezien. Keefe, Bruyette & Woods heeft het aandeel opgewaardeerd van Market Perform naar Outperform en het koersdoel verhoogd naar $84,00. Deze verschuiving in de verwachtingen wordt toegeschreven aan de verwachte renteverlagingen door de Federal Reserve, die een positieve invloed zouden kunnen hebben op de sweep cash van Schwab. Ondanks enkele uitdagingen wordt de winst per aandeel (WPA) voor 2026 iets onder de consensus van FactSet en Visible Alpha geschat.
TD Cowen handhaafde daarentegen de buy rating, maar stelde het koersdoel neerwaarts bij vanwege minder gunstige financiële verwachtingen dan verwacht. Barclays handhaafde ook zijn Equalweight-rating en erkent het vertrouwen van het bedrijf in het handhaven van de groei van de netto nieuwe activa binnen de historische bandbreedte van 5-7%, maar wees op enkele uitdagingen op de korte termijn.
In de jaarlijkse stresstest van de Federal Reserve rapporteerde Charles Schwab de hoogste kapitaalratio van 25,2% in het ernstige stressscenario, wat duidt op financiële stabiliteit. Ondertussen heeft het bedrijf een aanzienlijke netto-instroom gezien in zijn gekochte geldfondsen, wat duidt op een stabiele trend in vermogensbeheer. Dit zijn recente ontwikkelingen die beleggers moeten meenemen in hun analyse van de vooruitzichten van het bedrijf.
InvestingPro Inzichten
Terwijl beleggers de laatste analyse van Jefferies over Charles Schwab Corp. verwerken, kunnen real-time gegevens van InvestingPro extra context bieden. Charles Schwab wordt momenteel verhandeld tegen een hoge winstmultiple, met een koers-winstverhouding van 30,68 en een aangepaste koers-winstverhouding voor de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2024 van 27,26. Het bedrijf wordt ook verhandeld tegen een hoge koers-winstverhouding. Het bedrijf wordt ook verhandeld tegen een hoge Price / Book multiple van 4,04.
Ondanks een omzetdaling van 12,98% over de afgelopen twaalf maanden, heeft Charles Schwab een sterke Brutowinstmarge van 96,62% laten zien, wat een efficiënt beheer van de kosten van verkochte goederen onderstreept.
InvestingPro Tips suggereren dat, hoewel de kortetermijnverplichtingen van Charles Schwab groter zijn dan de liquide middelen, het bedrijf een trackrecord heeft van 36 opeenvolgende jaren dividenduitkeringen, wat aantrekkelijk kan zijn voor inkomstengerichte beleggers. Bovendien voorspellen analisten dit jaar winstgevendheid voor het bedrijf.
Voor degenen die dieper willen ingaan op de financiële gegevens en toekomstperspectieven van Charles Schwab, biedt InvestingPro meer tips en statistieken. Gebruik couponcode PRONEWS24 om tot 10% korting te krijgen op een jaarlijks Pro en een jaarlijks of tweejaarlijks Pro+ abonnement en toegang te krijgen tot de volledige lijst met waardevolle inzichten die InvestingPro te bieden heeft.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.