Op donderdag handhaafde Wolfe Research zijn Outperform-rating voor het aandeel TotalEnergies SE (NYSE:TTE), met een stabiel koersdoel van $81,00. Het aandeel van TotalEnergies is de afgelopen vijf jaar een van de best presterende in de Europese en mondiale oliesector geweest, met een strategische focus op olie- en gasontwikkeling om de kasstroom te laten groeien. Deze aanpak, gecombineerd met het besluit om de dividenden in 2020 niet te verlagen, wordt gezien als een belangrijke factor in de sterke marktprestaties van het bedrijf.
Het management van TotalEnergies heeft onlangs hun strategie voor 2024 bevestigd, waaronder de toezegging om ten minste 40% van de operationele kasstroom aan aandeelhouders terug te geven via inkoop van eigen aandelen en dividenden. Voor 2025 verwacht het bedrijf een tempo van aandeleninkoop van $2 miljard per kwartaal en streeft het naar een groei van 5% in dividend per aandeel. Met een verwachte vrije kasstroom groei van $5 miljard tot $10 miljard bij een Brent-olieprijs van $60 tot $80, wordt verwacht dat TotalEnergies een dividendgroei zal handhaven die in lijn is met de Discounted Cash Flow (DCF) waardering van Wolfe Research.
De strategie-update van het bedrijf suggereert ook een mogelijke omzetting van zijn American Depositary Receipts (ADRs) in gewone aandelen om investeringen voor Amerikaanse aandeelhouders te vereenvoudigen. De analist gelooft dat het vermogen van TotalEnergies om dividenden te laten groeien zijn vorige vijfjarenplan zou kunnen overtreffen, waardoor zijn financiële positie verder wordt versterkt. De bijgewerkte vooruitzichten wijzen ook op een potentieel om het break-even punt voor dividenden onder $40 te brengen, wat een continue significante groei in dividend per aandeel ondersteunt, wat naar verwachting de erkenning van de marktwaarde zal stimuleren.
In ander recent nieuws heeft TotalEnergies robuuste Q2-resultaten gerapporteerd met een aangepast netto-inkomen van $4,7 miljard en een aanzienlijke kasstroom van $7,8 miljard. Het bedrijf bevestigde ook zijn toezegging voor een uitkeringsratio van meer dan 40% van de operationele kasstroom en is van plan door te gaan met een aandeleninkoop programma van $8 miljard in 2024. Dit zal naar verwachting resulteren in uitkeringen van meer dan 45% van zijn kasstroom in 2024.
TotalEnergies en APA Corp hebben zich gecommitteerd aan een investering van $10 miljard in Block 58 van Suriname, wat het begin markeert van offshore productie voor het land. RBC Capital handhaafde zijn Sector Perform-rating en €80,00 koersdoel voor TotalEnergies, terwijl TD Cowen een Hold-rating handhaafde. HSBC heeft ook zijn vooruitzichten voor TotalEnergies bijgewerkt, waarbij het koersdoel werd verhoogd van €69,20 naar €70,40, met behoud van een Buy-rating vanwege het sterke uitkeringsrendement van het bedrijf en de duidelijke zichtbaarheid op groeimogelijkheden.
In samenwerking met Shell en Equinor heeft TotalEnergies een gezamenlijk koolstofdioxide-opslagproject in Noorwegen voltooid, waarbij de eerste leveringen worden verwacht in 2025. Deze belangrijke ontwikkeling in koolstofafvang- en opslagtechnologie maakt deel uit van het Longship-project. Dit zijn enkele van de recente ontwikkelingen voor TotalEnergies.
InvestingPro Inzichten
De financiële metrics en marktpositie van TotalEnergies SE komen goed overeen met de positieve vooruitzichten die in het artikel worden gepresenteerd. Volgens InvestingPro-gegevens staat de K/W-verhouding van het bedrijf op 7,48, wat aangeeft dat het relatief laag gewaardeerd wordt in vergelijking met zijn winst. Dit wordt verder ondersteund door een InvestingPro Tip die benadrukt dat TotalEnergies "Handelt tegen een lage K/W-verhouding in verhouding tot de winstgroei op korte termijn."
De toewijding van het bedrijf aan aandeelhoudersrendement, zoals vermeld in het artikel, wordt weerspiegeld in zijn dividendrendement van 3,84% en een dividendgroei van 8,79% over de laatste twaalf maanden. Een InvestingPro Tip merkt op dat TotalEnergies "Dividendbetalingen heeft gehandhaafd gedurende 48 opeenvolgende jaren," wat de langetermijntoewijding aan het creëren van aandeelhouderswaarde onderstreept.
De financiële kracht van TotalEnergies blijkt uit zijn omzet van €210,24 miljard en een EBITDA van €41,9 miljard over de laatste twaalf maanden. De winstgevendheid van het bedrijf wordt ook benadrukt door een InvestingPro Tip die stelt dat het "Winstgevend is geweest over de laatste twaalf maanden."
Voor investeerders die op zoek zijn naar meer uitgebreide inzichten, biedt InvestingPro aanvullende tips en analyses over TotalEnergies. Momenteel zijn er 10 extra InvestingPro Tips beschikbaar voor dit aandeel, die een dieper inzicht geven in de marktpositie en het potentieel ervan.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.