CMB.TECH (CMB) rapporteerde sterke financiële prestaties tijdens de presentatie van de kwartaalcijfers over het derde kwartaal, waarbij CEO Alexander Saverys een nettowinst van $98,1 miljoen en een aangepaste winst van ongeveer $37 miljoen na vermogenswinsten aankondigde. De EBITDA van het bedrijf bedroeg $116 miljoen, wat bijdroeg aan een nettowinst over de afgelopen 12 maanden van bijna $1,2 miljard. Met een liquiditeit van $326 miljoen en een robuust orderboek van $2,06 miljard blijft CMB.TECH optimistisch over de toekomst, ondanks enkele bearish signalen in de oliemarkt.
Belangrijkste punten
- De nettowinst van CMB.TECH in Q3 2024 bedroeg $98,1 miljoen, met een aangepaste winst van $37 miljoen na vermogenswinsten.
- De EBITDA werd gerapporteerd op $116 miljoen, met een nettowinst over de afgelopen 12 maanden van bijna $1,2 miljard.
- Het bedrijf heeft een sterke liquiditeitspositie met $326 miljoen aan contanten en een orderboek van $2,06 miljard.
- De winst tot nu toe dit jaar bedroeg in totaal $777,7 miljoen, met de oplevering van acht nieuwe schepen en de verkoop van twee oudere tankers.
- Een nieuw 7-jarig contract voor een chemicaliëntanker en de opening van een R&D-centrum voor waterstofmotoren in Tunesië behoorden tot de belangrijkste ontwikkelingen.
- Verwacht wordt dat de vloot zal groeien van 115 schepen naar 156 tegen Q4 2026.
- Het bedrijf is voorzichtig over de containermarkt, maar blijft positief over de markten voor tankers, droge bulk en chemicaliëntankers.
Vooruitzichten van het bedrijf
- CMB.TECH verwacht een aanzienlijke toename van het aanbod van ijzererts tegen 2027, wat de vraag naar Capesize- en Newcastlemax-schepen zou kunnen ondersteunen.
- De Suezmax-vloot van het bedrijf zal worden uitgebreid, waarbij de meeste nieuwe schepen gepland staan voor oplevering tussen 2026 en 2028.
- De offshore windsector toont potentieel met sterke tarieven en aanzienlijke CapEx-investeringen.
- Het bedrijf handhaaft een discretionair dividendbeleid en richt zich op langetermijngroei en decarbonisatiestrategieën.
Bearish hoogtepunten
- Er worden bearish signalen in de oliemarkt opgemerkt, met name vanwege geopolitieke risico's en economische omstandigheden in China.
- Verwacht wordt dat de containermarkt tegen 2025 een vlootgroei van 25% zal zien, wat de tarieven mogelijk onder druk zet.
Bullish hoogtepunten
- Het segment chemicaliëntankers rapporteerde gezonde markten met tarieven boven de $25.000.
- De inkomsten van de droge bulk divisie waren positief, rond $31.000 per dag, met een beheersbaar aanbod van nieuwe schepen.
Tegenvallers
- Het orderboek blijft vlak door vertragingen in projectbevestigingen en een rustige markt.
- Er werden uitdagingen erkend bij het schatten van het aandeel van de vraag naar ruwe olie in India dat wordt vervuld door conforme versus grijze vloten.
Hoogtepunten uit de Q&A
- Het management bevestigde hun ambitie om het orderboek voor langetermijncontracten te vergroten.
- Er werd optimisme geuit over een voorgestelde koolstofheffing en de potentiële impact daarvan op decarbonisatiestrategieën.
- Zorgen over verslechterende CII-nalevingsmetrieken in de wereldwijde vloot werden geuit, maar potentiële positieve effecten werden opgemerkt.
- De schuldstructuur van het bedrijf bestaat voornamelijk uit schulden met variabele rente, met een strategie om dit zo te houden.
De presentatie van de kwartaalcijfers van CMB.TECH over het derde kwartaal onderstreepte de veerkracht en strategische planning voor toekomstige groei. CEO Alexander Saverys gaf een uitgebreid overzicht van de financiële gezondheid van het bedrijf, operationele updates en strategische initiatieven gericht op het behouden en uitbreiden van de marktpositie. De focus van het bedrijf op decarbonisatie, vlootuitbreiding en prudent financieel beheer positioneert het voor aanhoudend succes in een dynamische wereldmarkt.
InvestingPro Inzichten
Ter aanvulling op de sterke financiële prestaties van CMB.TECH, laten we eens kijken naar enkele belangrijke inzichten van InvestingPro voor Euronav NV (EURN), een belangrijke speler in de tankermarkt die in dezelfde sector opereert als CMB.TECH.
Volgens InvestingPro-gegevens heeft Euronav een hoog rendement laten zien over het afgelopen jaar, wat aansluit bij het positieve sentiment in de tankermarkt dat werd genoemd in de presentatie van de kwartaalcijfers van CMB.TECH. Deze prestatie wordt verder ondersteund door de winstgevendheid van Euronav over de afgelopen twaalf maanden, zoals gerapporteerd door InvestingPro.
Een InvestingPro Tip geeft aan dat Euronav opereert met een gematigd schuldniveau, wat als een positieve factor kan worden gezien in de huidige marktomgeving waar financiële stabiliteit cruciaal is. Deze conservatieve benadering van schuldbeheer kan Euronav een flexibiliteit bieden die vergelijkbaar is met de sterke liquiditeitspositie van CMB.TECH.
Een andere InvestingPro Tip onthult dat Euronav een grote prijsstijging heeft gezien over de afgelopen zes maanden. Deze trend zou de algemeen positieve vooruitzichten voor de tankermarkt kunnen weerspiegelen die het management van CMB.TECH uitte tijdens hun presentatie van de kwartaalcijfers.
Het is vermeldenswaard dat InvestingPro 11 aanvullende tips beschikbaar heeft voor Euronav, die verdere inzichten kunnen bieden in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf. Deze aanvullende tips kunnen bijzonder waardevol zijn voor beleggers die hun begrip van de dynamiek van de tankermarkt, zoals besproken in het kwartaalrapport van CMB.TECH, willen verdiepen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.