Op donderdag heeft Canaccord Genuity zijn vooruitzichten voor de aandelen van Helen of Troy (NASDAQ:HELE) bijgewerkt, waarbij het koersdoel werd verhoogd van $84,00 naar $92,00, terwijl het koopadvies voor het aandeel werd gehandhaafd. De aanpassing volgt op de resultaten van het tweede kwartaal van het fiscale jaar 2025 van het bedrijf, die dinsdag voor de opening van de markt werden gerapporteerd.
De omzet van Helen of Troy daalde met 3,5% op jaarbasis, wat beter was dan zowel de analist- als de consensusschattingen die een daling van respectievelijk 6,0% en 6,7% voorspelden. Het bedrijf overtrof ook zijn eigen omzetprognose, die varieerde van een daling van 7% tot 4%.
De aangepaste winst per aandeel (EPS) voor het kwartaal kwam uit op $1,21, wat hoger was dan de verwachte $1,05 van zowel Canaccord Genuity als de consensusschattingen. Ondanks het feit dat de aangepaste EPS een daling van 30,6% vertegenwoordigde in vergelijking met hetzelfde kwartaal vorig jaar, lag deze nog steeds boven de voorspelde range van een daling van 45% tot 35%.
De beter dan verwachte omzet werd toegeschreven aan vroege successen in het "Reset and Revitalize" initiatief van Helen of Troy, waaronder verbeterde marketing, innovatie-inspanningen en uitgebreide distributie. Het bedrijf ondervond ook minder verstoring door automatiseringsproblemen in zijn distributiecentrum in Tennessee (DC).
Het management benadrukte dat deze inspanningen hebben geresulteerd in marktaandeelwinsten in acht belangrijke categorieën en een stijging van 9% op jaarbasis in de gewogen distributie in de VS voor het fiscale jaar tot nu toe.
Vooruitkijkend sprak het management van Helen of Troy vertrouwen uit in de prestaties van hun distributiecentrum, dat nu voldoet aan de verwachtingen van de klantenservice en naar verwachting tegen het einde van het fiscale jaar verbeterde productiviteitsdoelstellingen zal bereiken. Het bedrijf ziet ook initiële successen met nieuwe productinnovatie en merkopbouwstrategieën.
De analist van Canaccord Genuity wees erop dat ondanks een recente stijging van de aandelenkoers, Helen of Troy nog steeds onder 10 keer de voorspelde winst voor het fiscale jaar 2 wordt verhandeld, een cijfer dat historisch gezien in het midden van de tienerjaren ligt. Het optimisme van het bedrijf is gebaseerd op de overtuiging dat er aanzienlijk groeipotentieel is naarmate het management zijn groei- en Pegasus-besparingsplan blijft implementeren.
In ander recent nieuws rapporteerde het consumentenproductenbedrijf Helen of Troy Q2 fiscale 2025 resultaten die de marktverwachtingen overtroffen. Het bedrijf zag een stijging van 9% in de distributie in de VS en een aanzienlijke groei van de internationale verkoop, ondanks een geconsolideerde netto-omzetdaling van 3,5% die werd toegeschreven aan een verminderde vraag in de Beauty & Wellness-sector.
De aangepaste EPS en nettowinst werden gerapporteerd op respectievelijk $1,21 en $17 miljoen. In dezelfde lijn heeft DA Davidson het koersdoel voor Helen of Troy verhoogd van $67,00 naar $71,00, terwijl het een Neutraal advies voor het aandeel handhaafde.
Het strategische initiatief van het bedrijf, Project Pegasus, draagt bij aan de prestaties, waarbij de integratie van Curlsmith in het distributienetwerk voor op schema ligt. Het afstotingsproces is echter gepauzeerd vanwege onbevredigende aanbiedingen. Helen of Troy verwacht een jaaromzet tussen $1,885 miljard en $1,935 miljard, met een verwachte aangepaste EPS tussen $7 en $7,50.
Het bedrijf investeert in merkinnovatie en marketing, terwijl het plant om de tariefblootstelling te verminderen door de productie buiten China te diversifiëren. Dit zijn enkele van de recente ontwikkelingen die het traject van het bedrijf vormgeven.
InvestingPro Inzichten
De recente prestaties van Helen of Troy en de optimistische vooruitzichten van Canaccord Genuity worden verder ondersteund door realtime gegevens van InvestingPro. De marktkapitalisatie van het bedrijf bedraagt €1,54 miljard, met een K/W-verhouding van 10,35, wat aangeeft dat het aandeel mogelijk ondergewaardeerd is ten opzichte van zijn winst. Dit sluit aan bij de observatie van Canaccord Genuity dat het aandeel onder historische niveaus wordt verhandeld.
InvestingPro Tips benadrukken dat het management agressief aandelen heeft ingekocht, wat vaak duidt op vertrouwen in de toekomstige vooruitzichten van het bedrijf. Bovendien heeft Helen of Troy een hoog aandeelhoudersrendement, wat het mogelijk een aantrekkelijke optie maakt voor waardebeleggers.
Ondanks recente uitdagingen, waaronder een omzetdaling van 3,96% in de laatste twaalf maanden, handhaaft het bedrijf een sterke bruto winstmarge van 47,8% en een operationele inkomstenmarge van 11,42%. Deze cijfers suggereren dat Helen of Troy zijn kosten effectief beheert, zelfs in een uitdagende verkoopomgeving.
Beleggers moeten opmerken dat Helen of Troy een aanzienlijke korte termijn momentum heeft laten zien, met een rendement van 19,47% over de afgelopen week en 35,02% over de afgelopen maand. Deze recente prestatie kan de positieve reactie van de markt op de beter dan verwachte Q2-resultaten van het bedrijf en de voortgang van zijn "Reset and Revitalize" initiatief weerspiegelen.
Voor degenen die geïnteresseerd zijn in een diepere analyse, biedt InvestingPro 12 aanvullende tips voor Helen of Troy, die een uitgebreid beeld geven van de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.