Rosenblatt heeft zijn buy rating op aandelen van Autodesk (NASDAQ: ADSK) gehandhaafd met een koersdoel van $290,00. Het koersdoel suggereert een potentieel rendement van ongeveer 16% vanaf het huidige niveau van het aandeel. Autodesk, een leider in ontwerpsoftware, is Rosenblatt's topkeuze voor de tweede helft van 2024 in zijn marktsegment.
De waardering is gebaseerd op een combinatie van methoden, waaronder DCF (discounted cash flow), EV/FCF (enterprise value to free cash flow) en EV/S (enterprise value to sales) multiples. De analyse van het bedrijf geeft aan dat de aandelen van Autodesk worden verhandeld tegen ruwweg 9,9 keer de bedrijfswaarde ten opzichte van de geschatte omzet voor FY25, wat wordt beschouwd als onder het gemiddelde voor vergelijkbare bedrijven in de ontwerpsoftware-industrie, die gewoonlijk rond de 10 keer ligt.
Rosenblatts positieve kijk op Autodesk is deels beïnvloed door de acties van activistische investeerder Starboard Value, die aandringt op veranderingen bij het bedrijf om het toezicht te verbeteren en margegroei op lange termijn te realiseren. Autodesk zal naar verwachting zijn tweedekwartaalresultaten voor het fiscale jaar 2025 bekendmaken op 29 augustus 2024, na sluiting van de markt.
Het koersdoel van $ 290 is gebaseerd op een geschatte 9,5 keer bedrijfswaarde ten opzichte van de omzet voor boekjaar 26 van het bedrijf, volgens de projecties van Rosenblatt.
In ander recent nieuws hervatte Morgan Stanley de waardering voor Autodesk met een Overweight rating en een koersdoel van $305,00, wat aangeeft dat het bedrijf vertrouwen heeft in zijn groeivooruitzichten. Het bedrijf benadrukte potentiële katalysatoren voor een grotere vraag naar Autodesk's producten en diensten en kansen voor margeverhoging.
Tegelijkertijd wordt Autodesk kritisch gevolgd door grootaandeelhouder Starboard Value LP, die pleit voor substantiële veranderingen in de bedrijfspraktijken, waaronder veranderingen in leiderschap en kostenbesparingsstrategieën.
Autodesk rapporteerde een omzetstijging van 12% in het eerste kwartaal, tot $1,42 miljard, en een aangepaste winst per aandeel van $1,87. Deze resultaten hebben geleid tot een herbevestiging van het bedrijf. Deze resultaten hebben geleid tot herbevestigde Outperform ratings van Baird en RBC Capital, wat duidt op vertrouwen in de veerkracht van het bedrijf.
Inzichten van InvestingPro
Terwijl Rosenblatt een bullish standpunt over Autodesk handhaaft, biedt een blik op real-time gegevens van InvestingPro extra context voor hun waardering. Autodesk's marktkapitalisatie staat op een robuuste $54,56 miljard, wat de significante aanwezigheid in de markt voor ontwerpsoftware weerspiegelt. De koers-winstverhouding van het bedrijf, een maatstaf voor de huidige aandelenkoers ten opzichte van de winst per aandeel, is met 54,71 hoog, wat duidt op vertrouwen van beleggers in toekomstige groei ondanks de hoge waardering. Bovendien is de brutowinstmarge van Autodesk indrukwekkend sterk met 91,73%, wat het vermogen van het bedrijf onderstreept om winstgevend te blijven ondanks de concurrentiedruk.
InvestingPro Tips belichten verschillende belangrijke aspecten die beleggers in overweging kunnen nemen. Analisten hebben hun winst voor de komende periode naar boven bijgesteld, wat duidt op optimisme over de financiële vooruitzichten van Autodesk. Daarnaast staat het bedrijf bekend om zijn indrukwekkende brutowinstmarges, een bewijs van zijn efficiënte bedrijfsvoering en prijszettingsvermogen. Hoewel Autodesk werkt met een gematigd schuldenniveau, staat het ook bekend om zijn handel tegen een hoge EBITDA-waarderingsmultiple, die beleggers zouden moeten afwegen tegen het groeipotentieel van het bedrijf. Voor degenen die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse biedt InvestingPro in totaal 15 aanvullende tips over Autodesk, die toegankelijk zijn via hun platform.
Rosenblatt's koersdoel van $290 sluit aan bij het positieve sentiment dat blijkt uit de recente prestaties van Autodesk, met een sterk rendement van 16,15% over de afgelopen drie maanden. Terwijl de markt anticipeert op de resultaten van Autodesk voor het tweede kwartaal, biedt de InvestingPro schatting van de reële waarde van $268,19 een benchmark voor beleggers die de potentiële opwaartse waarde van het aandeel in overweging nemen. Met de volgende winstdatum van Autodesk in het verschiet, blijft het bedrijf een belangrijk aandachtspunt voor beleggers die op zoek zijn naar groei in de technologiesector.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.