HOUSTON - Murphy Oil Corporation (NYSE: MUR) heeft de prijsstelling aangekondigd van een aanbieding van $600 miljoen aan 6,000% Senior Notes met looptijd tot 2032. De transactie zal naar verwachting op 3 oktober 2024 worden afgerond, onder voorbehoud van standaard afsluitingsvoorwaarden. Het bedrijf is van plan de opbrengst, samen met beschikbare contanten, te gebruiken voor de financiering van lopende inschrijvingsaanbiedingen voor de aankoop van bepaalde uitstaande notes.
Specifiek beoogt Murphy Oil tot $600 miljoen van zijn bestaande 5,875% Senior Notes met looptijd tot 2027, 6,375% Senior Notes met looptijd tot 2028 en 7,050% Senior Notes met looptijd tot 2029 terug te kopen. De terugkoop wordt beheerst door de voorwaarden zoals uiteengezet in het Aanbod tot Aankoop met betrekking tot de inschrijvingsaanbiedingen. Het bedrijf zal ook gerelateerde premies, vergoedingen en kosten dekken met de opgehaalde middelen.
JPMorgan Securities LLC, BofA Securities, Inc. en MUFG Securities Americas Inc. treden op als gezamenlijke book-running managers voor de aanbieding. De aanbieding wordt gedaan via een automatische shelf registratieverklaring op Form S-3, ingediend door Murphy Oil bij de Securities and Exchange Commission (SEC), en is beschikbaar via een prospectus supplement en bijbehorend prospectus.
Murphy Oil Corporation, een onafhankelijk energiebedrijf, houdt zich bezig met de exploratie en productie van olie en aardgas. Het richt zich op het leveren van energieoplossingen met financiële discipline en vooruitziendheid.
Het persbericht bevat ook toekomstgerichte verklaringen met betrekking tot de toekomstige activiteiten en financiële prestaties van het bedrijf. Deze verklaringen zijn echter onderhevig aan verschillende risico's en onzekerheden en zijn geen garanties voor toekomstige prestaties.
Dit persbericht vormt geen aanbod tot verkoop of een uitnodiging tot het doen van een aanbod tot aankoop van de beschreven effecten, noch is het een verzoek tot verkoop van de Tender Notes in enig rechtsgebied waar een dergelijk aanbod, verzoek of verkoop onwettig zou zijn zonder registratie of kwalificatie onder de effectenwetgeving van dat rechtsgebied.
De informatie in dit artikel is gebaseerd op een persbericht van Murphy Oil Corporation.
In ander recent nieuws heeft Murphy Oil Corporation een reeks inschrijvingsaanbiedingen geïnitieerd om tot $600 miljoen van zijn uitstaande senior notes terug te kopen. De aanbiedingen richten zich op notes met looptijd tot 2027, 2028 en 2029 en zijn afhankelijk van het verkrijgen van ten minste $600 miljoen door het bedrijf via schuldfinancieringstransacties. Gelijktijdig is Murphy Oil van plan $600 miljoen aan Senior Notes met looptijd tot 2032 aan te bieden, met de intentie om deze inschrijvingsaanbiedingen te financieren.
Het bedrijf heeft ook een exploratiebudget van $120 miljoen voor 2024 aangekondigd, waaronder het boren van twee putten in de Golf van Mexico en twee in Vietnam. Wat betreft financiële prestaties overtrof Murphy Oil zijn productierichtlijn in het tweede kwartaal van 2024, met een netto-inkomen van $128 miljoen en een aangepaste EBITDA van $396 miljoen.
In analistenupdate heeft Wells Fargo zijn vooruitzichten voor Murphy Oil herzien, waarbij het koersdoel werd verlaagd naar $41 met behoud van een Equal Weight-rating. Deze aanpassing kwam nadat Murphy Oil zijn Shareholder Returns Framework had herzien en een fase genaamd "MUR 3.0" lanceerde, waardoor het bedrijf zijn langetermijnschuldratio kon verhogen. Daarentegen heeft JPMorgan het aandeel van het bedrijf verlaagd van Overweight naar Neutral, waarbij het koersdoel werd verlaagd naar $47, beïnvloed door factoren zoals bijna-recordniveaus van de Amerikaanse olievoorraad en een gemengde macro-economische omgeving. Dit zijn de recente ontwikkelingen die van invloed zijn op Murphy Oil Corporation.
InvestingPro Inzichten
Nu Murphy Oil Corporation (NYSE: MUR) doorgaat met zijn strategische financiële herstructurering door middel van de aanbieding van Senior Notes, kunnen beleggers en belanghebbenden de volgende gegevens en inzichten van InvestingPro waardevol vinden voor het beoordelen van de huidige marktpositie en toekomstperspectieven van het bedrijf.
InvestingPro-gegevens geven aan dat Murphy Oil een marktkapitalisatie heeft van $5,41 miljard, wat een indruk geeft van de omvang en marktinvloed van het bedrijf. De koers-winstverhouding (K/W) van het bedrijf staat op 9,39, met een aangepaste K/W-verhouding voor de laatste twaalf maanden tot en met Q2 2024 van 8,78. Deze relatief lage K/W-verhouding zou kunnen suggereren dat het aandeel ondergewaardeerd is in vergelijking met de winst. Bovendien handhaaft het bedrijf een koers-boekwaardeverhouding van 1,02, wat aangeeft dat de marktwaarde in lijn is met de boekwaarde, wat een teken van een eerlijke waardering zou kunnen zijn.
InvestingPro Tips laten gemengde signalen zien. Enerzijds heeft Murphy Oil 54 opeenvolgende jaren dividenduitkeringen gehandhaafd, wat een bewijs zou kunnen zijn van zijn toewijding aan aandeelhoudersrendementen en financiële stabiliteit. Dit wordt verder ondersteund door het dividendrendement van het bedrijf van 3,4% volgens de meest recente gegevens, wat een potentieel aantrekkelijk rendement aangeeft voor op inkomen gerichte beleggers. Anderzijds hebben 8 analisten hun winstprognoses naar beneden bijgesteld voor de komende periode, wat wijst op mogelijke tegenwind of uitdagingen die de winstgevendheid kunnen beïnvloeden.
Voor degenen die overwegen te investeren in Murphy Oil of de financiële manoeuvres ervan willen volgen, biedt InvestingPro aanvullende inzichten. Er zijn momenteel 6 extra InvestingPro Tips beschikbaar, die toegankelijk zijn voor een diepere analyse en een uitgebreider begrip van de financiële gezondheid en marktprestaties van het bedrijf. Deze aanvullende tips zijn te vinden op InvestingPro.
Over het algemeen kunnen de gegevens en inzichten van InvestingPro van cruciaal belang zijn bij het nemen van weloverwogen beslissingen met betrekking tot investeringen in Murphy Oil, vooral in de context van de huidige financiële activiteiten zoals de aanbieding van Senior Notes en inschrijvingsaanbiedingen voor de aankoop van bepaalde uitstaande notes.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.