Op vrijdag heeft Rosenblatt Securities zijn vooruitzichten voor het Netflix (NASDAQ: NASDAQ:NFLX) aandeel bijgewerkt, waarbij het koersdoel werd verhoogd van €635 naar €680, terwijl het Neutraal advies voor het aandeel werd gehandhaafd. De aanpassing volgde op het derdekwartaalrapport van Netflix, waarna de aandelen van het bedrijf met 5% stegen in de nabeurshandel. Deze stijging komt bovenop een jaar-tot-datum (YTD) klim van 41%, waarmee het de stijging van 23% van de S&P 500 overtreft.
De analist benadrukte de sterke prestaties in netto abonneetoevoegingen tijdens het derde kwartaal van 2024, een metriek die Netflix volgend jaar niet meer zal rapporteren. Ondanks deze verandering groeide de omzet van het bedrijf met 15,0% jaar-op-jaar (Y/Y), waarbij de verwachtingen met 110 basispunten (bps) werden overtroffen, of 170bps op basis van constante wisselkoersen. Het bedrijfsresultaat bereikte €2.909 miljoen, 6,6% boven de verwachtingen, met een aanzienlijke margegroei van 720 bps naar 29,6%.
Vooruitkijkend naar 2025 verwacht de analist een vertraging van de omzetgroei naar een bereik van 11% tot 13%, naarmate het effect van betaald delen begint af te nemen. De verwachting is dat de operationele marge slechts met 100 bps jaar-op-jaar zal stijgen, vanwege investeringen in verschillende initiatieven zoals het advertentieplatform, uitbreiding van gaming, live evenementen, sport en verbeteringen aan de gebruikersinterface.
In het licht van deze projecties heeft Rosenblatt zijn schattingen voor het bedrijfsresultaat voor 2025 naar beneden bijgesteld. Desondanks heeft het bedrijf zijn koersdoel voor Netflix met 7% verhoogd naar €680, wat dicht bij de huidige handelsniveaus ligt, ervan uitgaande dat het bedrijf zijn huidige forward multiple kan handhaven. Ondanks het positieve kwartaalrapport handhaaft Rosenblatt zijn Neutrale standpunt over het aandeel.
In ander recent nieuws overtrof Netflix's prestatie in het derde kwartaal de verwachtingen met een aanzienlijke toename van het aantal abonnees en een robuuste omzetgroei. Analisten van Seaport Global Securities hebben een neutraal advies gehandhaafd, waarbij ze wijzen op het robuuste bedrijfsmodel en de toekomstige groeimogelijkheden van het bedrijf, maar ook hun zorgen uiten over de huidige aandelenwaardering. Goldman Sachs daarentegen verhoogde het koersdoel voor Netflix van €705 naar €750, met handhaving van een neutraal advies.
Pivotal Research paste ook zijn vooruitzichten voor Netflix aan, waarbij het koersdoel van het aandeel werd verhoogd naar €925 en een koopadvies werd herhaald vanwege de indrukwekkende prestaties van het bedrijf in het derde kwartaal. Citi handhaafde een neutraal advies voor Netflix met een stabiel koersdoel van €675, waarbij de recente financiële prestaties van het bedrijf en het potentieel voor waardestijging van de aandelen werden benadrukt.
Deze recente ontwikkelingen onderstrepen Netflix's robuuste groeistrategie en prestaties, waaronder het diversifiëren van inkomstenstromen via reclame, gaming en live content. De verwachtingen voor de jaaromzetgroei van het bedrijf zijn naar boven bijgesteld naar 15%, en de verwachting is dat de operationele inkomstenmarge in 2024 27% zal bereiken. Vooruitkijkend naar 2025 verwacht Netflix een omzetgroei van 11-13% en een marge van 28%.
InvestingPro Inzichten
Recente gegevens van InvestingPro voegen diepgang toe aan de analyse van Rosenblatt over Netflix. De marktkapitalisatie van het bedrijf bedraagt €295,12 miljard, wat zijn belangrijke positie in de entertainmentindustrie weerspiegelt. De koers-winstverhouding van Netflix van 42,36 sluit aan bij de observatie van Rosenblatt dat het bedrijf handelt tegen huidige forward multiples.
InvestingPro Tips benadrukken de sterke financiële prestaties van Netflix, waarbij wordt gewezen op het hoge rendement over het afgelopen jaar, wat overeenkomt met het gerapporteerde totale prijsrendement van 98,63% over één jaar. Deze uitzonderlijke prestatie ondersteunt de YTD-stijging van 41% van het aandeel die in het artikel wordt genoemd. Bovendien bevestigt de omzetgroei van Netflix van 13,0% in de laatste twaalf maanden de gerapporteerde Y/Y omzetgroei van 15,0% in het artikel.
Een andere relevante InvestingPro Tip geeft aan dat Netflix met een gematigd schuldniveau opereert, wat geruststellend kan zijn voor investeerders die de geplande investeringen van het bedrijf in verschillende initiatieven voor 2025 in overweging nemen.
Voor lezers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 14 aanvullende tips voor Netflix, die een dieper inzicht geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.