Piper Sandler heeft woensdag de outlook voor aandelen van Qualys (NASDAQ:QLYS), een leverancier van cloud security en compliance oplossingen, bijgesteld door het koersdoel te verlagen naar $115 van de eerdere $116, terwijl de underweight rating op het aandeel gehandhaafd bleef.
De beslissing komt in de nasleep van de korte termijn factureringen van het bedrijf in het tweede kwartaal die achterbleven bij de marktverwachtingen. Het bedrijf wees erop dat de toegenomen nauwgezetheid bij het sluiten van overeenkomsten een negatieve invloed had op de upsell-mogelijkheden tijdens het kwartaal. Dit werd nog verergerd door het stopzetten van een oplossing van Microsoft Defender, wat ook invloed had op de prestaties van Qualys.
Qualys heeft voor het vijfde achtereenvolgende kwartaal een daling in zijn netto revenue retention (NRR) gekend. Ondanks deze tegenslagen slaagde het bedrijf erin om een dubbelcijferige groei in nieuwe business te behouden voor het vierde opeenvolgende kwartaal, grotendeels dankzij succesvolle partnerschappen. Dit lichtpuntje was echter niet genoeg om de verlaging van de prognose voor de omzetgroei over het hele jaar te compenseren, die nu halverwege op ongeveer 8% wordt geschat.
Het aandeel van het bedrijf wordt momenteel verhandeld tegen ongeveer 20 keer de verwachte vrije kasstroom voor het kalenderjaar 2025 (CY'25E FCF). Gezien deze waardering en de verlaagde schattingen heeft Piper Sandler zijn onderwogen positie in Qualys-aandelen herbevestigd. Het nieuwe koersdoel van $115 weerspiegelt de aangepaste verwachtingen van het bedrijf op basis van de recente prestaties van het bedrijf en de marktomstandigheden.
In ander recent nieuws heeft cloudbeveiligingsbedrijf Qualys een reeks opmerkelijke ontwikkelingen doorgemaakt. De financiële resultaten van het bedrijf over het tweede kwartaal toonden een omzetstijging van 8% op jaarbasis. Het bedrijf rapporteerde echter ook een daling van 2% in de huidige berekende facturen. Ondanks deze gemengde resultaten heeft Qualys vooruitgang geboekt bij het uitbreiden van kanaalpartnerschappen en het uitbreiden van zijn klantenbestand.
Analisten van Canaccord Genuity hebben hun vooruitzichten voor Qualys bijgesteld en hun koersdoel verlaagd van $220 naar $160, terwijl ze een buy-rating handhaven. Ook RBC Capital en JPMorgan hebben hun koersdoelen voor het bedrijf bijgesteld naar respectievelijk $150 en $125. Deze wijzigingen werden doorgevoerd in het licht van de recente financiële resultaten en toekomstverwachtingen van het bedrijf.
Qualys heeft ook de lancering aangekondigd van TruRisk Eliminate, een product ontworpen om het beheer van kwetsbaarheden te verbeteren. Daarnaast is het bedrijf van plan om zijn GovCloud-platform uit te breiden naar meer federale agentschappen. Deze recente ontwikkelingen weerspiegelen Qualys' voortdurende inspanningen om te innoveren en zijn marktbereik uit te breiden.
De prestaties van het bedrijf in het eerste kwartaal van 2024 lieten een omzetstijging zien van 12% tot 145,8 miljoen dollar, voornamelijk door de adoptie van zijn VMDR-oplossing met TruRisk. Qualys verwacht een omzetstijging van 8-10% voor het volledige jaar 2024, met cijfers tussen $601,5 miljoen en $608,5 miljoen. Dit zijn allemaal recente ontwikkelingen en beleggers zouden verdere updates in de gaten moeten houden.
InvesteringsPro Inzichten
Qualys (NASDAQ:QLYS) lijkt een uitdagende periode door te maken, zoals blijkt uit de recente aanpassing van het koersdoel door Piper Sandler. Voor beleggers die het aandeel overwegen, is het de moeite waard om te kijken naar enkele belangrijke financiële cijfers en InvestingPro Tips die een bredere context kunnen bieden. In de laatste twaalf maanden tot en met Q2 2024 heeft Qualys een marktkapitalisatie van $5,06 miljard en een robuuste brutowinstmarge van 81,5%. Deze indrukwekkende marge onderstreept het vermogen van het bedrijf om winstgevend te blijven ondanks tegenwind in de markt.
Bovendien heeft Qualys een aangepaste koers-winstverhouding van 29,61, wat aangeeft dat het aandeel wordt verhandeld tegen een lagere prijs ten opzichte van de winstgroei op korte termijn - een potentieel teken van onderwaardering. Het wordt echter ook verhandeld tegen een hoge koers/boekveelvoud van 11,84, wat kan wijzen op een premie ten opzichte van de boekwaarde van de activa. Hoewel het aandeel van het bedrijf een klap heeft gekregen met een totaalrendement van -30,15% op jaarbasis, is het belangrijk op te merken dat Qualys winstgevend is over de afgelopen twaalf maanden, met een solide rendement op activa van 21,51%.
InvestingPro Tips benadrukken dat Qualys meer contanten dan schulden op de balans heeft staan, wat financiële flexibiliteit zou kunnen bieden in onzekere tijden. Bovendien voorspellen analisten dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn, wat in lijn is met de prestaties in het recente verleden. Voor degenen die geïnteresseerd zijn in verdere analyse zijn er 12 aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, die dieper inzicht geven in de financiële gezondheid en marktpositie van Qualys.
Beleggers die een weloverwogen beslissing over Qualys willen nemen, kunnen deze statistieken en aanvullende inzichten van InvestingPro vinden op https://www.investing.com/pro/QLYS.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.