Citi analist Tyler Radke heeft vrijdag het koersdoel voor Zoom (NASDAQ:ZM) Video Communications, Inc. (NASDAQ:ZM) bijgesteld van $67,00 naar $69,00, terwijl hij een neutrale rating op het aandeel handhaafde. De aanpassing volgt op het winstrapport van Zoom over het tweede kwartaal, dat volgens Radke "positieve signalen" bevatte ondanks een uitdagende markt voor kleine en middelgrote bedrijven en toegenomen concurrentie.
Het rapport benadrukte dat de omzet van Zoom de verwachtingen met een bescheiden 1,5 procentpunt overtrof, met vooral stabiliteit in het Online segment, verbeterde zakelijke boekingen en facturen, en een opmerkelijke winstgevendheid.
De verwachtingen van het bedrijf voor het fiscale jaar 2025 werden meer naar boven bijgesteld dan de werkelijke verwachtingen, wat duidt op vertrouwen in sterkere prestaties in het derde kwartaal. Deze guidance duidt echter ook op een mogelijke groeivertraging in het vierde kwartaal.
Radke wees erop dat de vooruitzichten voor het vierde kwartaal weliswaar beter zijn dan sommigen vreesden, maar dat dit geen aanhoudende versnelling tot in het boekjaar 2026 impliceert. Zorgen zijn onder andere een zwakkere prognose voor het laatste kwartaal, verdere dalingen in netto dollarretentie en klantengroei, en het recente vertrek van CFO Kelly Steckelberg. De analist is sceptisch over het vermogen van Zoom om de groei aanzienlijk te versnellen zonder fusies en overnames.
Concluderend stelde Radke dat het koersdoel licht is verhoogd naar $69 op basis van bijgewerkte regressiemodellen en naleving van de richtlijnen, maar dat de Neutral rating ongewijzigd blijft. Voor beleggers die op zoek zijn naar waarde en groei tegen een redelijke prijs binnen de communicatiesoftwaresector, geeft Citi de voorkeur aan NICE Ltd. (NASDAQ:NICE). (NASDAQ:NICE), dat de rating Buy krijgt. NICE staat bekend om zijn handel tegen een vergelijkbare GAAP-winst per aandeel exclusief cash-multiple als Zoom, maar met een aanzienlijk sterkere omzetgroei.
In ander recent nieuws rapporteerde Zoom Video Communications veelbelovende prestaties in het tweede kwartaal van boekjaar 2025. Het bedrijf liet een lichte omzetstijging zien van 1% jaar-op-jaar, waarbij het zakelijke segment, goed voor bijna 60% van de totale omzet, met 4% groeide.
De winst per aandeel van Zoom overtrof aanzienlijk dankzij beter dan verwachte marges. Deutsche Bank reageerde op deze resultaten door het koersdoel voor Zoom te verhogen van $71 naar $75, met behoud van een hold rating.
Goldman Sachs verhoogde ook zijn koersdoel van $70 naar $72 en wees daarbij op de operationele efficiëntie van Zoom en een recordlaag online opzegpercentage van 2,9%. Het klantenbestand van het Contact Center is aanzienlijk gegroeid, wat duidt op vooruitgang in de multi-productstrategie van het bedrijf. Het bedrijf handhaaft echter een neutrale rating vanwege verschillende factoren, waaronder een potentieel uitvoeringsrisico door het vertrek van Zoom's CFO.
Zoom rapporteerde ook een stijging van 2% op jaarbasis in de totale omzet, tot $1,16 miljard in het tweede kwartaal. Het niet-GAAP bedrijfsresultaat overtrof de verwachtingen met 456 miljoen dollar en het niet-GAAP verwaterde nettoresultaat per aandeel overtrof de verwachtingen met 1,39 dollar.
Met sterke prestaties in het Enterprise-segment en groei in aanbiedingen zoals Workvivo en Zoom Contact Center, verhoogde Zoom de omzetverwachting voor het hele jaar naar $4,63 miljard tot $4,64 miljard, en verwacht Zoom een non-GAAP winst per aandeel van $5,29 tot $5,32. Dit zijn enkele van de recente ontwikkelingen bij Zoom.
Inzichten van InvestingPro
Zoom Video Communications (NASDAQ:ZM) blijft een onderwerp van interesse voor beleggers, vooral na het recente winstrapport en de daaropvolgende aanpassing van het koersdoel door analist Tyler Radke van Citi. Laten we, om de discussie van meer context te voorzien, eens kijken naar enkele belangrijke inzichten van InvestingPro die relevant kunnen zijn voor beleggers.
Ten eerste is een InvestingPro tip die de moeite waard is om op te merken dat Zoom meer contanten dan schulden op de balans heeft staan, wat een positief teken is van financiële gezondheid en het bedrijf de flexibiliteit kan geven om door marktschommelingen te navigeren of te investeren in groeimogelijkheden. 26 analisten hebben hun winst voor de komende periode naar boven bijgesteld, wat wijst op een potentiële opwaartse trend in de financiële prestaties van Zoom die interessant zou kunnen zijn voor beleggers.
Vanuit een gegevensperspectief staat de marktkapitalisatie van Zoom op $21,57 miljard, wat de aanzienlijke aanwezigheid in de markt weerspiegelt. De koers-winstverhouding van het bedrijf is 23,79, wat kan worden vergeleken met benchmarks in de sector om de waardering te beoordelen. Bovendien benadrukt Zoom's indrukwekkende brutowinstmarge van 76,05% over de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2023 zijn vermogen om winstgevend te blijven ondanks concurrentiedruk.
Voor wie overweegt een beleggingsbeslissing te nemen, kunnen deze statistieken en tips, naast de 9 aanvullende InvestingPro Tips die beschikbaar zijn op https://www.investing.com/pro/ZM, een beter inzicht geven in de financiële positie en het marktpotentieel van Zoom.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.