Op woensdag paste Loop Capital zijn standpunt aan over Crocs , Inc. (NASDAQ:CROX), een bekend schoenenbedrijf, door het koersdoel te verlagen naar €150 van de eerdere €155. Ondanks deze wijziging blijft het bedrijf een koopadvies geven voor het aandeel van het bedrijf.
De aanpassing volgt op een recente daling van de aandelenkoers, wat Loop Capital ziet als een kans gezien wat zij beschouwen als een aantrekkelijke waardering. De analist van Loop Capital uitte enige bezorgdheid over de omzetvooruitzichten van het bedrijf voor het vierde kwartaal voor beide segmenten, waarbij hij uitdagingen benadrukte die niet volledig worden gecompenseerd door het potentieel van het Hey Dude-merk.
Hey Dude, een dochteronderneming van Crocs, staat onder de loep vanwege zijn prestaties, zelfs nu het wordt vergeleken met zijn resultaten uit het verleden. De nieuwe president van het merk, Terence Reilly, wordt erkend om zijn marketingexpertise uit zijn eerdere functies bij Stanley en Crocs. De analist merkte echter op dat Reilly's ambtstermijn van zes maanden nog geen snelle oplossing heeft geboden voor de aanhoudende problemen van Hey Dude.
Het koersdoel van €150 is gebaseerd op een gedisconteerd Net Operating Profit After Tax (NOPAT) model, dat Loop Capital gebruikt om het bedrijf te waarderen. De lichte daling van het doel weerspiegelt de zorgen over de directe toekomstige prestaties van Crocs en zijn dochteronderneming, ondanks de positieve beoordeling op lange termijn.
Samenvattend handhaaft Loop Capital een positieve kijk op Crocs met een koopadvies, maar heeft de verwachtingen getemperd door het koersdoel te verlagen. De analyse van het bedrijf suggereert dat hoewel het aandeel momenteel ondergewaardeerd is, er aanzienlijke uitdagingen in het verschiet liggen, vooral voor het Hey Dude-merk, waarvoor strategische marketinginspanningen nodig zullen zijn om deze te overwinnen.
In ander recent nieuws heeft Crocs Inc. een reeks aanpassingen ondergaan door financiële bedrijven na de prestaties in het derde kwartaal. Baird verlaagde zijn koersdoel voor Crocs naar €180 van €190, maar handhaafde een Outperform-rating. Het bedrijf merkte bezorgdheid op over een uitdagendere bestedingsomgeving en een langdurig herstel voor het HEYDUDE-merk, een dochteronderneming van Crocs. Ondanks deze zorgen ziet Baird waarde in Crocs-aandelen na een recente daling.
Stifel paste ook zijn koersdoel voor Crocs aan van €158,00 naar €138,00, maar handhaafde een koopadvies. Deze herziening volgde op de prestaties van Crocs in het derde kwartaal, waarbij de omzet met €16 miljoen steeg en de aangepaste winst per aandeel (EPS) met €0,52 toenam. Stifel merkte een langzamere vooruitgang op dan verwacht bij het revitaliseren van het HEYDUDE-merk, maar blijft optimistisch over het potentieel ervan.
Barclays verlaagde zijn koersdoel voor Crocs naar €125 van €164, maar handhaafde wel een Overweight-rating. Het bedrijf wees op de uitdagende macro-economische omgeving en de langzamer dan verwachte integratie van HEYDUDE als factoren die deze aanpassing beïnvloeden. Williams Trading paste zijn koersdoel voor Crocs aan van €163,00 naar €140,00, waarbij het koopadvies voor het aandeel van het bedrijf werd gehandhaafd.
Wat betreft winst en omzet rapporteerde Crocs een sterker dan verwachte prestatie in het derde kwartaal met een omzet van €1,06 miljard, een stijging van 2% op jaarbasis, waarmee de consensusschatting van €1,05 miljard werd overtroffen. De aangepaste winst per aandeel (EPS) was €3,60, wat de consensus van €3,10 overtrof.
In een strategische zet werkte Crocs samen met BARK om een huisdiervriendelijke schoenenlijn te lanceren, Pet Crocs, waarbij werd ingespeeld op de groeiende markt voor huisdieraccessoires. Deze nieuwe productlijn biedt bijpassend schoeisel voor honden en hun eigenaren.
InvestingPro Inzichten
Recente InvestingPro-gegevens bieden aanvullende context bij de analyse van Loop Capital over Crocs, Inc. (NASDAQ:CROX). De K/W-verhouding van het bedrijf staat op 10,01, met een aangepaste K/W-verhouding van 7,77 voor de laatste twaalf maanden tot Q2 2024, wat aangeeft dat het aandeel inderdaad ondergewaardeerd kan zijn zoals gesuggereerd door Loop Capital. Dit wordt verder ondersteund door een PEG-ratio van 0,34, wat suggereert dat het aandeel ondergewaardeerd zou kunnen zijn in verhouding tot de groeiverwachtingen.
InvestingPro Tips benadrukken dat Crocs "handelt tegen een lage K/W-verhouding in verhouding tot de winstgroei op korte termijn" en "handelt tegen een lage winstmultiple", wat aansluit bij de visie van Loop Capital op de aantrekkelijke waardering van het aandeel. Bovendien tonen de omzetgroei van het bedrijf van 4,35% over de laatste twaalf maanden en een sterke EBITDA-groei van 9,04% een aanhoudende financiële gezondheid, ondanks de uitdagingen die in het artikel worden genoemd.
Het is vermeldenswaard dat InvestingPro 13 aanvullende tips biedt voor Crocs, wat een uitgebreidere analyse biedt voor beleggers die dieper willen ingaan op de vooruitzichten van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.