Rockwell Automation (NYSE: ROK) rapporteerde zijn winst over het derde kwartaal van boekjaar 2024 en liet operationele kracht zien, maar een tragere ordergroei dan verwacht. Het bedrijf kondigde aanzienlijke kostenbesparende maatregelen aan en verwacht $100 miljoen te besparen in de tweede helft van het jaar en nog eens $120 miljoen in het fiscale jaar 2025. Ondanks de uitdagingen overtroffen de verkopen en marges de verwachtingen, waarbij het bedrijf zich concentreerde op productiviteit en margeverhoging. Rockwell Automation heeft zijn verwachtingen voor het boekjaar 2024 echter bijgesteld en verwacht een daling van de autonome omzet en de aangepaste winst per aandeel.
Belangrijkste resultaten
- Rockwell Automation heeft sterke operationele prestaties laten zien, maar de ordergroei is vertraagd.
- Het bedrijf voert kostenbesparingsmaatregelen door om $100 miljoen te besparen in het tweede halfjaar van boekjaar 2024 en $120 miljoen in boekjaar 2025.
- De omzet en marges hebben de verwachtingen overtroffen, met een focus op productiviteit en margeverhoging.
- De aangepaste richtlijnen voor het boekjaar 2024 omvatten een daling van de autonome omzet met 10% en een daling van de aangepaste winst per aandeel met 21%.
- Rockwell verwacht dit jaar een omzetgroei van ongeveer 15%, met segmentmarges van iets meer dan 19%.
- Het bedrijf verwacht een geleidelijk herstel van de ordergroei, met een sequentiële ordergroei van meer dan één procent en uitputting van de voorraden.
Bedrijfsvooruitzichten
- Rockwell Automation verwacht dit jaar een omzetstijging van 15% en een bijdrage van meer dan 10% aan de totale omzet.
- Het bedrijf verwacht een segmentmarge van iets meer dan 19%, een daling van 200 basispunten ten opzichte van het voorgaande jaar.
- De aangepaste winst per aandeel zal naar verwachting met 21% dalen ten opzichte van vorig jaar.
- Er wordt gestreefd naar een besparing van $250 miljoen in het fiscale jaar 2025 door kostenbesparingen en productiviteitsinitiatieven.
Verlagende hoogtepunten
- De ordergroei zal naar verwachting geleidelijker verlopen in het vierde kwartaal en in het boekjaar 2025 door een zwakkere vraag van eindgebruikers.
- Voor boekjaar 2024 wordt een daling van de autonome omzet verwacht van 10% en een daling van de aangepaste winst per aandeel van 21%.
- Voor de segmenten Intelligent Devices en Lifecycle Services wordt een daling van de marges verwacht.
Positieve punten
- Rockwell Automation is optimistisch over een geleidelijke stijging van de omzet in 2022.
- Het bedrijf gelooft dat het kan herstellen van de impact van overtollige voorraden.
- De marges van Lifecycle Services zullen naar verwachting meer dan verdubbelen ten opzichte van het boekjaar 2023.
Missen
- De ordergroei van het bedrijf voldoet niet aan de verwachtingen.
- De voorraadafbouw heeft een grotere impact op de omzet dan de investeringen in Noord-Amerika.
Hoogtepunten van vraag en antwoord
- Leidinggevenden bespraken de impact van voorraadafbouw in het kanaal op de omzet, die in de honderden miljoenen dollars loopt.
- Er is vertrouwen in de positie van het bedrijf, met verwachtingen voor groei in 2025.
- In november worden details gegeven over de kalender voor kostenbesparingen.
De winstbijeenkomst van Rockwell Automation benadrukte een mix van uitdagingen en strategische antwoorden terwijl het bedrijf door een periode van tragere ordergroei navigeert. Hoewel het bedrijf de vooruitzichten voor het boekjaar 2024 heeft bijgesteld, blijft het zich richten op kostenverlaging en efficiëntie om de winstgevendheid en het concurrentievermogen op de lange termijn te waarborgen. Met een verwacht geleidelijk herstel van het aantal orders positioneert Rockwell Automation zich om te profiteren van toekomstige marktkansen, ondanks de huidige tegenwind.
Inzichten van InvestingPro
Rockwell Automation (NYSE: ROK) heeft ondanks de uitdagende marktomstandigheden laten zien dat het bedrijf over veerkracht beschikt. Terwijl het bedrijf door een tragere ordergroei navigeert en zijn verwachtingen voor het boekjaar 2024 bijstelt, is het belangrijk om verschillende belangrijke financiële cijfers en inzichten van InvestingPro in ogenschouw te nemen.
InvestingPro Data toont de marktkapitalisatie van Rockwell Automation op $28,38 miljard, met een koers/winst-verhouding van 24,07 en een lichte aanpassing naar 22,78 als we kijken naar de laatste twaalf maanden vanaf het tweede kwartaal van 2024. De omzetgroei van het bedrijf voor dezelfde periode staat op 7,52%, wat duidt op een gezonde omzetgroei. De kwartaalomzetgroei voor het tweede kwartaal van 2024 laat echter een krimp zien van 6,57%, wat de getemperde omzetverwachtingen weerspiegelt die het bedrijf heeft gecommuniceerd.
InvestingPro Tips bieden extra context voor de financiële gezondheid en de aandelenprestaties van het bedrijf. Rockwell Automation heeft een prijzenswaardige staat van dienst als het gaat om het verhogen van het dividend gedurende 14 opeenvolgende jaren, wat getuigt van de toewijding aan het rendement voor aandeelhouders. Bovendien heeft het aandeel onlangs een aanzienlijke klap gekregen en handelt het in de buurt van zijn 52-weeks dieptepunt. Dit kan een potentieel instapmoment zijn voor beleggers, aangezien analisten voorspellen dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn en het de afgelopen twaalf maanden winstgevend is geweest.
Voor degenen die dieper willen ingaan op de financiële gegevens en aandelenprestaties van Rockwell Automation, biedt InvestingPro een schat aan aanvullende tips - er zijn nog 5 tips beschikbaar op het platform die meer inzicht kunnen geven in het maken van weloverwogen beleggingsbeslissingen.
Samenvattend kan worden gesteld dat Rockwell Automation weliswaar met tegenwind te kampen heeft, maar dat de consistentie van het dividend en de potentiële onderwaardering die wordt gesuggereerd door de nabijheid van een 52-weeks dieptepunt interessant kunnen zijn voor waardegerichte beleggers. De focus van het bedrijf op kostenreductie en productiviteit, in combinatie met het vermogen om de winstgevendheid op peil te houden, zorgt ervoor dat het bedrijf de huidige uitdagingen het hoofd kan bieden en er sterker uit tevoorschijn kan komen. Voor een uitgebreidere analyse kunnen beleggers het volledige aanbod van InvestingPro Tips op https://www.investing.com/pro/ROK bekijken.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.