H.C. Wainwright heeft woensdag de vooruitzichten voor Stronghold Digital Mining Inc (NASDAQ:SDIG) bijgesteld en het koersdoel verlaagd van $7,00 naar $4,00, terwijl het de buy-rating voor de aandelen van het bedrijf handhaafde. De beslissing van het bedrijf kwam nadat Stronghold Digital Mining de resultaten voor het juni-kwartaal rapporteerde. De inkomsten daalden met 31% van $27,5 miljoen in maart naar $19,1 miljoen, ondanks het feit dat de analisten $17,6 miljoen hadden voorspeld.
De omzetdaling wordt toegeschreven aan de uitdagingen waar mijnwerkers mee te maken kregen na de halvering van de bitcoin in april, waaronder het navigeren door de dynamiek van het bitcoinnetwerk, het veiligstellen van toegang tot stroom en het voldoen aan kapitaalvereisten. De strategische kwesties van het bedrijf, die aanvankelijk na het kwartaal van maart aan de orde werden gesteld en op 3 mei werden besproken, vereisen naar verwachting verder overleg op directieniveau voordat ze breed worden gecommuniceerd.
Ondanks de omzetdaling deelde Stronghold Digital Mining plannen voor uitbreiding van de bestaande faciliteiten. Het bedrijf schetste het potentieel voor aanzienlijke groei op de Panther Creek-locatie van 80 MW, met een mogelijke capaciteitsuitbreiding tot 480 MW, en op de Scrubgrass-locatie van 85 MW, die zou kunnen worden uitgebreid tot 475 MW.
Het bedrijf merkte echter op dat het moeilijk is om de waarschijnlijkheid van deze uitbreidingen in te schatten en gaf het potentieel van elke locatie een cijfer van één tot tien op een schaal van zekerheid.
Als alle vergunningen worden goedgekeurd en de uitbreidingen doorgaan, kan Stronghold financieel worden gewaardeerd op ongeveer $ 478 miljoen, gebaseerd op een voorzichtige schatting van $ 500.000 per MW. Deze waardering is aanzienlijk hoger dan de huidige bedrijfswaarde van $ 85 miljoen.
Het bedrijf benadrukte ook dat elke faciliteit op een relevante glasvezelverbinding ligt, wat een hogere waarde per MW zou kunnen betekenen. De nabijheid van de Panther-faciliteit bij Allentown en Scrubgrass bij Pittsburgh suggereert verbindingen met een lage latency, die minder kritisch zijn voor inferentie-AI maar essentieel voor algemene AI-toepassingen.
In het licht van deze updates heeft H.C. Wainwright zijn koersdoel bijgesteld, rekening houdend met nieuwe bitcoin-netwerkfactoren via zijn universele price deck. Het bedrijf blijft vertrouwen houden in de vooruitzichten van Stronghold Digital Mining en handhaaft een Buy rating ondanks het verlaagde koersdoel.
In ander recent nieuws werd Stronghold Digital Mining geconfronteerd met operationele uitdagingen die leidden tot een daling van de Bitcoin mijnbouwproductie met 23% in juni, wat leidde tot een verlaging van het koersdoel van het bedrijf door B.Riley. Ondanks deze uitdagingen slaagde het bedrijf erin om de EBITDA-verwachtingen voor Q1 te overtreffen en rapporteerde bijna $9 miljoen tegenover de verwachte $5 miljoen.
De aandeelhouders van het bedrijf keurden alle voorstellen van het management goed tijdens hun jaarlijkse vergadering, waaronder de verkiezing van zeven bestuurders en de bekrachtiging van het accountantskantoor van het bedrijf, Urish Popeck & Co, LLC, voor het boekjaar 2023.
Dit zijn de recente ontwikkelingen in de activiteiten van het bedrijf.
InvesteringsPro-inzichten
Nu Stronghold Digital Mining Inc (NASDAQ:SDIG) de uitdagingen na de inhalering het hoofd moet bieden en expansieplannen heeft, is het belangrijk voor beleggers om de financiële gezondheid en marktprestaties van het bedrijf in ogenschouw te nemen. Volgens de real-time gegevens van InvestingPro heeft Stronghold Digital Mining een marktkapitalisatie van ongeveer $42,35 miljoen. De omzet van het bedrijf over de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2024 bedraagt $85,22 miljoen, hoewel de omzet in dezelfde periode met 13,13% is gedaald. Dit zou een weerspiegeling kunnen zijn van de moeilijkheden in de sector en de strategische problemen van het bedrijf.
InvestingPro Tips geven aan dat Stronghold Digital Mining werkt met een aanzienlijke schuldenlast en snel door zijn contanten heen brandt. Dit zijn kritieke factoren voor beleggers om in overweging te nemen, vooral bij het evalueren van het vermogen van het bedrijf om zijn ambitieuze uitbreidingsplannen te financieren. Het aandeel staat ook bekend om zijn hoge prijsvolatiliteit, wat een punt van zorg kan zijn voor risicomijdende beleggers. Voor degenen die op zoek zijn naar een meer gedetailleerde analyse, zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar die meer inzicht kunnen geven in de financiële en operationele status van Stronghold Digital Mining.
Ondanks de uitdagingen suggereert het herziene koersdoel van $4,00 van H.C. Wainwright enig optimisme voor de toekomst van het bedrijf. Het is vermeldenswaard dat de InvestingPro schatting van de reële waarde $4,12 bedraagt, wat nauw aansluit bij het koersdoel van de analist. Deze waardering houdt rekening met verschillende factoren, waaronder de huidige financiën van het bedrijf en markttrends.
Beleggers die Stronghold Digital Mining overwegen als een potentiële toevoeging aan hun portefeuille moeten deze inzichten en statistieken zorgvuldig afwegen. Voor een uitgebreidere analyse kunnen ze het volledige aanbod van InvestingPro Tips en datapunten op https://www.investing.com/pro/SDIG bekijken.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.