Op woensdag heeft TD Cowen zijn vooruitzichten voor de aandelen van Silvaco Group Inc (NASDAQ:SVCO) aangepast, waarbij het koersdoel is verlaagd van $23,00 naar $20,00, terwijl het koopadvies voor het aandeel wordt gehandhaafd. Het herziene doel volgt op een gerapporteerde omzetvertraging en orderbevriezingen die de prestaties van het bedrijf in het kwartaal van september 2024 en de prognoses voor het volledige jaar 2024 hebben beïnvloed.
De analist van TD Cowen merkte op dat een vertraging van ongeveer $5 miljoen in FTCO-omzet naar het kwartaal van december 2024, in combinatie met bevroren orders van vier Chinese klanten van Silvaco en een Taiwanees bedrijf, de belangrijkste factoren waren voor het missen van de doelstellingen voor september 2024. Deze klanten zijn actief in de automotive (System in Package, SiP) en power marktsectoren, specifiek in siliciumcarbide (SiC) en galliumnitride (GAN) Technology Computer-Aided Design (TCAD).
Als gevolg van deze ontwikkelingen weerspiegelt de herziene vooruitzicht voor het kalenderjaar 2024 van Silvaco een daling van $2 miljoen in het middenpunt. Ondanks deze korte termijn uitdagingen blijft de langetermijngroeiverwachting voor Silvaco ongewijzigd, zij het vanaf een iets lagere basis.
De analist paste verder de omzetschatting voor het kalenderjaar 2025 aan naar $72,5 miljoen, een daling ten opzichte van de eerder voorspelde $76,5 miljoen. Deze aanpassing is in lijn met het nieuwe koersdoel van $20 voor de aandelen van Silvaco. Het nieuwe doel weerspiegelt de onmiddellijke financiële herzieningen, maar handhaaft ook een positieve kijk op het aandeel met de voortzetting van een koopadvies.
In ander recent nieuws heeft Silvaco Group, Inc. zijn omzetprognose voor het volledige jaar 2024 herzien, waarbij het bedrijf nu verwacht dat de bruto boekingen tussen $64 miljoen en $67 miljoen zullen liggen en de omzetschattingen zijn aangepast naar $60 miljoen tot $63 miljoen. Deze wijziging komt nadat het bedrijf voorlopige niet-gecontroleerde omzetresultaten van ongeveer $11 miljoen rapporteerde voor het derde kwartaal van 2024.
In dezelfde lijn wordt Silvaco geconfronteerd met een schadevergoeding naar aanleiding van een recent juryvonnis in verband met de lopende Nangate-rechtszaak, waarbij het bedrijf, zijn voorzitter en een voormalig bestuurslid zijn veroordeeld tot het betalen van in totaal $33 miljoen.
Bovendien is Silvaco veroordeeld tot het betalen van $11,3 miljoen in een juridisch geschil dat voortvloeit uit de overname van Nangate in 2018. Ondanks deze juridische uitdagingen blijft het bedrijf een sterke financiële positie behouden, met een niet-gecontroleerde kaspositie, kasequivalenten en verhandelbare effecten van $102,3 miljoen, gerapporteerd per 30 juni 2024.
Investeringsbedrijven zoals Craig-Hallum, Needham en Rosenblatt Securities handhaven een positieve kijk op Silvaco, waarbij Craig-Hallum en Needham Silvaco een koopadvies geven en Rosenblatt een koersdoel van $26,00 voor 12 maanden vaststelt. Dit zijn recente ontwikkelingen in de lopende activiteiten van het bedrijf.
InvestingPro Inzichten
Recente gegevens van InvestingPro werpen aanvullend licht op de financiële situatie van Silvaco Group Inc, als aanvulling op de analyse van TD Cowen. Ondanks de recente uitdagingen benadrukken InvestingPro Tips dat Silvaco meer contanten dan schulden op zijn balans heeft, wat wijst op een sterke liquiditeitspositie. Deze financiële stabiliteit zou cruciaal kunnen zijn terwijl het bedrijf navigeert door de gerapporteerde omzetvertragingen en orderbevriezingen.
Bovendien laten InvestingPro-gegevens zien dat de omzet van Silvaco in de laatste twaalf maanden met 20,5% is gegroeid tot $58,28 miljoen. Deze groei, gekoppeld aan een indrukwekkende bruto winstmarge van 79,77%, suggereert dat de kernactiviteiten van het bedrijf robuust blijven ondanks recente tegenslagen.
Investeerders moeten echter opmerken dat het aandeel aanzienlijke koersdalingen heeft ondergaan, met een daling van 43,37% over de laatste drie maanden. Dit sluit aan bij het verlaagde koersdoel van TD Cowen en weerspiegelt de reactie van de markt op de recente uitdagingen van het bedrijf.
Voor degenen die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 13 aanvullende tips voor Silvaco Group Inc, die diepere inzichten verschaffen in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.