Op vrijdag heeft Susquehanna Financial Group het koersdoel voor Fiserv (NYSE:FI) aandelen verhoogd naar €210,73 van €174,09, terwijl het een positieve beoordeling voor het bedrijf handhaafde. De analisten van het bedrijf benadrukten verschillende bedrijfsinitiatieven die Fiserv mogelijk in staat zouden stellen om halverwege de cyclus een dubbelcijferige omzetgroei te realiseren.
Onder deze initiatieven vallen de stabilisatie van de inkomsten uit bankverwerking door innovatieve producten zoals CashFlow Central en XD, het uitfaseren van verouderde bankcores in combinatie met upselling-strategieën, het winnen van marktaandeel met STAR-netwerkdiensten, succes in het Issuer-segment, en het uitbreiden van de penetratie van het Clover-platform met aanvullende softwareoplossingen.
De analisten van Susquehanna geloven dat deze strategieën niet volledig worden weerspiegeld in de huidige aandelenwaardering, die handelt op ongeveer 16 keer de winst. Ze suggereren dat als Fiserv inderdaad zijn omzet met dubbele cijfers kan laten groeien tijdens een middencyclus periode, de huidige aandelenkoers dit potentieel niet adequaat weerspiegelt.
In het licht van de verwachte versnelling van de omzetgroei heeft Susquehanna zijn schattingen voor Fiserv verhoogd en de waarderingsmultiple uitgebreid. Het herziene koersdoel van €210,73 houdt rekening met de verwachtingen van het bedrijf voor de financiële prestaties van Fiserv.
Fiserv, een aanbieder van financiële technologiediensten, heeft zich gericht op verschillende groeimogelijkheden, waaronder productinnovatie en marktuitbreiding. De inspanningen van het bedrijf om verouderde systemen uit te faseren en nieuwere, meer relevante producten te promoten, maken deel uit van zijn bredere strategie om een concurrentievoordeel in de financiële technologiesector te behouden.
Het verhoogde koersdoel van Susquehanna weerspiegelt het vertrouwen in het vermogen van Fiserv om zijn belangrijkste initiatieven uit te voeren en de verwachte omzetgroei te realiseren. Deze aanpassing in waardering dient als indicator voor de positieve vooruitzichten van het bedrijf op de financiële vooruitzichten van Fiserv.
In ander recent nieuws heeft Fiserv, een toonaangevende wereldwijde aanbieder van betalings- en financiële technologieoplossingen, talrijke aanpassingen gezien in zijn koersdoelen door verschillende financiële bedrijven.
Baird, Bernstein, RBC Capital, TD Cowen en BMO Capital hebben allemaal vertrouwen uitgesproken in de groeistrategie en toekomstperspectieven van Fiserv. Opmerkelijk is dat Baird het koersdoel voor Fiserv-aandelen verhoogde naar €192,39, terwijl Bernstein een nieuw doel stelde op €223,51, waarbij beide bedrijven een Outperform-rating handhaafden.
Fiserv rapporteerde onlangs een jaar-op-jaar stijging van 7% in de omzet voor het tweede kwartaal van 2024, waarbij een record van €4,68 miljard werd bereikt, en een stijging van 31% in de winst voor het tweede kwartaal.
Ondanks een verwachte niet-contante waardevermindering van tussen de €366,43 miljoen en €549,65 miljoen vanwege het aflopen van de joint venture met Wells Fargo, handhaaft Fiserv zijn middellange termijn prestatievooruitzichten, met een verwachte organische omzetgroei van 9-12% en een aangepaste winst per aandeel groei van 14-18% voor 2025 en 2026.
Op strategisch vlak heeft Fiserv een meerjarige overeenkomst gesloten om verwerkingsdiensten te blijven leveren voor de handelaarsklanten van Wells Fargo en heeft het zijn samenwerking met PayPal uitgebreid om het afrekenprocesproces voor Amerikaanse handelaren te verbeteren. Dit zijn enkele van de recente ontwikkelingen voor Fiserv.
InvestingPro Inzichten
De recente prestaties en financiële cijfers van Fiserv sluiten aan bij de optimistische vooruitzichten van Susquehanna. Volgens InvestingPro-gegevens heeft Fiserv een sterke groei laten zien, met een totaal rendement van 73,1% over het afgelopen jaar en een rendement van 33,24% in de laatste zes maanden. Deze robuuste prestatie wordt weerspiegeld in de aandelenkoers die dicht bij zijn 52-weeks hoogtepunt handelt, met de huidige prijs op 98,43% van zijn piek.
De financiële gezondheid van het bedrijf lijkt solide, met een marktkapitalisatie van €103,21 miljard en een omzet van €18,12 miljard over de laatste twaalf maanden tot en met Q2 2024. De omzetgroei van Fiserv van 7,2% gedurende deze periode, gekoppeld aan een gezonde bruto winstmarge van 60,96%, ondersteunt het potentieel voor de dubbelcijferige groei die door Susquehanna wordt voorspeld.
InvestingPro Tips benadrukken dat Fiserv handelt tegen een lage K/W-verhouding in verhouding tot de winstgroei op korte termijn, met een PEG-ratio van 0,72. Dit suggereert dat het aandeel mogelijk ondergewaardeerd is gezien de groeiverwachtingen, wat aansluit bij de visie van Susquehanna dat de huidige waardering het potentieel van het bedrijf niet volledig weerspiegelt.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 12 aanvullende tips voor Fiserv, die diepere inzichten verschaffen in de financiële positie en marktprestaties van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.