Bank of America (NYSE:BAC) heeft een robuust tweede kwartaal laten zien met een netto-inkomen van $ 6,9 miljard en een verwaterde winst per aandeel (WPA) van $ 0,83. De inkomsten van de bank zijn gestegen ten opzichte van vorig jaar, dankzij een stijging van de overige baten en een groei van het aantal klanten en activiteiten in alle bedrijfssegmenten.
Bank of America kondigde ook plannen aan om haar kwartaaldividend met 8% te verhogen en verwacht dat de netto rentebaten (NII) in de tweede helft van het jaar zullen stijgen. De kapitaalsterkte van de bank blijft solide, met een CET1-ratio van 11,9%.
Belangrijkste resultaten
- De netto-inkomsten van Bank of America bedragen $6,9 miljard met een winst per aandeel van $0,83.
- De inkomsten zijn gegroeid ten opzichte van vorig jaar, aangewakkerd door niet-rentebaten.
- De bank plant een verhoging van het kwartaaldividend met 8%.
- Sterke kapitaalpositie met een CET1 ratio van 11,9%.
- Verwacht wordt dat de netto rentebaten in het derde en vierde kwartaal zullen stijgen.
- Consumer net charge-offs stabiliseren naar verwachting in de tweede helft van 2024.
- Prestaties commercieel vastgoed verbeteren.
Bedrijfsvooruitzichten
- Bank of America verwacht een low-single-digit groei in leningen en deposito's.
- Verwacht op termijn een verbetering van de nettorentemarge (NIM) tot ongeveer 2,30%.
- De bank richt zich op organische groei door strategische investeringen in haar kernactiviteiten.
Verlagende hoogtepunten
- De wereldwijde bancaire winst daalde met 20% j-o-j.
- De totale activa bleven relatief stabiel, terwijl de deposito's met $36 miljard daalden.
Positieve punten
- De bank zag sterke rendementen, met een rendement op gemiddelde activa van 85 basispunten.
- De netto-inkomsten van Wealth Management stegen met 5% j-o-j.
- Het bedrijf verwelkomde ongeveer 2.000 zomerstagiairs en is van plan om 2.500 afgestudeerden toe te voegen.
Missers
- In het tweede kwartaal waren de provisiekosten $1,5 miljard hoger dan in het eerste kwartaal.
- Er was een lichte stijging in de afboekingen op creditcards, maar deze werd gecompenseerd door lagere afboekingen op commercieel vastgoed.
Hoogtepunten V&A
- CEO Brian Moynihan besprak de stabilisatie van de creditcardclaims en -schulden.
- CFO Alastair Borthwick schetste de strategie van de bank om de NIM te verbeteren door het aflossen van verplichtingen met hogere kosten.
- Het bedrijf is bereid om de eerste $100 miljard tot $150 miljard aan groei in verdienende activa zelf te financieren.
De tweedekwartaalresultaten van Bank of America laten zien dat de bank zich inzet voor haar verantwoorde groeistrategie, die waarde blijft opleveren voor aandeelhouders. Met een focus op digitale innovatie en strategische investeringen is de bank goed gepositioneerd om in te spelen op kansen in de markt. De leidinggevenden van de bank blijven optimistisch over de toekomst en verwachten groei en betere prestaties in de komende kwartalen.
InvesteringsPro Inzichten
Bank of America (BAC) heeft niet alleen laten zien dat het zich inzet om aandeelhouderswaarde te leveren door de robuuste prestaties in het tweede kwartaal, maar ook door haar consistente financiële praktijken. Met een marktkapitalisatie van $344,72 miljard en een dividendrendement van 2,29% heeft de bank laten zien dat ze een solide beloning voor beleggers kan handhaven. BAC heeft met name een geschiedenis van het belonen van aandeelhouders en heeft het dividend 10 jaar op rij verhoogd, een teken van financiële stabiliteit en vertrouwen in het toekomstige winstpotentieel.
InvestingPro Tips suggereren dat, hoewel 8 analisten hun winstverwachtingen voor de komende periode naar beneden hebben bijgesteld, het trackrecord en de recente prestaties van het bedrijf een tegenwicht kunnen bieden. De dividenduitkeringen van Bank of America zijn al 54 jaar consistent en onderstrepen de rol van het bedrijf als prominente speler in de bankensector. Bovendien wordt de bank verhandeld in de buurt van haar 52-weeks hoogtepunt, wat een grote koersstijging weerspiegelt in de afgelopen zes maanden, met een totaal koersrendement van 32,13% in die periode.
Voor beleggers die dieper willen ingaan op de financiële gezondheid en toekomstverwachtingen van Bank of America zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar. Deze tips geven een uitgebreide analyse van de financiën, marktprestaties en positionering van de bank. Geïnteresseerde lezers kunnen deze waardevolle inzichten ontsluiten en profiteren van een speciale aanbieding met de couponcode PRONEWS24 waarmee ze tot 10% korting krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+.
Qua waardering staat de koers-winstverhouding van BAC op 15,14, met een aangepaste koers-winstverhouding voor de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2024 van 14,78, wat duidt op een redelijke waardering ten opzichte van de winst. De koers-boekverhouding van de bank ligt ook op een aantrekkelijk niveau van 1,3, wat aangeeft dat het aandeel ondergewaardeerd kan zijn ten opzichte van zijn activa.
Deze gegevenspunten, samen met de solide dividendgeschiedenis van de bank en de recente koersontwikkeling, schetsen een beeld van een potentieel aantrekkelijke beleggingskans voor wie een stabiel financieel aandeel aan zijn portefeuille wil toevoegen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.