Goldman Sachs heeft zijn verkoopadvies voor Clorox-aandelen bevestigd, met een koersdoel van $132,00. Het bedrijf verwacht een uitdagend eerste fiscaal kwartaalrapport voor Clorox, waarbij het wijst op negatieve risico/rendement-dynamiek in de aanloop naar de publicatie van de kwartaalcijfers.
De analyse wees op toegenomen promotionele activiteit, vooral in categorieën zoals kattenbakkorrels, die boven pre-pandemische niveaus liggen, en een mogelijke vertraging van de omzetgroei.
De aankomende kwartaalresultaten, die naar verwachting over enkele weken worden bekendgemaakt, zullen waarschijnlijk de impact van deze trends weerspiegelen. Goldman Sachs heeft zijn voorspellingen voor Clorox's organische omzetgroei en brutomarge aangepast naar het lagere einde van de richtlijnen van het management, wat suggereert dat er een neerwaarts risico zou kunnen zijn voor de huidige consensusschattingen onder analisten.
Het bedrijf uitte ook zorgen over de gezondheid van de consument die mogelijk de aanvulling van de winkelvoorraden beperkt, vooral in Clorox's Household-segment, wat ertoe zou kunnen leiden dat sommige verkopen worden uitgesteld naar het tweede fiscale kwartaal.
Het management van Clorox heeft aangegeven dat ze een sterkere omzetgroei verwachten in de tweede helft van het fiscale jaar, gedreven door een normalisering van handelspromoties en de afstoting van de Vitamins, Minerals, and Supplements (VMS) divisie.
De langetermijndoelstelling voor organische groei van 3-5% die het management van Clorox heeft gesteld, is echter afhankelijk van een herstel van de groei van de Amerikaanse retailverkoop in de categorie naar 2,0-2,5%, ten opzichte van een vlakke tot 1,0% projectie voor FY25, en het behalen van marktaandeelwinsten onder andere factoren.
Ondanks deze ambitieuze doelstellingen wordt het aandeel Clorox verhandeld tegen een bescheiden premie in vergelijking met branchegenoten in de Home and Personal Care (HPC) industrie op basis van de koers-winstverhouding voor het kalenderjaar 2025.
In ander recent nieuws heeft Clorox een reeks ontwikkelingen gezien. Jefferies heeft het advies voor het aandeel Clorox verhoogd van Houden naar Kopen, met een nieuw koersdoel van $187, een stijging ten opzichte van het vorige doel van $174.
Deze upgrade is gebaseerd op verbeterende omzetgroei en verhoogde operationele leverage, wat wijst op het potentiële herstel van Clorox. Jefferies heeft ook nieuwe schattingen voor de winst per aandeel gegeven voor de fiscale jaren 2025 tot 2028, met een voorspelde samengestelde jaarlijkse groei van 8%.
Clorox heeft ook de verkoop van zijn Better Health Vitamins, Minerals, and Supplements divisie aan Piping Rock Health Products afgerond, een stap bedoeld om de volatiliteit van het bedrijf te verminderen en duurzame groei te stimuleren. Daarnaast rapporteerde het bedrijf zijn zevende opeenvolgende kwartaal van margegroei.
Aan de analistenkant heeft Exane BNP Paribas zijn koersdoel voor Clorox verhoogd naar $140, met behoud van een underperform-rating. Jefferies en Citi hebben ook hun koersdoelen aangepast, waarbij ze wijzen op het potentieel van het bedrijf om marktaandeel terug te winnen en de omzetgroeiverwachtingen waar te maken.
Bovendien heeft CloroxPro, een tak van Clorox, zijn EcoClean-lijn uitgebreid met plantaardige desinfecterende doekjes, wat de toewijding van het bedrijf aan duurzaamheid weerspiegelt. Het bedrijf streeft ook naar een omzetgroei van 20-25% in het eerste kwartaal van het fiscale jaar en is van plan terug te keren naar de brutomarges van vóór de pandemie.
InvestingPro Inzichten
Terwijl Goldman Sachs een voorzichtige houding aanneemt ten aanzien van Clorox (CLX), bieden recente gegevens van InvestingPro een genuanceerder perspectief. Ondanks de uitdagingen die in het artikel worden benadrukt, heeft Clorox op bepaalde gebieden veerkracht getoond. Een InvestingPro Tip onthult dat Clorox zijn dividend gedurende een indrukwekkende 48 opeenvolgende jaren heeft verhoogd, wat een toewijding aan aandeelhoudersrendementen laat zien, zelfs in uitdagende tijden.
De aangepaste koers-winstverhouding van het bedrijf staat op 33,28 voor de laatste twaalf maanden tot Q4 2024, wat lager is dan de niet-aangepaste koers-winstverhouding van 71,21. Dit aangepaste cijfer kan een nauwkeuriger beeld geven van de waardering van Clorox, vooral gezien de dividendgeschiedenis en marktpositie van het bedrijf.
Een andere InvestingPro Tip geeft aan dat Clorox wordt verhandeld tegen een lage koers-winstverhouding in verhouding tot de winstgroei op korte termijn. Dit zou kunnen wijzen op een potentiële onderwaardering, in tegenstelling tot het verkoopadvies van Goldman Sachs. Het is vermeldenswaard dat het aandeel Clorox recent een sterke prestatie heeft laten zien, met een totaalrendement van 21,92% over de afgelopen drie maanden.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro aanvullende tips en metrics om de financiële gezondheid en marktpositie van Clorox verder te evalueren. Het platform vermeldt momenteel 10 tips voor Clorox, die een bredere context bieden voor investeringsbeslissingen naast de zorgen die in het artikel worden geuit.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.