VerifyMe Inc. (VRME), een leverancier van authenticatie- en logistieke oplossingen, meldde in hun Q2 2024 earnings call dat de omzet consistent bleef met de cijfers van vorig jaar, terwijl de brutomarge, brutowinst en aangepaste EBITDA verbeteringen lieten zien. Ondanks de verwachting van een licht negatieve aangepaste EBITDA voor het derde kwartaal, is het bedrijf optimistisch over het behalen van positieve cijfers voor de tweede helft en het volledige jaar 2024. De relatie van VerifyMe met Amazon is klaar om een transformatie teweeg te brengen in het authenticatiesegment van het bedrijf, en het 5-jarendoelplan is gericht op aanzienlijke groei en verbeterde marges.
Belangrijkste resultaten
- Omzet Q2 2024 consistent met Q2 2023.
- Brutomarge, brutowinst en aangepaste EBITDA verbeterd in Q2 2024.
- Verwachte licht negatieve aangepaste EBITDA in Q3 2024 door wijzigingen in een FedEx-contract.
- Positieve aangepaste EBITDA verwacht voor het tweede halfjaar en het gehele jaar 2024.
- Het segment Precision Logistics zag minder zendingen, maar kreeg er nieuwe klanten bij.
- Het bedrijf richt zich op uitbreiding van het klantenbestand van Maine naar Pennsylvania.
- Vooruitgang in het authenticatiesegment met Amazon zal naar verwachting leiden tot hogere inkomsten in het tweede halfjaar en het hele jaar.
- Kasstroom na schulden iets beter dan vorig jaar.
- Bedrijf evalueert strategie voor inkoop van eigen aandelen.
- Optimistische vooruitzichten voor 2025 en proactieve planning voor vereisten in januari 2026.
- Doelplan voor 5 jaar omvat een CAGR-groei van 17% en aangepaste EBITDA-marges van 15% of meer.
Bedrijfsvooruitzichten
- Inkomsten voor 2024 naar verwachting vergelijkbaar met 2023.
- Groei verwacht in brutowinst, brutomarge en aangepaste EBITDA voor 2024.
- Optimisme over het transformatieve potentieel van de Amazon-relatie in het authenticatiesegment.
- Doelstelling voor 5 jaar is een CAGR-groei van 17% en aangepaste EBITDA-marges van 15% of meer.
Ongunstige hoogtepunten
- Verschepingsvolumes bij Precision Logistics daalden bij bestaande klanten.
- Sommige FedEx uitbestede werkzaamheden zullen naar verwachting niet blijven groeien.
- Vertragingen bij het formaliseren van belangrijke relaties hebben de hefboomwerking in de authenticatieactiviteiten beïnvloed.
Positieve punten
- Toename van nieuwe klanten voor Precision Logistics.
- Verwacht wordt dat de relatie met Amazon de inkomsten in het authenticatiesegment zal stimuleren.
- Cash netto van schulden is iets beter dan vorig jaar.
Mist
- Verwachte licht negatieve aangepaste EBITDA in Q3 als gevolg van een contractwijziging in onderaanneming.
- Vertragingen met Amazon-relatie in de authenticatiebusiness.
V&A hoogtepunten
- Het bedrijf gelooft dat het momenteel de enige is die werkt aan een transformatief project met Amazon.
- Marges voor het Amazon-project zullen naar verwachting in lijn zijn met bestaande authenticatiemarges, afhankelijk van strategie en productmix.
- Erkenning van tegenwind in een deel van het bedrijf en de impact van vertragingen op het hefboomeffect in het authenticatiesegment.
VerifyMe Inc. bevindt zich in een periode van stabiliteit met strategisch optimisme voor toekomstige groei. Ondanks enkele uitdagingen, zoals verminderde verzendvolumes en vertragingen in zakenrelaties, breidt het bedrijf actief zijn klantenbestand uit en maakt het gebruik van zijn relatie met Amazon om zijn positie in de authenticatiemarkt te versterken. Met een duidelijk groeiplan voor 5 jaar bereidt VerifyMe zich voor op potentieel succes op de lange termijn.
InvesteringsPro Inzichten
VerifyMe Inc. (VRME) staat in de belangstelling van beleggers die de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf willen peilen. Het InvestingPro platform biedt waardevolle inzichten die het beleggerssentiment kunnen helpen vormen:
InvestingPro Data laat zien dat VerifyMe een marktkapitalisatie heeft van $11,5 miljoen, wat duidt op een relatief kleine speler in de industrie. De koers-winstverhouding van het bedrijf staat op -4,85, wat het huidige gebrek aan winstgevendheid weerspiegelt. Bovendien is de koers-boekverhouding van het bedrijf voor de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2024 0,94, wat kan worden gezien als een potentiële indicator van onderwaardering ten opzichte van de boekwaarde van de activa.
Een InvestingPro Tip die opvalt is de lage inkomstenwaarderingsmultiple van het bedrijf, wat suggereert dat het aandeel wordt verhandeld tegen een lagere inkomstenmultiple vergeleken met zijn peers. Dit zou een interessant punt kunnen zijn voor value-beleggers. Bovendien verwachten analisten niet dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn, wat overeenkomt met de gerapporteerde negatieve aangepaste EBITDA voor het derde kwartaal van 2024.
De omzetgroei over de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2024 was een bescheiden 1,34%, wat wijst op een langzaam maar positief traject. Ondertussen bedroeg de brutowinstmarge 38,34%, wat aangeeft dat het bedrijf weliswaar niet winstgevend is, maar wel een solide brutowinst maakt op zijn producten of diensten.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse biedt InvestingPro aanvullende InvestingPro Tips over VerifyMe Inc. die dieper inzicht geven in de financiële gezondheid van het bedrijf, de aandelenprestaties en het marktpotentieel. Er staan momenteel 9 aanvullende tips op InvestingPro die beleggingsbeslissingen verder kunnen onderbouwen.
VerifyMe's strategische focus op het uitbreiden van haar klantenbestand en haar relatie met Amazon zijn cruciale elementen voor haar toekomstige groei. Deze InvestingPro Insights kunnen beleggers een beter inzicht geven in de huidige waardering en financiële positie van het bedrijf, wat essentieel is bij het overwegen van de optimistische prognoses en groeidoelstellingen van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.