Op vrijdag heeft JPMorgan zijn koersdoel voor het aandeel Commerzbank (ETR:CBKG) AG (CBK:GR) (OTC: CRZBY) aangepast, waarbij het werd verhoogd naar €18,00 van €17,20. De firma handhaafde zijn Overweight-rating voor het aandeel. De herziening weerspiegelt een positieve kijk op de financiële positie van de bank, waarbij wordt gewezen op een overschot aan overtollig kapitaal als gevolg van lagere risicogewogen activa (RWA's).
Deze vooruitzichten komen zelfs terwijl de firma zijn winst per aandeel (WPA) schattingen voor de jaren 2026 en 2027 licht verlaagde met respectievelijk 1% en 4%, vanwege een hogere aangenomen prijs voor aandeleninkoop. JPMorgan wijzigde echter niet zijn prognose voor de nettowinst van Commerzbank.
De analist merkte op dat het nieuwe koersdoel een potentieel opwaarts potentieel van 10% biedt ten opzichte van de huidige aandelenkoers en wordt ondersteund door de recente doelstellingen van het management. Het management van de bank heeft aangegeven dat het ook verwacht dat een transactie een premie zou opleveren boven de huidige aandelenkoers.
Het aandeel Commerzbank wordt momenteel verhandeld tegen een koers-winstverhouding (K/W) van 6,1 keer voor de schattingen van 2026 en een prijs-tastbare boekwaarde (P/TBV) van 0,6 keer, met een verwacht rendement op het tastbare eigen vermogen (RoTE) van 9,5% in 2026 en 14,8% in 2027.
De waardering van de bank omvat ook een aantrekkelijke totale opbrengstprojectie van 13,5% voor 2026 en 14,8% voor 2027. Deze cijfers suggereren een sterk rendementspotentieel voor beleggers op basis van de financiële prognoses van de bank.
In gerelateerd nieuws kondigde Commerzbank aan dat het op vrijdag een eerste ontmoeting heeft gepland met UniCredit. Deze bijeenkomst zou mogelijk invloed kunnen hebben op de toekomstige richting en marktwaardering van de bank. Op dit moment blijft de analyse van JPMorgan gericht op de zelfstandige financiële gezondheid en prestatievooruitzichten van Commerzbank.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.