DA Davidson handhaafde dinsdag een buy-rating op aandelen van Estee Lauder (NYSE:EL), met een vastgesteld koersdoel van $130,00. De goedkeuring van de firma volgt op positieve indicatoren van Ulta Beauty (NASDAQ:ULTA), die het merk Clinique van Estee Lauder benadrukte voor zijn sterke prestaties in het recente kwartaal.
Dit komt overeen met het eigen rapport van Estee Lauder uit de winstvergadering over het vierde kwartaal van boekjaar 2024, waarin werd opgemerkt dat Clinique tot en met juli drie maanden achtereen marktaandeel had gewonnen in de VS.
Estee Lauder is actief bezig met het verfijnen van de marketingstrategie van Clinique, waarbij de nadruk ligt op het dermatologische erfgoed van het merk. Deze stap is bedoeld om de concurrentiedruk tegen te gaan van de op dermatologie gerichte merken van L'Oreal (OR-Paris) die in de reguliere detailhandel verkrijgbaar zijn. De strategische marketingverschuiving onderstreept het aanpassingsvermogen van Estee Lauder in een concurrerende schoonheids- en huidverzorgingsmarkt.
Naast de groei van het merk wees het rapport van DA Davidson ook op het belang van travel retail voor de activiteiten van Estee Lauder, dat 19% van de omzet van het bedrijf vertegenwoordigt. De vermelding van travel retail komt op het juiste moment, gezien de publicatie van een nieuwe ranglijst van top travel retailers. De waardering van Estee Lauder door de analist op een koersdoel van $ 130 is gebaseerd op een 40x veelvoud van de verwachte winst per aandeel (WPA) voor het kalenderjaar 2025 van $ 3,25.
De aandelenwaardering en het koersdoel van Estee Lauder door DA Davidson weerspiegelen een vertrouwenwekkende kijk op de prestaties en strategische initiatieven van het bedrijf. De focus op de dermatologische geloofsbrieven van Clinique en het belang van travel retail voor de inkomstenstroom van het bedrijf worden benadrukt als belangrijke factoren voor het behoud van de marktpositie van Estee Lauder.
De herbevestiging van de buy-rating en het koersdoel door de analisten geeft aan dat ze een positieve verwachting hebben voor de voortdurende groei van Estee Lauder, vooral omdat het bedrijf gebruik maakt van zijn Clinique-merk en profiteert van zijn aanzienlijke aanwezigheid in de reisretailsector.
In ander recent nieuws hadden de financiële prestaties van Estee Lauder te kampen met tegenwind in Azië en de reisretailsector, wat leidde tot een jaar-op-jaar daling van de voorspelde organische omzet in het eerste kwartaal van het boekjaar 2025. Ondanks deze uitdagingen handhaafde DA Davidson zijn buy rating voor het bedrijf, met een koersdoel van $130.
Ondertussen heeft Piper Sandler het aandeel Estee Lauder opgewaardeerd van Neutraal naar Overwogen, met een koersdoel van $ 114. TD Cowen, Morgan Stanley, Deutsche Bank en Evercore ISI hebben echter allemaal hun koersdoelen voor Estee Lauder aangepast, wat een voorzichtig vooruitzicht weerspiegelt.
CEO Fabrizio Freda heeft zijn pensioen aangekondigd en is op zoek gegaan naar een opvolger. Als onderdeel van zijn toekomstplannen is Estee Lauder van plan om het merk Balmain Beauty te lanceren, zijn luxeportfolio uit te breiden en een distributiecentrum in Hainan te bouwen.
Het Profit Recovery and Growth Plan (PRGP) van Estee Lauder ligt op schema, met als doel een nettowinst tussen $1,1 en $1,4 miljard ten opzichte van het niveau van het boekjaar 2024. De prognose van Estee Lauder voor het eerste kwartaal van het boekjaar 2025 bleef echter achter bij de verwachtingen van analisten, waardoor DA Davidson zijn schatting van de winst per aandeel (WPA) voor het bedrijf met $1,28, of 30%, verlaagde naar $2,95.
InvesteringsPro Inzichten
Terwijl Estee Lauder (NYSE:EL) doorgaat met het verfijnen van zijn marketingstrategie en profiteert van de sterke prestaties van zijn merk Clinique, bieden InvestingPro-gegevens en tips extra context voor beleggers die het aandeel van het bedrijf overwegen. De toewijding van Estee Lauder aan dividendgroei wordt benadrukt door het feit dat het zijn dividend 3 jaar op rij heeft verhoogd en zijn dividenduitkeringen 29 jaar op rij heeft gehandhaafd, wat wijst op een potentieel aantrekkelijk aspect voor inkomstengerichte beleggers. Daarnaast weerspiegelen de indrukwekkende brutowinstmarges van het bedrijf, die 71,66% bedroegen in de laatste twaalf maanden vanaf het vierde kwartaal van 2024, de efficiëntie van het bedrijf bij het beheren van productie- en operationele kosten.
Hoewel de koers-winstverhouding van Estee Lauder met 84,67 hoog is, wat duidt op een hogere waardering, zullen de netto-inkomsten van het bedrijf dit jaar naar verwachting stijgen, wat voor sommige beleggers de hogere winstmultiple zou kunnen rechtvaardigen. Het aandeel heeft de afgelopen drie maanden een aanzienlijke koersdaling doorgemaakt, met een daling van 25,67%, en een daling van 37,62% in de afgelopen zes maanden. Dit zou kunnen wijzen op een potentieel instapmoment voor beleggers die bullish zijn over de langetermijnvooruitzichten van het bedrijf en geloven dat de markt mogelijk te sterk heeft gereageerd op de kortetermijnuitdagingen.
InvestingPro Tips geven aan dat Estee Lauder werkt met een gematigd schuldenniveau en liquide middelen heeft die hoger zijn dan de kortetermijnverplichtingen, wat een buffer biedt voor operationele flexibiliteit. Voor beleggers die op zoek zijn naar diepere inzichten zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, die kunnen worden geraadpleegd op het InvestingPro platform voor Estee Lauder op https://www.investing.com/pro/EL.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.