ARLINGTON, Va. - The Boeing (NYSE:BA) Company [NYSE: BA] heeft vandaag de start aangekondigd van twee afzonderlijke gegarandeerde openbare aanbiedingen, bestaande uit 90 miljoen gewone aandelen en €5 miljard aan certificaten van aandelen, elk een fractioneel belang vertegenwoordigend in een nieuw uitgegeven Serie A Verplicht Converteerbaar Preferent Aandeel. De luchtvaartgigant is ook van plan de underwriters een 30-daagse optie te bieden om extra aandelen en certificaten van aandelen te kopen om eventuele overtoewijzingen te dekken.
Deze aanbiedingen zijn bedoeld om de financiële flexibiliteit van Boeing te versterken, waarbij de opbrengsten bestemd zijn voor een reeks zakelijke doeleinden, waaronder schuldaflossing, verbetering van het werkkapitaal, kapitaaluitgaven en investeringen in dochterondernemingen. Het Preferente Aandeel heeft een liquidatiepreferentie van €1.000 per aandeel en zal automatisch worden omgezet in een variabel aantal gewone aandelen op of rond 15.10.2027, tenzij eerder geconverteerd.
Boeing heeft aangegeven van plan te zijn de certificaten van aandelen te noteren aan de New York Stock Exchange onder het symbool "BA.PRA". Er is momenteel geen openbare markt voor deze effecten.
Een consortium van financiële instellingen, waaronder Goldman Sachs & Co. LLC, BofA Securities, Citigroup en J.P. Morgan, leiden de aanbiedingen als gezamenlijke bookrunning managers. Andere banken, zoals Wells Fargo Securities en Morgan Stanley, nemen ook deel aan de aanbiedingen. PJT Partners treedt op als financieel adviseur van Boeing voor deze transacties.
Deze aankondiging volgt op de effectieve registratie van deze effecten bij de Securities and Exchange Commission (SEC). Geïnteresseerde partijen kunnen exemplaren van de voorlopige prospectussupplementen en bijbehorende prospectussen verkrijgen via de website van de SEC of rechtstreeks bij de leidende banken.
Het is belangrijk op te merken dat dit persbericht toekomstgerichte verklaringen bevat onder de Private Securities Litigation Reform Act van 1995, en dat de werkelijke uitkomsten kunnen variëren als gevolg van talrijke factoren, waaronder maar niet beperkt tot economische omstandigheden, industriële regelgeving, klantrelaties, productiekwesties en de succesvolle integratie van overnames zoals Spirit AeroSystems Holdings, Inc.
Dit nieuwsartikel is gebaseerd op een persbericht en vormt geen aanbod tot verkoop of een uitnodiging tot het doen van een aanbod tot koop van deze effecten, noch vormt het een aanbod, uitnodiging of verkoop in enige jurisdictie waar dergelijke activiteiten onwettig zijn.
In ander recent nieuws staat Boeing voor een reeks uitdagingen. Werknemers streven naar het herstel van traditionele pensioenregelingen, een stap die de financiële toestand van het bedrijf zou kunnen belasten. Boeing's weerstand tegen terugkeer naar de vorige pensioenstructuur wordt gedreven door de noodzaak om langetermijnpensioenverplichtingen te beheersen.
Daarnaast initieert Boeing een kapitaalwervingsstrategie om meer dan €15 miljard veilig te stellen in reactie op financiële druk die wordt verergerd door een aanhoudende staking. Het bedrijf probeert fondsen te genereren door de verkoop van gewone aandelen en verplicht converteerbare obligaties. Deze stap volgt op een bijna twee-tegen-een stemming door machinisten om Boeing's aanbod ter oplossing van de staking af te wijzen.
Bovendien overweegt Boeing de verkoop van zijn ruimtevaartdivisie, inclusief zijn NASA-gerelateerde activiteiten. Deze potentiële desinvestering komt op een moment dat de luchtvaartindustrie zowel uitdagingen als kansen ziet in de groeiende ruimtevaartsector. Boeing heeft echter geen officiële verklaring gegeven in reactie op vragen over de mogelijke verkoop.
Daarnaast heeft de aanhoudende staking van meer dan 33.000 Boeing-werknemers geleid tot aanzienlijke operationele uitdagingen voor toeleveranciers in de luchtvaartindustrie, waaronder mogelijke ontslagen en verminderde productieschema's. Het voortduren van de staking dreigt te leiden tot verdere ontslagen en investeringsstops bij Boeing's toeleveranciers.
Ten slotte, in reactie op potentiële dreigingen van China's hypersonische wapens, zet de Amerikaanse marine plannen door om haar schepen uit te rusten met Patriot-onderscheppingsraketten. Deze stap wordt gezien als een strategische anticipatie op vooruitgang in Chinese raketcapaciteiten. De Verenigde Staten zijn een partnerschap aangegaan met Japan voor gezamenlijke productie van Patriot-raketten en kijken naar het opzetten van een nieuwe productielijn voor raketzoekers in Florida, als aanvulling op Boeing's bestaande productie.
InvestingPro Inzichten
Boeing's beslissing om openbare aanbiedingen van gewone aandelen en preferente aandelen te initiëren komt op een cruciaal moment voor de luchtvaartgigant. Volgens InvestingPro-gegevens bedraagt de marktkapitalisatie van Boeing €95,83 miljard, wat zijn belangrijke positie in de industrie weerspiegelt. Het bedrijf staat echter voor verschillende uitdagingen die deze aanbiedingen beogen aan te pakken.
InvestingPro Tips benadrukken dat Boeing "moeite kan hebben met het betalen van rente op schulden" en "lijdt onder zwakke bruto winstmarges". Deze inzichten sluiten aan bij de verklaarde intentie van het bedrijf om de opbrengsten van de aanbieding te gebruiken voor schuldaflossing en verbetering van het werkkapitaal. De bruto winstmarge voor de laatste twaalf maanden tot en met Q3 2023 was slechts 3,62%, wat de noodzaak van financiële versterking onderstreept.
Bovendien bedroeg de omzet van Boeing voor dezelfde periode €73,29 miljard, met een zorgwekkende omzetgroei van -3,25%. Deze daling is in overeenstemming met een andere InvestingPro Tip die aangeeft dat "analisten een omzetdaling verwachten in het huidige jaar". De openbare aanbiedingen zouden Boeing de financiële flexibiliteit kunnen bieden om deze tegenwind te navigeren en mogelijk de negatieve trend om te keren.
Het is vermeldenswaard dat het aandeel van Boeing onder druk heeft gestaan, waarbij InvestingPro-gegevens een totaalrendement van -17,06% over drie maanden laten zien. Deze context maakt de timing van de aanbiedingen bijzonder significant, aangezien het bedrijf zijn financiële positie probeert te versterken.
Voor beleggers die het aandeel Boeing overwegen, is het belangrijk te weten dat InvestingPro 11 aanvullende tips vermeldt die verder inzicht kunnen bieden in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf. Deze aanvullende tips, beschikbaar met een InvestingPro-abonnement, kunnen waardevolle context bieden voor het begrijpen van de potentiële impact van deze openbare aanbiedingen op Boeing's toekomstige prestaties.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.