Op woensdag heeft Seaport Global Securities zijn standpunt over Global Payments (NYSE:GPN) gewijzigd en het aandeel gedegradeerd van Kopen naar Neutraal. Het bedrijf noemde de Investor Day-presentatie een cruciaal moment voor het bedrijf, waarbij een strategische verschuiving werd erkend die bedoeld is om activiteiten te verenigen en te stroomlijnen. Deze zet wordt gezien als noodzakelijk voor Global Payments om concurrerend te blijven in de markt.
De analist van Seaport Global Securities merkte op dat hoewel de middellange termijn (MT) richtlijnen enige duidelijkheid boden voor investeerders en de aankondiging van €7,5 miljard aan aandeleninkoop positief was, de daadwerkelijke financiële vooruitzichten gepresenteerd door Global Payments onder de verwachtingen bleven. De groeiverwachtingen van het bedrijf, vooral in het Merchant-segment, waren minder robuust dan verwacht, met slechts een stijging van 5% verwacht in 2025.
De beoordeling detailleerde verder dat de groeivooruitzichten voor het Issuer-segment volgend jaar gematigd lijken. Kijkend voorbij 2025, uitte het bedrijf zorgen over de zichtbaarheid in 2026 en 2027, waarbij de prognose voor mid-single-digit tot high-single-digit (MSD/HSD) omzetgroei en lage dubbele cijfers winst per aandeel (EPS) groei als suboptimaal werd beschreven.
In het licht van deze herzieningen gelooft Seaport Global Securities dat de aandelen van Global Payments nu dicht bij hun reële waarde lijken te handelen. Het vorige koersdoel dat door het bedrijf was gesteld was €134, maar met het bijgewerkte perspectief en de huidige koers van het bedrijf, concludeerde de analist dat een degradatie naar Neutraal gerechtvaardigd was.
In ander recent nieuws is Global Payments Inc. het onderwerp geweest van verschillende analistenaanpassingen. Monness Crespi Hardt verlaagde zijn koersdoel voor het bedrijf naar €155, maar handhaafde wel een Koop-advies. Dit volgt op de Investor Conference van het bedrijf waar het strategische doelen en groeitraject tot 2027 uiteenzette, met de verwachting dat de omzet en winst per aandeel in de komende jaren zullen versnellen. B.Riley verlaagde ook zijn koersdoel voor Global Payments naar €194, met behoud van een Koop-advies, verwijzend naar de gunstige driejarige vooruitzichten van het bedrijf.
BMO Capital Markets herzag zijn koersdoel voor Global Payments van €126 naar €122, met behoud van een Market Perform-rating vanwege het feit dat de richtlijnen van het bedrijf voor 2025 onder de marktverwachtingen bleven. Het bedrijf zag echter de plannen van het bedrijf voor verhoogde aandeleninkoop en potentiële opwaartse beweging door verkoop van activa als positief. William Blair degradeerde Global Payments van Outperform naar Market Perform vanwege zorgen over de organische omzetgroei op lange termijn.
TD Cowen, ondanks het verlagen van het koersdoel van het bedrijf naar €122, handhaafde een Koop-advies en uitte optimisme over het langetermijnpotentieel van het bedrijf. Global Payments heeft strategieën geschetst om ongeveer €500 miljoen aan operationele besparingen te realiseren en heeft zich gecommitteerd om €7,5 miljard terug te geven aan aandeelhouders via aandeleninkoop en dividenden.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.