Op donderdag handhaafde Morgan Stanley zijn Overweight-rating voor het aandeel NVIDIA (NASDAQ:NVDA) en verhoogde het koersdoel van $160 naar $168. De analist van het bedrijf wees erop dat hoewel de brutomarge op korte termijn lager zou kunnen zijn, deze naar verwachting zal herstellen en eerdere schattingen zal overtreffen tijdens de belangrijke Blackwell-productuitrol.
Het optimisme van de analist voor NVIDIA is geworteld in de huidige sterke AI-cyclus, waarbij wordt opgemerkt dat het aandeel van NVIDIA minder duur lijkt in vergelijking met andere bedrijven die profiteren van AI, ondanks de aanhoudende cyclische druk op de halfgeleidersector. Dit perspectief wordt versterkt door het grote enthousiasme van beleggers voor de vooruitzichten van het bedrijf gedurende het kalenderjaar 2025.
Het herziene koersdoel van Morgan Stanley is gebaseerd op een multiple van 42 keer de midweekse winst per aandeel-schatting voor het kalenderjaar 2025, die is aangepast naar $3,99. Deze aanpassing leidt tot het nieuwe doel van $168, een stijging ten opzichte van de eerdere $160. De 42-voudige multiple ligt net onder de 40-voudige nieuwe niet-GAAP-schatting van $4,21 per aandeel, en iets onder de gemiddelde koers-winstverhouding van de afgelopen vijf jaar voor de komende twaalf maanden van 40,6 keer.
De analist benadrukte de sterke zichtbaarheid in NVIDIA's Blackwell-uitrol en de hoge overtuiging van het bedrijf in NVIDIA ten opzichte van zijn concurrenten. Deze positieve vooruitzichten komen ondanks een vermindering van het opwaartse potentieel naar het koersdoel als gevolg van de recente waardestijging van het aandeel.
Concluderend weerspiegelt de bijgewerkte beoordeling van Morgan Stanley hun aanhoudende vertrouwen in de prestaties en het potentieel van NVIDIA in de AI-markt, ondersteund door het verwachte succes van de Blackwell-uitrol en de concurrentiepositie van het bedrijf binnen de halfgeleiderindustrie.
In ander recent nieuws werd de recente financiële prestatie van NVIDIA gekenmerkt door belangrijke ontwikkelingen. Het derde fiscale kwartaal van 2025 van het bedrijf liet een recordomzet zien van $35,1 miljard, een stijging van 94% ten opzichte van het voorgaande jaar, grotendeels toe te schrijven aan de sterke vraag naar AI-infrastructuur. NVIDIA's vooruitzichten voor het vierde kwartaal eindigend in januari voldeden aan de verwachtingen met een prognose van $37,5 miljard aan omzet.
Het bedrijf verwacht echter een tijdelijke daling van de brutomarge vanwege de vroege uitrol van hun Blackwell-architectuur, die naar verwachting later in het jaar zal herstellen.
Verschillende analisten hebben positieve ratings voor NVIDIA gehandhaafd en hun koersdoelen aangepast. Evercore ISI verhoogde zijn koersdoel licht naar $190, terwijl BofA Securities, Barclays, Jefferies, Wedbush Securities en Truist Securities ook gunstige ratings en koersdoelen hebben afgegeven. Deze aanpassingen volgen op NVIDIA's recente updates over de voortgang van zijn Blackwell-product en de oplossing van potentiële zorgen.
Het bedrijf heeft zorgen van beleggers aangepakt, met name met betrekking tot de schaalvergroting van Large Language Models (LLM's), en stakeholders gerustgesteld over zijn productiecapaciteiten. NVIDIA's Blackwell-productie is in volle gang, waarbij de leveringen in het januari-kwartaal naar verwachting eerdere prognoses zullen overtreffen. Deze recente ontwikkelingen onderstrepen NVIDIA's sterke financiële prestaties en strategische positie binnen de snel groeiende AI-industrie.
InvestingPro Inzichten
NVIDIA's sterke positie in de AI-markt, zoals benadrukt door de analyse van Morgan Stanley, wordt verder ondersteund door realtime gegevens van InvestingPro. De indrukwekkende financiële prestaties van het bedrijf blijken uit de omzetgroei van 194,69% over de afgelopen twaalf maanden, met een opmerkelijke bruto winstmarge van 75,98%. Deze cijfers sluiten aan bij Morgan Stanley's optimistische vooruitzichten voor NVIDIA's potentieel in de AI-sector.
InvestingPro Tips onthullen dat NVIDIA een perfecte Piotroski Score van 9 heeft, wat duidt op een sterke financiële gezondheid. Deze score, gecombineerd met het feit dat 11 analisten hun winstvoorspellingen naar boven hebben bijgesteld voor de komende periode, versterkt het vertrouwen van Morgan Stanley in de toekomstige prestaties van het bedrijf.
De huidige koers-winstverhouding van 67,04 lijkt op het eerste gezicht hoog, maar in combinatie met de PEG-ratio van 0,16 suggereert dit dat NVIDIA tegen een lage koers-winstverhouding handelt in verhouding tot zijn winstgroeipotentieel op korte termijn. Dit sluit aan bij Morgan Stanley's visie dat het aandeel van NVIDIA minder duur lijkt in vergelijking met andere AI-begunstigden.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 22 aanvullende tips voor NVIDIA, die een dieper inzicht geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.