RBC Capital heeft de vooruitzichten voor Williams-Sonoma (NYSE: WSM) bijgesteld en het koersdoel verlaagd van $150 naar $147 met behoud van de Outperform rating.
De analyse van de firma volgde op een voorzichtigere houding van het management van Williams-Sonoma over de omzetvooruitzichten en een herbevestiging van de margeverwachting voor de tweede helft van het jaar. Dit werd gezien als een negatief kwartaal voor beleggers.
De conservatieve aanpak van het management en de mogelijkheid om de reclame-uitgaven te verlagen worden gezien als factoren die de winst per aandeel over de tweede helft van het jaar waarschijnlijk zullen beschermen. De analist erkende echter dat het potentieel voor margeverbetering beperkt lijkt totdat er een ommekeer komt in de verkoop.
Ondanks deze uitdagingen werd de huidige terugval in aandelen, in combinatie met hefboomkansen op lange termijn, genoemd als een gunstig moment voor het bedrijf om aandelen terug te kopen.
RBC Capital heeft zijn schattingen voor de vergelijkbare omzet van Williams-Sonoma voor de boekjaren 2024 en 2025 bijgesteld naar respectievelijk -3,5% en +2,0%, een verandering ten opzichte van de eerdere -0,4% en +4,6%. Daarnaast zijn de winst per aandeel prognoses voor dezelfde periodes aangepast naar $9,47 en $8,19 van $9,43 en $8,24.
Het nieuwe koersdoel van $147 is gebaseerd op ongeveer 18 keer RBC Capital's bijgewerkte schatting van de winst per aandeel voor het boekjaar 2025 van $8,19.
In ander recent nieuws rapporteerde Williams-Sonoma gemengde financiële resultaten, waarbij de winst per aandeel de verwachtingen overtrof, ondanks een omzetdaling. Het bedrijf verlaagde ook de verwachtingen voor de omzet als gevolg van een daling van 3,3% in de vergelijkbare omzet.
Het slaagde er echter in om de winst per aandeel met 8% te overtreffen, dankzij verbeterde marges en een efficiëntere toevoerketen. In een poging om de investeerdersbasis uit te breiden voerde Williams-Sonoma een twee-voor-één aandelensplitsing uit, wat leidde tot herziene koersdoelen van TD Cowen en Telsey Advisory Group, die beide het koersdoel op $170 zetten.
Het bedrijf kondigde ook de toevoeging van Arianna Huffington aan de Raad van Bestuur aan. Deze recente ontwikkeling maakt deel uit van een reeks belangrijke gebeurtenissen voor het bedrijf, waaronder financiële dienstverlener Jefferies die het koersdoel verlaagde naar $148 met behoud van een 'hold'-rating. Ondertussen bevestigde Citi zijn Neutral rating voor Williams-Sonoma en handhaafde het koersdoel op $152,00.
TD Cowen herhaalde zijn Buy rating voor het aandeel van het bedrijf na de splitsing, terwijl Telsey Advisory Group een Outperform rating handhaafde en het koersdoel aanpaste naar $170 van $340.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.