MIAMI - Fortress Biotech, Inc. (NASDAQ:FBIO), een biofarmaceutisch bedrijf, maakte donderdag bekend dat het overeenkomsten heeft gesloten voor een geregistreerde directe aanbieding en gelijktijdige private plaatsingen, wat naar verwachting ongeveer $8 miljoen aan bruto-opbrengsten zal opleveren. De transacties omvatten de verkoop van gewone aandelen en warrants aan institutionele beleggers gericht op de gezondheidszorg en een insider-aankoop door de topbestuurder van het bedrijf.
Volgens de overeenkomsten van 19.09.2024 zal Fortress Biotech 3.939.394 gewone aandelen of vooraf gefinancierde warrants uitgeven tegen €1,65 per aandeel. Tegelijkertijd stemde het bedrijf ermee in warrants uit te geven voor de aankoop van een gelijk aantal aandelen, uitoefenbaar tegen €1,84 per aandeel vanaf zes maanden na uitgifte, met een looptijd van vijfenhalf jaar.
In een gerelateerde private plaatsing kocht de voorzitter, CEO en president van Fortress Biotech 763.359 aandelen tegen de geconsolideerde slotkoers van €1,84 per aandeel op 19.09.2024, samen met warrants voor €0,125 per stuk om maximaal hetzelfde aantal aandelen te kopen, met identieke voorwaarden als de warrants van de institutionele beleggers.
De aanbiedingen, die naar verwachting rond 23.09.2024 zullen worden afgerond, onder voorbehoud van gebruikelijke afsluitingsvoorwaarden, zullen activiteiten financieren zoals onderzoek en ontwikkeling, klinische proeven en mogelijke overnames. A.G.P./Alliance Global Partners treedt op als enige plaatsingsagent.
De verkoop van gewone aandelen aan institutionele beleggers wordt uitgevoerd onder een registratieverklaring op Form S-3, die op 30.05.2024 door de Securities and Exchange Commission (SEC) effectief is verklaard. De private plaatsingen zijn gebaseerd op een vrijstelling van registratie onder de Securities Act, waardoor de effecten niet beschikbaar zijn voor openbare verkoop in de VS zonder registratie of een toepasselijke vrijstelling.
Fortress Biotech is gespecialiseerd in het verwerven en bevorderen van farmaceutische activa om langetermijnwaarde voor aandeelhouders te genereren via productverkoop, aandelenbelangen en royalty's. Het bedrijf beheert een diverse portefeuille, waaronder zeven op de markt gebrachte voorgeschreven producten en meer dan 20 ontwikkelingsprogramma's in verschillende therapeutische gebieden.
Deze financiële zet is bedoeld om de strategische groei-initiatieven van het bedrijf te ondersteunen en zijn activiteiten te handhaven. De informatie voor dit artikel is gebaseerd op een persbericht van Fortress Biotech, Inc.
In ander recent nieuws rapporteerde Fortress Biotech een omzet in het tweede kwartaal van €14,9 miljoen, wat de consensusverwachting licht overtrof. Analisten bij Roth/MKM hebben het koersdoel van het bedrijf verhoogd van €10,00 naar €13,00, met behoud van een koopadvies. Het bedrijf verwacht significante ontwikkelingen met drie belangrijke goedkeuringen van geneesmiddelen in de tweede helft van 2024 en begin 2025.
Fortress Biotech heeft ook een nieuwe leningovereenkomst van €50 miljoen met Oaktree Capital Management veiliggesteld, wat de kapitaalflexibiliteit van het bedrijf vergroot. Dit gaat gepaard met een uitgifte van aandelen aan voormalige Urica-houders, waarbij meer dan twee miljoen gewone aandelen worden verdeeld.
Dochteronderneming Mustang Bio heeft een aandelenaanbieding en private plaatsing aangekondigd die naar verwachting ongeveer €2,5 miljoen zal opleveren. Het bedrijf rapporteerde ook positieve resultaten van een fase 1/2 klinische studie van MB-106, een CAR T-celtherapie voor de ziekte van Waldenström, een zeldzame vorm van bloedkanker.
Analistenrapporten van H.C. Wainwright en Roth/MKM benadrukken de omzet van het bedrijf van €84,5 miljoen in 2023, een stijging ten opzichte van het voorgaande jaar. Deze recente ontwikkelingen markeren de voortdurende activiteiten binnen Fortress Biotech en Mustang Bio.
InvestingPro Inzichten
Nu Fortress Biotech, Inc. (NASDAQ:FBIO) zijn nieuwste financiële onderneming start met een geregistreerde directe aanbieding en private plaatsingen, houden beleggers de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf nauwlettend in de gaten. De recente deals, bedoeld om ongeveer €8 miljoen op te halen voor het biofarmaceutische bedrijf, komen op een moment dat het bedrijf door een uitdagend financieel landschap navigeert.
InvestingPro-gegevens bieden een momentopname van de huidige marktpositie van Fortress Biotech, met een marktkapitalisatie van €41,98 miljoen. Ondanks een opmerkelijke omzetgroei van 31,68% over de laatste twaalf maanden tot en met Q2 2024, staat de bruto winstmarge van het bedrijf op een zorgwekkende -18,27%, wat aangeeft dat het meer uitgeeft aan de kostprijs van de verkochte goederen dan het verdient aan zijn producten. Bovendien ligt de operationele inkomstenmarge op -115,07%, wat suggereert dat de operationele kosten de brutowinst ver overschrijden.
InvestingPro Tips benadrukken enkele kritieke financiële aspecten waar beleggers rekening mee moeten houden. Fortress Biotech verbrandt snel zijn kasreserves en lijdt onder zwakke bruto winstmarges, wat een rode vlag kan zijn voor de langetermijn duurzaamheid. Bovendien verwachten analisten niet dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn, wat in lijn is met de negatieve koers-winstverhouding van -0,54 van het bedrijf, wat het huidige gebrek aan winstgevendheid verder onderstreept.
Ondanks deze uitdagingen wordt het bedrijf verhandeld tegen een lage omzetwaarderingsmultiple, wat een kans kan bieden voor beleggers die willen profiteren van potentiële toekomstige groei, vooral gezien de aanzienlijke omzetgroei van het bedrijf. Voor degenen die geïnteresseerd zijn in een diepere duik in de financiën van het bedrijf, biedt InvestingPro aanvullende tips, met in totaal 5 meer gedetailleerde inzichten beschikbaar om weloverwogen investeringsbeslissingen te nemen.
Gezien de volatiliteit in de aandelenkoers van Fortress Biotech en het uitblijven van dividenduitkeringen aan aandeelhouders, zullen de strategische groei-initiatieven gefinancierd door de recente kapitaalverhoging nauwlettend worden gevolgd door de markt om te beoordelen of deze inspanningen het bedrijf naar een stabielere en winstgevende toekomst kunnen sturen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.