TD Cowen heeft een Hold-rating gehandhaafd voor aandelen van The Blackstone Group (NYSE: NYSE:BX) met een stabiel koersdoel van $120,00.
Het standpunt van de firma komt nadat Blackstone zijn intra-kwartaal realisatie-update heeft vrijgegeven voor de periode van 1 juli tot 24 september, die cijfers onthulde onder het model van de firma en de consensusschattingen.
De update gaf aan dat de uitkeerbare winst (DE) in het derde kwartaal zou kunnen variëren van $0,90 tot $0,95 per aandeel, wat lager is dan de consensus van $1,10.
Ondanks de lagere dan verwachte resultaten in de update, verwacht TD Cowen dat de realisatie-activiteit voor Blackstone waarschijnlijk zal toenemen naarmate het jaar vordert, vooral richting 2025. Ze merkten echter op dat deze groei naar verwachting zal beginnen vanaf een lagere basis, gezien de huidige updatecijfers.
Blackstone's realisatie-activiteiten zijn een cruciale factor in de prestaties van het bedrijf, aangezien ze de omzetting van investeringen in contanten of verkoopbare effecten vertegenwoordigen. Deze activiteiten kunnen een aanzienlijke impact hebben op de uitkeerbare winst, een belangrijke maatstaf voor de winstgevendheid van investeringsbedrijven zoals Blackstone.
In ander recent nieuws is Smartsheet, een samenwerkingssoftwarebedrijf, overgenomen door private equity-firma's Vista Equity Partners en Blackstone voor $8,4 miljard. De overname is een belangrijke consolidatie in de software-industrie, die de waarde onderstreept die wordt gezien in productiviteitsverhogende tools.
In verdere ontwikkelingen heeft Blackstone, in samenwerking met de Canadian Pension Plan Investment Board (CPP Investments), AirTrunk overgenomen, een prominente datacenteroperator in de regio Azië-Pacific. De deal, ter waarde van A$24 miljard, werd gedeeltelijk gefinancierd door een substantiële lening van ongeveer A$5,5 miljard ($3,7 miljard).
In een belangrijke beleidswijziging heeft de National Football League (NFL) private equity-firma's, waaronder Blackstone, goedgekeurd om tot 10% belangen in zijn teams te verwerven. Deze beslissing markeert een aanzienlijke verandering in de traditionele eigendomsstructuur van de competitie.
Bovendien is Redburn-Atlantic begonnen met de dekking van Blackstone met een Neutral-rating, waarbij ze de aanzienlijke blootstelling van het bedrijf aan vastgoed en private equity opmerken.
InvestingPro Inzichten
Terwijl The Blackstone Group (NYSE: BX) door een periode van gematigde realisatie-activiteit navigeert, kunnen beleggers waarde vinden in de nieuwste metrics en inzichten van InvestingPro. Volgens real-time gegevens heeft Blackstone een aanzienlijke marktkapitalisatie van $192,49 miljard, wat zijn substantiële aanwezigheid in de investeringssector weerspiegelt. Met een K/W-verhouding van 57,09 en een aangepaste K/W-verhouding voor de laatste twaalf maanden tot Q2 2024 van 59,63, wordt het bedrijf verhandeld tegen een hoge winstmultiple. Dit zou kunnen wijzen op een marktverwachting van aanhoudende winstgroei of een premie die wordt geplaatst op de activa en activiteiten van het bedrijf.
InvestingPro Tips benadrukken dat Blackstone naar verwachting dit jaar een groei van de nettowinst zal zien, wat in lijn is met de strategische manoeuvres en marktpositionering van het bedrijf. Bovendien toont het sterke rendement van het bedrijf over de laatste drie maanden, met een totaal koersrendement van 27,36%, de recente prestatiebestendigheid ondanks marktvolatiliteit. Met een robuuste bruto winstmarge van 94,65% voor dezelfde periode, demonstreert Blackstone zijn vermogen om winstgevendheid te behouden. Daarnaast heeft het bedrijf consistent dividenden uitgekeerd gedurende 18 opeenvolgende jaren, met een dividendrendement van 2,08%, wat aantrekkelijk kan zijn voor op inkomen gerichte beleggers.
Voor degenen die een diepere analyse zoeken, biedt InvestingPro verdere tips over Blackstone, waaronder inzichten in winstherzieningen van analisten en waarderingsmetrieken zoals de Koers/Boekwaarde-multiple. Momenteel zijn er 13 aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar die als waardevolle bron kunnen dienen voor beleggers die het aandeel Blackstone overwegen als onderdeel van hun portefeuille.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.