CHARLOTTE, N.C. - RXO (NYSE: RXO), een vooraanstaande leverancier van transportoplossingen met een laag gewicht, heeft vandaag zijn plan bekendgemaakt om $350 miljoen aan gewone aandelen aan te bieden. De aandelen van het bedrijf worden verhandeld op de New York Stock Exchange onder de ticker RXO. De aankondiging komt op het moment dat RXO zich voorbereidt op de financiering van een deel van de overname van Coyote Logistics van UPS, een technologiegedreven vrachtmakelaardij.
De underwriters hebben een optie gekregen om nog eens $ 52,5 miljoen aan gewone aandelen te kopen. RXO heeft verklaard dat het aanbod niet afhankelijk is van de voltooiing van de overname van Coyote Logistics, die naar verwachting zal worden afgerond tegen 20 september 2024. Mocht de overname niet doorgaan, dan is de onderneming van plan om de netto-opbrengst aan te wenden voor algemene bedrijfsdoeleinden.
Goldman Sachs & Co. LLC, BofA Securities, Citigroup en Morgan Stanley leiden het aanbod als gezamenlijke book-running managers. Barclays, Wells Fargo Securities en Scotiabank zijn ook betrokken als gezamenlijke book-running managers. Het aanbod zal gebeuren via een prospectusaanvulling en het bijhorende prospectus in het kader van RXO's effectieve registratieverklaring op Form S-3, ingediend bij de Securities and Exchange Commission (SEC).
RXO, met hoofdkantoor in Charlotte, N.C., is gespecialiseerd in op technologie gebaseerde bemiddelingsdiensten voor vrachtwagens en biedt een reeks aanvullende oplossingen zoals managed transportation en last-mile delivery. Het bedrijf staat bekend om het gebruik van enorme capaciteit en geavanceerde technologie om vrachtbewegingen door Noord-Amerikaanse toeleveringsketens te optimaliseren.
Dit persbericht bevat toekomstgerichte verklaringen met betrekking tot de mogelijke transactie en het verwachte gebruik van de opbrengsten van het aanbod. Deze verklaringen zijn gebaseerd op de huidige verwachtingen en aannames en zijn onderhevig aan risico's, onzekerheden en andere factoren die de werkelijke uitkomsten kunnen beïnvloeden, waaronder mogelijke vertragingen in de transactie en de integratie van Coyote Logistics. De informatie is gebaseerd op een persbericht en vormt geen aanbod om effecten te verkopen of een uitnodiging tot het doen van een aanbod om effecten te kopen.
In ander recent nieuws heeft RXO, Inc. plannen aangekondigd om een belangrijke vrachtmakelaardij van United Parcel Service of America, Inc. over te nemen voor $1,025 miljard. Deze overname zal naar verwachting RXO's vrachtbehandelingsdiensten versterken. Daarnaast heeft RXO een prepay-functie geïntroduceerd voor zijn RXO Fuel Card, waarmee chauffeurs hun brandstofaankopen vooraf kunnen betalen.
Op financieel gebied heeft RXO $ 550 miljoen verkregen via private financiering voor de overname van Coyote Logistics. Verder heeft het bedrijf zijn financiële flexibiliteit vergroot door zijn kredietfaciliteiten aan te passen, een nieuwe termijnlening van $200 miljoen met vertraagde opname te introduceren en een doorlopende kredietfaciliteit van $600 miljoen te verlengen.
Susquehanna heeft het koersdoel voor RXO verhoogd naar $20,00, maar handhaafde een negatieve rating voor het aandeel. Ook TD Cowen handhaafde zijn 'hold'-rating op RXO en verhoogde het koersdoel naar $28,00. Deze recente ontwikkelingen benadrukken de voortdurende activiteiten en strategische planning van RXO.
Inzichten van InvestingPro
RXO (NYSE: RXO) maakt zich op voor een aanzienlijke uitbreiding door de overname van Coyote Logistics, maar heeft volgens de laatste gegevens van InvestingPro gemengde financiële vooruitzichten. De marktkapitalisatie van het bedrijf staat op ongeveer $3,7 miljard, wat tot op zekere hoogte het vertrouwen van beleggers weerspiegelt. De financiële cijfers wijzen echter op een aantal uitdagingen. De koers-winstverhouding, een maatstaf voor de huidige aandelenprijs van een bedrijf ten opzichte van de winst per aandeel, is zeer negatief op -152,54, wat suggereert dat beleggers niet verwachten dat de winst de aandelenprijs op korte termijn zal dekken. Dit blijkt verder uit de aangepaste koers-winstverhouding voor de laatste twaalf maanden vanaf Q2 2024, die met 1122,09 extreem hoog is.
Een van de InvestingPro Tips benadrukt dat RXO niet winstgevend is over de afgelopen twaalf maanden, wat overeenkomt met de negatieve winst per aandeel (EPS) cijfers, zowel basis als verwaterd, die respectievelijk -$0,18 en -$0,19 bedragen. Dit is een kritische overweging voor beleggers nu het bedrijf verder gaat met zijn beursgang. Positief is dat analisten voorspellen dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn en dat het aandeel de afgelopen drie maanden een sterk rendement heeft laten zien, met een koers-totaalrendement van 30,53%. Dit optimisme kan worden gevoed door de verwachting dat de netto-inkomsten dit jaar zullen stijgen, een andere belangrijke InvestingPro Tip.
Ondanks een omzetdaling van 10,26% over de afgelopen twaalf maanden vanaf Q2 2024, heeft RXO aangetoond een brutowinstmarge van 18,3% te kunnen handhaven, wat beleggers kan geruststellen over zijn operationele efficiëntie. Het is ook vermeldenswaard dat RXO werkt met een gematigd schuldniveau, wat enige financiële flexibiliteit zou kunnen bieden bij het nastreven van groeistrategieën.
Beleggers die RXO overwegen, kunnen aanvullende inzichten en analyses over de financiële gezondheid en toekomstverwachtingen van het bedrijf vinden op het InvestingPro-platform, dat een uitgebreide lijst van 11 aanvullende InvestingPro Tips bevat om weloverwogen beleggingsbeslissingen te nemen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.