HBC, het moederbedrijf van Saks Fifth Avenue, heeft in een belangrijke consolidatie binnen de luxe retailsector de overname aangekondigd van de luxe warenhuisketen Neiman Marcus voor $ 2,65 miljard. De transactie, die donderdag werd bevestigd, stelt de gecombineerde bedrijven in staat om beter te onderhandelen met leveranciers en de kosten effectiever te beheren.
De overname vormt een nieuwe entiteit, Saks Global, die Saks Fifth Avenue, Neiman Marcus en aanvullende luxe retail- en vastgoedactiva zal omvatten. Deze verhuizing komt op een moment dat luxewinkeliers te maken krijgen met uitdagingen door verminderde consumentenbestedingen als gevolg van hoge rentetarieven en inflatie, waardoor klanten hun budgetten hebben verkleind. Dit is een verschuiving ten opzichte van de piek in de luxe detailhandel na de pandemie.
Neiman Marcus, dat in 2020 faillissementsbescherming aanvroeg omdat de pandemie leidde tot wijdverspreide winkelsluitingen, staat bekend om zijn aanbod van designerkleding, schoenen en luxe accessoires gericht op welgestelde klanten.
Marc Metrick, momenteel de CEO van de e-commerce divisie van Saks, zal het nieuw gevormde Saks Global leiden. De gecombineerde entiteit zal concurreren met andere high-end retailers zoals Nordstrom (NYSE:JWN), Bloomingdale's en Macy's (NYSE:NYSE:M), dat momenteel overnamegesprekken voert met Arkhouse Management en Brigade Capital Management.
Naast de retailactiviteiten zal Saks Global ook investeringen krijgen van Amazon.com (NASDAQ:AMZN) en Salesforce (NYSE:NYSE:CRM), die ondersteuning zullen bieden op het gebied van technologie, logistiek en kunstmatige intelligentie-integratie.
Aan het hoofd van de investering in Saks Global staat de bestaande HBC-investeerder Rhone Capital, een participatiemaatschappij. Om de deal te financieren heeft HBC kapitaal opgehaald bij nieuwe en bestaande aandeelhouders en heeft het zich ook verzekerd van $2 miljard aan schuldfinanciering van een groep Wall Street banken.
Private-equitybedrijf Apollo Global Management (NYSE:NYSE:APO) zorgt met $1,15 miljard voor een aanzienlijk deel van de schuldfinanciering. Neiman Marcus Group kreeg tijdens het transactieproces financieel advies van JPMorgan en Lazard (NYSE:LAZ).
Reuters heeft bijgedragen aan dit artikel.Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.