The Greenbrier Companies (GBX) hebben hun hoogste winst per aandeel (EPS) en EBITDA in meer dan vier en een half jaar bekendgemaakt, wat een aanzienlijke opleving betekent sinds het pre-pandemische tijdperk. In het derde kwartaal van boekjaar 2024 behaalde het bedrijf meer dan $820 miljoen aan inkomsten en rapporteerde het een brutomarge van 15,1%.
Met een sterke orderportefeuille en een verlaagde omzet- en leveringsverwachting voor de rest van het fiscale jaar, is Greenbrier op weg naar aanhoudend betere prestaties en werkt het aan een verdubbeling van de terugkerende omzet. Daarnaast is Greenbrier's inzet voor duurzaamheid op milieugebied erkend, aangezien het bedrijf is uitgeroepen tot een van Amerika's klimaatleiders voor 2024.
Belangrijkste resultaten
- Greenbrier's winst over Q3 bereikte het hoogste niveau in meer dan 4,5 jaar met een EPS van $1,06 en een sterke EBITDA.
- De omzet voor het kwartaal bedroeg meer dan $820 miljoen, met een geconsolideerde brutomarge van 15,1%.
- Het bedrijf haalde nieuwe orders voor treinstellen binnen ter waarde van $830 miljoen, wat resulteerde in een orderportefeuille van 29.400 eenheden ter waarde van $3,7 miljard.
- Greenbrier's aangescherpte richtlijn voor het boekjaar 2024 omvat een leveringsbereik van 23.500 tot 24.000 eenheden en een omzetbereik van $3,5 miljard tot $3,6 miljard.
- Het bedrijf richt zich op het verminderen van schulden, het creëren van aandeelhouderswaarde en werd erkend als klimaatleider.
Bedrijfsvooruitzichten
- Greenbrier verwacht het momentum voort te zetten met een leveringsbereik van 23.500 tot 24.000 eenheden en een omzet tussen $3,5 miljard en $3,6 miljard voor het boekjaar 2024.
- De brutomarges zullen naar verwachting in het midden van de tien blijven, met verkoop- en administratiekosten die worden geschat tussen $ 235 miljoen en $ 240 miljoen.
- Het bedrijf streeft naar stabiele productieniveaus in 2025, afhankelijk van de vraag van klanten en de orders in de tweede helft van het jaar.
Verlagende hoogtepunten
- De kostenbesparende maatregelen van het bedrijf gaan door, met een verwachte extra besparing van $50 miljoen tegen 2025, hoewel de timing afhankelijk is van de productiesnelheid en het volume.
Positieve punten
- Greenbrier heeft een sterke orderportefeuille en ziet een gestage vraag in Noord-Amerika, met zicht op het orderverloop in de eerste twee kwartalen van volgend jaar.
- Het bedrijf richt zich op het opbouwen van terugkerende inkomsten via leasing en verwacht oude leases te kunnen aanpassen aan de huidige markttarieven.
Missers
- Er werden geen specifieke missers genoemd in de samenvatting van de earnings call.
Vragen en antwoorden
- Het bedrijf besprak de toekomstige orderverwachtingen, met name in de intermodale sector, en hun insourcing-initiatieven en kostenbesparende maatregelen.
- Ze hebben er vertrouwen in dat ze de voorspelde kostenbesparingen zullen halen en verwachten een stijging van de productieniveaus in het vierde kwartaal, met meer dan 7.000 wagens.
- Leasing blijft een complex proces, met beslissingen over balansplaatsing en syndicatie die de investering van $50-70 miljoen per kwartaal in de vloot beïnvloeden.
De prestaties van Greenbrier in het derde kwartaal wijzen op een sterk herstel en een stevige basis voor toekomstige groei. De strategische initiatieven en financiële discipline van het bedrijf zijn klaar om de langetermijndoelen te bereiken en de terugkerende inkomsten te verdubbelen. Met een aanzienlijke productiecapaciteit en een focus op leasing is Greenbrier goed gepositioneerd om aan de eisen van de markt te voldoen en waarde te creëren voor haar aandeelhouders.
Inzichten van InvestingPro
Nu Greenbrier Companies (GBX) een robuuste derdekwartaalprestatie laat zien, is het essentieel om te kijken naar de financiële gezondheid en het marktsentiment rond het aandeel. Volgens InvestingPro-gegevens heeft Greenbrier momenteel een marktkapitalisatie van ongeveer $1,37 miljard, wat de waardering van het bedrijf door de markt weerspiegelt. De koers-winstverhouding, een maatstaf voor de huidige aandelenkoers van een bedrijf ten opzichte van de winst per aandeel, staat op 12,87, wat inzicht geeft in hoe investeerders de winstgroei en het potentieel waarderen.
De omzet van het bedrijf over de laatste twaalf maanden vanaf Q3 2024 wordt gerapporteerd op $3,509 miljard, wat de omvang van de activiteiten aangeeft ondanks een omzetgroei van 9,5% in dezelfde periode. Dit suggereert dat Greenbrier weliswaar hoge winsten heeft behaald, maar voor uitdagingen staat bij het uitbreiden van de omzet.
Twee InvestingPro Tips benadrukken kritische aspecten van de financiële status van Greenbrier. Ten eerste werkt Greenbrier met een aanzienlijke schuldenlast, wat een belangrijke factor is voor beleggers om te overwegen bij het evalueren van de financiële duurzaamheid van het bedrijf. Ten tweede wordt verwacht dat, ondanks recente uitdagingen, het netto-inkomen dit jaar zal groeien, wat duidt op potentieel voor verbeterde winstgevendheid.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een meer diepgaande analyse, zijn er 13 aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, die een uitgebreid inzicht geven in de financiële gezondheid en de aandelenprestaties van Greenbrier. Abonnees kunnen deze waardevolle inzichten onderzoeken en weloverwogen beslissingen nemen door de couponcode PRONEWS24 te gebruiken om tot 10% korting te krijgen op een jaarlijks Pro en een jaarlijks of tweejaarlijks Pro+ abonnement bij InvestingPro.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.