Raymond James heeft dinsdag zijn koersdoel voor aandelen van Applied Materials (NASDAQ:AMAT), een toonaangevende fabrikant van halfgeleiderapparatuur, bijgesteld en verlaagd naar €225,02 van de eerdere €229,61. Het bedrijf handhaafde echter zijn Outperform-rating voor het aandeel.
De aanpassing komt nadat het management van het bedrijf een strategische vermindering van zijn blootstelling aan de Chinese markt rapporteerde, waarbij de verkopen in China daalden van ongeveer 43% van de totale verkopen in het tweede fiscale kwartaal naar 32% in het derde fiscale kwartaal.
De analist merkte op dat Applied Materials goed gepositioneerd is om te profiteren van de groei gedreven door Generation AI, met name in de segmenten High Bandwidth Memory (HBM) en Advanced Packaging. Het technologisch leiderschap van het bedrijf op gebieden zoals gate-all-around (GAA) transistors en back-side power zal naar verwachting gedurende meerdere jaren voor sterke rugwind zorgen. Deze ontwikkelingen zijn significant omdat ze belangrijke vooruitgang in de halfgeleiderproductie vertegenwoordigen.
Volgens de analist wordt verwacht dat de omzet van Applied Materials uit GAA-technologie in het komende jaar meer dan zal verdubbelen, stijgend van meer dan €2,30 miljard in FY24. Daarnaast verwacht het bedrijf dat zijn omzet uit geavanceerde verpakkingen ook zal verdubbelen binnen de komende jaren, wat wijst op robuuste groeiverwachtingen voor deze technologiesegmenten.
De strategische zetten en technologische vooruitgang van het bedrijf worden gezien als positieve indicatoren voor zijn toekomstige prestaties. Ondanks de verminderde blootstelling aan de Chinese markt, die een belangrijke bron van verkopen is geweest, wordt verwacht dat het bedrijf zijn groeitraject zal voortzetten, ondersteund door de groeiende vraag op het gebied van AI en geavanceerde halfgeleidertechnologieën.
Samenvattend weerspiegelt het herziene koersdoel van Raymond James een lichte aanpassing vanwege marktomstandigheden, terwijl het vertrouwen in het langetermijngroeipotentieel en de marktpositie van Applied Materials wordt bevestigd. De Outperform-rating van het bedrijf geeft aan dat men gelooft dat het aandeel van Applied Materials beter zal presteren dan het gemiddelde rendement van de aandelen die door de analist worden geanalyseerd.
In ander recent nieuws voorspelde Micron Technology een hoger dan verwachte omzet voor het eerste kwartaal, wat hernieuwde interesse in kunstmatige intelligentie (AI) chips op Wall Street aanwakkerde. De veelbelovende vooruitzichten gaven ook een boost aan andere halfgeleideraandelen, waaronder Nvidia, Advanced Micro Devices en Broadcom. Analist Fiona Cincotta van City Index benadrukte de heropleving van AI-gedreven optimisme in de markt.
Applied Materials, een belangrijke speler in de halfgeleiderindustrie, zag zijn aandelenkoersdoel verlaagd door Mizuho vanwege veranderingen in de Wafer Fabrication Equipment (WFE) markt. Ondanks de verlaging handhaaft het bedrijf een Outperform-rating, wat wijst op een positieve kijk op de positie van het bedrijf in de markt, met name in de logica- en AI-sectoren. Het bedrijf rapporteerde ook een stijging van 5% jaar-op-jaar in de omzet van Q3, tot €6,23 miljard.
Bovendien kondigde Applied Materials een kwartaal cashdividend aan van €0,37 per aandeel, na een verhoging van 25% eerder in het jaar. Deze beslissing weerspiegelt de voortdurende toewijding van het bedrijf om kapitaal terug te geven aan zijn aandeelhouders.
Investeringsbedrijven William Blair, KeyBanc Capital Markets en TD Cowen hebben hun respectievelijke ratings voor de aandelen van Applied Materials gehandhaafd. Deze ratings weerspiegelen de sterke prestaties van het bedrijf en de potentiële implicaties van marktactiviteiten in China. Het bedrijf voorspelt ook een groei in het midden tot hoge enkelcijferige bereik in zijn segment Integrated Circuit, Advanced Packaging, Sensors, en Electromechanical (ICAPS) in de komende jaren.
Deze recente ontwikkelingen benadrukken de dynamische staat van de halfgeleiderindustrie en de belangrijke rol van bedrijven zoals Micron Technology en Applied Materials bij het vormgeven van de toekomst ervan.
InvestingPro Inzichten
Als aanvulling op de positieve vooruitzichten van Raymond James voor Applied Materials (NASDAQ:AMAT), bieden recente gegevens van InvestingPro verdere context voor de financiële positie en marktprestaties van het bedrijf. Volgens de meest recente beschikbare gegevens heeft Applied Materials een aanzienlijke marktkapitalisatie van €161,92 miljard, wat zijn belangrijke aanwezigheid in de halfgeleiderindustrie onderstreept.
De financiële gezondheid van het bedrijf lijkt robuust, waarbij InvestingPro-gegevens een omzet van €24,66 miljard laten zien over de laatste twaalf maanden tot Q3 2024. Dit sluit aan bij de verwachtingen van de analist van sterke groei, met name in GAA-technologie en geavanceerde verpakkingssegmenten. Bovendien heeft Applied Materials zijn toewijding aan aandeelhoudersrendementen aangetoond door zijn dividend 7 opeenvolgende jaren te verhogen, volgens een InvestingPro Tip.
Een andere InvestingPro Tip benadrukt dat Applied Materials het afgelopen jaar een hoog rendement heeft behouden, met een 1-jaars koerstotaalrendement van indrukwekkende 52,7%. Deze prestatie ondersteunt de Outperform-rating van Raymond James en suggereert dat de strategische focus van het bedrijf op AI-gedreven groei en geavanceerde technologieën resoneert bij investeerders.
Voor lezers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 13 aanvullende tips over Applied Materials, die een diepere duik in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf mogelijk maken.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.