Chord Energy (ticker: CHRD), een onafhankelijk olie- en aardgasbedrijf, rapporteerde robuuste financiële en operationele resultaten voor het tweede kwartaal van 2024 tijdens hun earnings conference call op 8 augustus 2024. De olievolumes van het bedrijf bereikten de bovenkant van hun verwachtingen en ze realiseerden een aanzienlijke vrije kasstroom, die de verwachtingen overtrof met ongeveer $263 miljoen op pro forma basis.
Chord Energy kondigde een belonend aandeelhoudersrendementplan aan, met een basisdividend van $1,25 per aandeel en een variabel dividend van $1,27 per aandeel, in totaal 75% van de aangepaste vrije kasstroom. Het bedrijf gaf ook optimistische vooruitzichten voor de rest van het jaar, zonder geplande verhoging van de kapitaaluitgaven.
Belangrijkste resultaten
- De olievolumes van Chord Energy bereikten de bovenkant van de verwachtingen en de operationele leasekosten waren gunstig.
- Het bedrijf rapporteerde een sterke vrije kasstroom van ongeveer $263 miljoen en overtrof daarmee de verwachtingen.
- Aandeelhouders ontvangen 75% van de aangepaste vrije kasstroom via dividenden: $1,25 basis en $1,27 variabel per aandeel.
- Geen toename in kapitaaluitgaven voor het jaar, met een bijgestelde richtlijn voor het derde kwartaal en het hele jaar.
- Meer dan $ 200 miljoen aan synergieën verwacht van de integratie met Enerplus.
- Plannen om later dit jaar een duurzaamheidsrapport te publiceren.
- Aangepaste vrije kasstroom beïnvloed door zwakkere prijzen voor aardgas en NGL's, maar gecompenseerd door sterke volumes en lagere operationele kosten.
- Het bedrijf heeft vertrouwen in betere WTI- en NGL-realisaties in de tweede helft van het jaar.
Bedrijfsvooruitzichten
- Chord Energy verwacht aanhoudend sterke prestaties zonder plannen om de investeringen te verhogen.
- Het bedrijf verwacht een verbetering van de WTI- en NGL-realisaties in de tweede helft van het jaar.
- Er worden richtlijnen gegeven voor kosten, belastingen, liquiditeit en leverage.
- Chord Energy is van plan om later dit jaar meer gedetailleerde ontwikkelingsplannen voor 2025 bekend te maken.
Pijnlijke hoogtepunten
- Aangepaste vrije kasstroom werd negatief beïnvloed door zwakkere prijzen voor aardgas en NGL.
- De daling zal naar verwachting afzwakken, met een kleine eencijferige procentuele daling in ResMed.
Positieve punten
- Chord Energy heeft een sterke focus op duurzaamheid en zal binnenkort een rapport hierover publiceren.
- Het bedrijf heeft verbeteringen gezien in boorprestaties en voltooiingsefficiëntie.
- Vertrouwen in het overtreffen van de synergiedoelstelling van $200 miljoen uit de overname van Enerplus.
- Verwacht $700 miljoen aan synergieën vanaf eind 2025.
Missers
- Er waren bepaalde herclassificaties in de jaarrekening om deze in lijn te brengen met de waarderingsgrondslagen van Enerplus.
V&A hoogtepunten
- Het bedrijf heeft de boorcyclustijden met 16% verbeterd en verwacht de dagelijkse productie van vaten met 40% te verhogen met een nieuw frac-programma.
- Er zijn plannen om het Enerplus areaal te ontwikkelen met langere en bredere putten.
- Verbeteringen in downtime zijn meegenomen in de synergiedoelstelling en zullen naar verwachting eind 2025 of begin 2026 zichtbaar worden.
Samenvattend, Chord Energy's tweede kwartaal van 2024 liet een sterke financiële gezondheid en operationele uitmuntendheid zien, met een belangrijke focus op aandeelhoudersrendement en strategische groei door de integratie met Enerplus. Het bedrijf blijft zich inzetten voor duurzaamheid, operationele efficiëntie en kapitaaldiscipline bij het navigeren door de veranderende energiemarkt.
InvesteringsPro Inzichten
Chord Energy (ticker: CHRD) heeft in het tweede kwartaal van 2024 veerkracht en strategische groei laten zien, zoals werd benadrukt in hun recente earnings call. Om de prestaties en het potentieel van het bedrijf beter te begrijpen, duiken we in enkele belangrijke cijfers en inzichten van InvestingPro.
InvestingPro Data laat zien dat Chord Energy een marktkapitalisatie heeft van $9,33 miljard, wat de substantiële aanwezigheid in de olie- en aardgassector weerspiegelt. De koers-winstverhouding van het bedrijf staat op 7,11, wat duidt op een potentieel ondergewaardeerd aandeel vergeleken met sectorgemiddelden. Bovendien is de omzet van het bedrijf met 11,59% gegroeid in de afgelopen twaalf maanden vanaf Q2 2024, wat duidt op een robuuste uitbreiding van de bedrijfsactiviteiten.
Een InvestingPro Tip onthult dat het aandeel Chord Energy momenteel in de buurt van zijn 52-weeks laagste punt wordt verhandeld, wat een koopkans zou kunnen betekenen voor beleggers die op zoek zijn naar waarde. Bovendien werkt het bedrijf met een gematigd schuldenniveau, wat zorgt voor financiële stabiliteit en het vermogen om marktschommelingen te weerstaan.
Voor degenen die verder onderzoek willen doen, zijn er 9 aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar op het platform, die een dieper inzicht kunnen geven in de prestaties en vooruitzichten van Chord Energy. Analisten voorspellen bijvoorbeeld dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn, een gevoel dat wordt ondersteund door het feit dat Chord Energy de afgelopen twaalf maanden winstgevend is geweest.
Met de toewijding van het bedrijf aan duurzaamheid en operationele efficiëntie, naast een positief financieel traject, blijft Chord Energy een intrigerend vooruitzicht voor beleggers. Geïnteresseerden in een uitgebreide analyse kunnen meer gedetailleerde tips en gegevens vinden op https://www.investing.com/pro/CHRD.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.