TORONTO - New Horizon Aircraft (NASDAQ: HOVR), een ingenieursbedrijf gespecialiseerd in de ontwikkeling van hybride eVTOL-vliegtuigen, heeft de prijs van haar openbare emissie bekendgemaakt. Het aanbod omvat 2,8 miljoen gewone aandelen van klasse A en warrants, naast vooraf gefinancierde warrants voor de aankoop van maximaal 3 miljoen gewone aandelen van klasse A, met bijbehorende warrants. Elk aandelen- en warrantpaar, evenals elke vooraf gefinancierde warrant en bijbehorende warrant, worden aangeboden tegen een openbare prijs van $0,50.
De warrants hebben een uitoefenprijs van $0,75 per aandeel, zijn onmiddellijk uitoefenbaar en vervallen vijf jaar na de uitgiftedatum. De voorgefinancierde warrants zijn uitoefenbaar aan $0,00001 per aandeel en kunnen op elk moment na hun uitgiftedatum worden uitgeoefend tot ze volledig zijn uitgeoefend. De bruto-opbrengst van het aanbod zal naar verwachting ongeveer $2,9 miljoen bedragen, ervan uitgaande dat de warrants niet worden uitgeoefend, en zou kunnen oplopen tot $7,25 miljoen als de warrants volledig worden uitgeoefend voor contanten.
De sluiting van het aanbod is gepland op 21 augustus 2024, onder voorbehoud van de gebruikelijke sluitingsvoorwaarden. EF Hutton LLC treedt op als de enige book-running manager voor het aanbod, waarbij Nelson Mullins Riley & Scarborough LLP en Sichenzia Ross Ference Carmel LLP respectievelijk juridisch advies verlenen aan Horizon Aircraft en EF Hutton.
Horizon Aircraft, dat werkt aan wat naar verluidt een van de eerste hybride eVTOL's ter wereld is, wil het testen en certificeren van zijn Cavorite X7 eVTOL snel afronden en daarna de markt penetreren om een brede waaier van vroege gebruikssituaties te bedienen.
Het aanbod wordt gedaan op basis van een registratieverklaring op Form S-1, effectief verklaard door de SEC op 19 augustus 2024. Een definitief prospectus met betrekking tot het aanbod zal worden ingediend bij de SEC en beschikbaar worden gesteld op hun website.
De toekomstgerichte verklaringen van het bedrijf geven plannen aan voor het gebruik van de opbrengsten en ontwikkelingsdoelen voor hun vliegtuigen. Deze verklaringen zijn echter onderhevig aan een aantal risico's en onzekerheden die ertoe kunnen leiden dat de werkelijke resultaten wezenlijk verschillen.
Dit artikel is gebaseerd op een persbericht en geeft een feitelijke samenvatting van de beursgang van Horizon Aircraft zonder de beweringen te onderschrijven.
In ander recent nieuws staat New Horizon Aircraft voor een mogelijke schrapping van de Nasdaq-notering wegens het niet naleven van de vereiste minimum biedprijs. De lucht- en ruimtevaartfabrikant heeft tot 15 januari 2025 de tijd gekregen om te voldoen aan het criterium van een aandelenkoers van $1,00 of hoger gedurende ten minste tien opeenvolgende werkdagen. Als het bedrijf niet aan deze eis voldoet, kan het 180 dagen extra de tijd krijgen om aan de eis te voldoen, mits aan alle andere voorwaarden voor een eerste notering wordt voldaan.
Te midden van deze ontwikkelingen heeft New Horizon Aircraft aanzienlijke vooruitgang gemeld bij het testen van zijn eVTOL-prototype. Het grootschalige prototype van het bedrijf nadert de volledige overgang naar voorwaartse vluchten, met als belangrijk resultaat de validatie van een giercontrolesysteem waarvoor patent is aangevraagd. Dit systeem is cruciaal voor de gepatenteerde HOVR Wing-technologie van Horizon, die gericht is op het verbeteren van het comfort van de passagiers en de controle van de piloot.
Het bedrijf is ook begonnen met de productie van voortstuwingseenheden op ware grootte, een belangrijke stap naar de bouw van het prototypevliegtuig op ware grootte. Het Cavorite X7 eVTOL ontwerp, dat naar verwachting beter zal presteren dan volledig elektrische concurrenten op het gebied van snelheid en vrachtcapaciteit, ligt op schema voor voltooiing en testen in 2026. In lijn met deze vooruitgang zal Horizon Aircraft deelnemen aan de komende EF Hutton Annual Global Investor Conference en The International Aerospace Innovation Forum.
Inzichten van InvestingPro
Nu New Horizon Aircraft (NASDAQ: HOVR) aan zijn beursgang begint, wegen potentiële investeerders de financiële gezondheid en marktprestaties van het bedrijf. Volgens InvestingPro-gegevens staat de marktkapitalisatie van het bedrijf op een bescheiden $14,94 miljoen. De financiële gegevens weerspiegelen een uitdagende omgeving voor het bedrijf, met een negatieve aangepaste koers-winstverhouding van -2,5 voor de laatste twaalf maanden vanaf Q4 2024, wat aangeeft dat het bedrijf momenteel niet winstgevend is.
Aan de andere kant suggereert een van de InvestingPro Tips dat Horizon Aircraft meer contanten dan schulden op de balans heeft staan, wat zou kunnen zorgen voor enige financiële flexibiliteit in haar activiteiten en ontwikkelingsplannen. Dezelfde tips wijzen echter ook op een snelle cash burn en zwakke brutowinstmarges, factoren die beleggers in overweging moeten nemen bij het evalueren van de levensvatbaarheid van het bedrijf op de lange termijn. Het aandeel heeft met name een aanzienlijke koersvolatiliteit gekend, met een opvallend rendement van 39,47% in de afgelopen maand, maar een dramatisch year-to-date koersrendement van -90,14%.
De ambitieuze doelen van het bedrijf om te innoveren in de luchtvaartsector met zijn hybride eVTOL-vliegtuigen zijn zeker opmerkelijk. Toch wijzen de financiële cijfers en InvestingPro Tips op een bedrijf dat te maken heeft met aanzienlijke tegenwind. Voor degenen die geïnteresseerd zijn in een uitgebreidere analyse biedt InvestingPro aanvullende tips over de prestaties en vooruitzichten van het bedrijf.
Ga voor een diepere duik in de financiële gegevens van Horizon Aircraft en voor toegang tot de volledige lijst van 14 InvestingPro Tips naar de speciale pagina van InvestingPro op https://www.investing.com/pro/HOVR.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.