Op dinsdag begon Lake Street Capital Markets met de dekking van Treace Medical Concepts Inc (NASDAQ:TMCI), waarbij het bedrijf een koopadvies kreeg met een koersdoel van $14,50.
Volgens gegevens van InvestingPro heeft het bedrijf een solide omzetgroei van 16,14% laten zien over de afgelopen twaalf maanden, ondanks dat het momenteel rond de $7,15 handelt, aanzienlijk onder de 52-weeks piek van $15,98.
De analisten van het bedrijf benadrukten dat Treace Medical een robuuste franchise heeft opgebouwd in de markt voor hallux valgus correctie, wat wordt beschouwd als een van de snelst groeiende segmenten binnen de orthopedische voet- en enkelmarkt, met een geschat samengesteld jaarlijks groeipercentage van 7%-8%.
Ondanks de ongunstige houding van de bredere markt tegenover de aandelen van Treace Medical in de afgelopen 18 maanden, wat leidde tot een algemene terugtrekking door sell-side analisten, is het bedrijf blijven groeien. Analyse van InvestingPro toont aan dat het bedrijf een sterke liquiditeitspositie handhaaft met een current ratio van 4,12, terwijl het opereert met een gematigd schuldniveau.
Voor diepgaandere inzichten in de financiële gezondheid en groeivooruitzichten van TMCI biedt InvestingPro aanvullende analyse via haar uitgebreide Pro Research Report, beschikbaar met abonnement. Treace Medical heeft onlangs twee nieuwe osteotomie-oplossingen geïntroduceerd, waarmee het zijn bereik uitbreidt naar ongeveer 70% van de hallux valgus markt die het voorheen niet had aangeboord.
De analisten merkten ook een aanstaande boost op voor het bedrijf, aangezien de Centers for Medicare & Medicaid Services (CMS) vanaf morgen de vergoeding voor Treace Medical's vlaggenschipprocedure Lapiplasty zal verdubbelen. Deze verandering zal naar verwachting een positieve impact hebben op de financiële prestaties van het bedrijf.
De aanbeveling van Lake Street komt met het perspectief dat Treace Medical zich onderscheidt als een zeer aantrekkelijk overnamedoel. De start van de dekking met een koopadvies en een koersdoel van $14,50 weerspiegelt het vertrouwen in het potentieel van het bedrijf voor groei en waardecreatie in de orthopedische medische hulpmiddelenmarkt.
Hoewel het bedrijf een indrukwekkende bruto winstmarge van 80,61% handhaaft, geven gegevens van InvestingPro aan dat het momenteel eerlijk gewaardeerd is op basis van hun eigen Fair Value-model.
In ander recent nieuws rapporteerde Treace Medical Concepts een stijging van 11% in de omzet van het derde kwartaal, tot een totaal van $45,1 miljoen. Deze groei werd voornamelijk gedreven door de adoptie van nieuwe technologieën en een toename van actieve chirurgen. Ondanks een nettoverlies van $15,4 miljoen voor het kwartaal, zag het bedrijf een verbetering ten opzichte van het verlies van $17,5 miljoen in het voorgaande jaar. Voor de toekomst heeft het bedrijf zijn omzetprognose voor het volledige jaar 2024 bijgesteld naar $204 miljoen tot $211 miljoen, wat een jaar-op-jaar groei van 9% tot 13% suggereert.
Daarnaast verwacht Treace Medical een verbetering van 50% in aangepaste EBITDA. Andere ontwikkelingen binnen het bedrijf omvatten de beperkte marktintroductie van het Nanoplasty 3D MIS-systeem, een rechtszaak wegens patentinbreuk tegen Stryker Corporation, en de hertoewijzing van CPT-code 28297 voor Lapidus Fusion, waarvan wordt verwacht dat het de betalingstarieven voor ziekenhuizen en ASC's voor 2025 zal verhogen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.