Op donderdag handhaafde DA Davidson een Koop-advies voor Duolingo Inc. (NASDAQ:DUOL) en verhoogde het koersdoel naar €350 van de eerdere €250, na het derdekwartaalrapport van het bedrijf. De prestaties van het taalplatform overtroffen de consensusschattingen op alle belangrijke metrics.
Duolingo rapporteerde een omzet in het derde kwartaal van €192,6 miljoen, een stijging van 40% jaar-op-jaar. De aangepaste EBITDA van het bedrijf bereikte €47,5 miljoen, wat zich vertaalt naar een marge van 24,7% en een aanzienlijke groei van 111% ten opzichte van vorig jaar. Het aantal dagelijks actieve gebruikers (DAU) was ook indrukwekkend, met een stijging van 54% jaar-op-jaar.
Het bedrijf uitte meer vertrouwen in Duolingo's vermogen om zowel nieuwe gebruikers aan te trekken als gebruikers die eerder waren gestopt opnieuw te betrekken. Ondanks dat de aandelenkoers van Duolingo met 97,6% is gestegen sinds het rapport van het tweede kwartaal, waarmee het de stijging van 17,2% van de NASDAQ overtrof, gelooft DA Davidson dat Duolingo een premiumwaardering verdient. Het bedrijf benadrukte de voortdurende productverbeteringen van Duolingo, die elk kwartaal hebben geleid tot betere metrics en een cumulatief effect op de groei.
Duolingo's aanpak richt zich op productinnovatie, wat heeft geleid tot een betere operationele hefboomwerking in de kernkosten en ook tot aanzienlijke groei in zowel het gebruikersbestand als de omzet. Voor het vierde kwartaal verwacht Duolingo verdere operationele hefboomwerking in Onderzoek & Ontwikkeling en Verkoop en Marketing, met een verwachte stijging van respectievelijk 70 basispunten en 90 basispunten. Daarnaast verwacht het bedrijf een jaar-op-jaar DAU-groei van meer dan 50% en een jaar-op-jaar omzetgroei van ongeveer 38,4%.
In de afgelopen negen kwartalen heeft Duolingo consequent een DAU-groei van meer dan 50% behaald, zonder aanwijzingen van vertragende groei of nadelige effecten op de EBITDA-marges.
In ander recent nieuws heeft Duolingo Inc. aanzienlijke ontwikkelingen gezien in zijn financiële vooruitzichten en bedrijfsactiviteiten. Goldman Sachs verhoogde onlangs het koersdoel voor Duolingo naar €275, met behoud van een neutraal advies voor de aandelen. Deze beslissing volgt op Duolingo's derdekwartaalrapport, dat een continue groei in dagelijks actieve gebruikers (DAU's), verhoogde monetisatie en boekingen die hun pre-earnings richtlijn overtroffen, benadrukte.
Aan de andere kant verlaagde JMP Securities het advies voor het aandeel Duolingo van 'Market Outperform' naar 'Market Perform', ondanks het potentieel van het bedrijf om de consensusschattingen te overtreffen. Ondertussen verwacht Evercore ISI dat de omzet van Duolingo in het derde kwartaal €189 miljoen zal bereiken, een stijging van 37% jaar-op-jaar. Het bedrijf verwacht ook dat de groei van het aantal maandelijks actieve gebruikers (MAU) de schatting van de markt zal overtreffen, met een hint naar een stijging van 8% kwartaal-op-kwartaal.
Naast deze financiële aanpassingen heeft Duolingo verschillende belangrijke vooruitgangen geboekt in zijn productaanbod. Het bedrijf onthulde onlangs nieuwe AI-gestuurde functies en het Duolingo Max-product, die naar verwachting de gebruikerservaring en betrokkenheid zullen verbeteren. Deze ontwikkelingen hebben geleid tot verhoogde koersdoelen van bedrijven zoals Needham en JPMorgan vanwege sterke groeivooruitzichten.
InvestingPro Inzichten
De indrukwekkende prestaties van Duolingo worden verder ondersteund door recente gegevens van InvestingPro. De omzetgroei van het bedrijf blijft sterk, met een stijging van 42,47% over de laatste twaalf maanden tot en met Q3 2024, in lijn met de 40% jaar-op-jaar groei die in het artikel wordt gerapporteerd. Deze robuuste groei wordt aangevuld door Duolingo's indrukwekkende bruto winstmarge van 73,13%, wat de efficiëntie van het bedrijf in het omzetten van omzet naar winst benadrukt.
InvestingPro Tips suggereren dat de financiële gezondheid van Duolingo solide is, waarbij het bedrijf meer contanten dan schulden op zijn balans heeft staan. Deze sterke financiële positie ondersteunt Duolingo's vermogen om te blijven investeren in productinnovatie, een belangrijke drijfveer van zijn succes zoals vermeld in het artikel.
De recente prestaties van het aandeel zijn opmerkelijk, waarbij InvestingPro-gegevens een prijsrendement van 97,55% over de laatste drie maanden laten zien, wat overeenkomt met de 97,6% stijging sinds het rapport van het tweede kwartaal dat in het artikel wordt genoemd. Deze stijging heeft de aandelenkoers van Duolingo naar 99,82% van zijn 52-weken hoogtepunt gebracht, wat het sterke vertrouwen van beleggers in het groeitraject van het bedrijf weerspiegelt.
Voor beleggers die een dieper inzicht willen krijgen in het potentieel van Duolingo, biedt InvestingPro 21 aanvullende tips, die een uitgebreide analyse geven van de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.