WAYNE, Pa. & NEW YORK - Trinseo PLC (NYSE: TSE), een wereldwijde leverancier van speciale materiaaloplossingen, heeft een nieuwe financieringsovereenkomst aangekondigd met KKR (NYSE:KKR), een grote investeringsmaatschappij. De non-recourse faciliteit van $150 miljoen is gedekt door handelsvorderingen van Trinseo en haar dochterondernemingen. Deze nieuwe overeenkomst vervangt een bestaande faciliteit van hetzelfde bedrag die in november 2025 afloopt.
De nieuwe faciliteit, die wordt beheerd door kredietfondsen en -rekeningen onder KKR, verlengt de looptijd van de vorige overeenkomst met meer dan twee jaar en loopt nu af in december 2027. Belangrijk is dat deze nieuwe overeenkomst geen minimale liquiditeitsconvenanten bevat, wat Trinseo meer financiële armslag biedt.
Frank Bozich, President en CEO van Trinseo, toonde zich enthousiast over de samenwerking met KKR en benadrukte de verlengde looptijd en de financiële flexibiliteit die dit biedt voor de voortdurende transformatie en portefeuillediversificatie van het bedrijf.
Giacomo Picco, een Managing Director bij KKR, gaf ook commentaar op de deal en wees op KKR's uitgebreide ervaring in wereldwijde debiteurenfinanciering en de rol die KKR speelt in het ondersteunen van Trinseo's groei en de levering van materialen aan essentiële markten wereldwijd.
Trinseo, met een netto-omzet van ongeveer $3,7 miljard in 2023, is actief in verschillende sectoren, waaronder bouw en constructie, consumentengoederen, medische producten en mobiliteit. Het bedrijf heeft ongeveer 3.100 mensen in dienst in Noord-Amerika, Europa en Azië-Pacific.
KKR staat bekend om zijn oplossingen op het gebied van alternatief vermogensbeheer en kapitaalmarkten, waaronder investeringen in private equity, krediet, onroerend goed en strategische partnerschappen in hedgefondsen. KKR beheert ook verzekeringsfilialen die pensioen-, levens- en herverzekeringsproducten aanbieden.
Deze financiële ontwikkeling is gebaseerd op een persbericht en moet worden gezien als een strategische zet van Trinseo om zijn financiële positie voor de komende jaren veilig te stellen. De verstrekte informatie is feitelijk en impliceert geen goedkeuring van de beweringen van de betrokken entiteiten.
In ander recent nieuws heeft Discover Financial Services ingestemd met de verkoop van zijn portefeuille studentenleningen aan Carlyle Group en KKR in een deal met een waarde van $10,8 miljard. Deze stap markeert de terugtrekking van Discover uit de markt voor studentenleningen en wordt gezien als een risicobeperkingsstrategie in de aanloop naar de verwachte overname door Capital One. In een andere ontwikkeling heeft KKR, in samenwerking met Palm Capital, een logistiek vastgoedobject in Groot Kopenhagen, Denemarken, overgenomen van Catena, waarmee het zijn Europese vastgoedportefeuille verder uitbreidt.
Investeringsmaatschappij Jefferies heeft het koersdoel voor de aandelen van KKR verhoogd naar $126,00 en handhaaft de rating "Buy". Dit ondanks lichte aanpassingen in de raming van de uitkeerbare winst per aandeel voor het tweede kwartaal van 2024 en de fee-gerelateerde winst per aandeel. Het bedrijf verwacht ook een stijging van het aantal deals in de tweede helft van 2024, waardoor de monetisatie naar verwachting aanzienlijk zal toenemen.
Daarnaast zijn KKR en Francisco Partners in de laatste fase van het bod op onderwijssoftwarebedrijf Instructure, gewaardeerd op $3,4 miljard. KKR wil ook $20 miljard ophalen voor zijn nieuwe private equity fonds, North America Fund XIV. Tot slot heeft KKR Superstruct Entertainment, een groep met meer dan 80 muziekfestivals in Europa en Australië, overgenomen van Providence Equity Partners. Dit zijn recente ontwikkelingen die de actieve rol van KKR in verschillende sectoren benadrukken.
InvesteringsPro Inzichten
In het licht van de recente financieringsovereenkomst tussen Trinseo en KKR is het belangrijk om te kijken naar de financiële gezondheid en marktprestaties van KKR, dat een centrale rol speelt bij het bieden van meer financiële flexibiliteit aan Trinseo. Volgens realtime gegevens van InvestingPro heeft KKR een robuuste marktkapitalisatie van 101,87 miljard USD, wat zijn belangrijke aanwezigheid in de kapitaalmarktsector aantoont.
De gegevens van InvestingPro tonen een koers-winstverhouding (P/E) van 24,74, die aangeeft hoeveel investeerders bereid zijn te betalen voor een dollar winst, en een koers-boekverhouding (P/B) van 4,76, wat suggereert dat de markt het bedrijf waardeert op bijna vijf keer de boekwaarde. Dit zou een teken kunnen zijn van het vertrouwen van de markt in de activa en het groeipotentieel van KKR. Daarnaast was de omzetgroei van KKR in de afgelopen twaalf maanden indrukwekkend met 323,59%, wat de substantiële winstgroei van het bedrijf benadrukt.
Twee opvallende InvestingPro Tips voor KKR zijn dat het bedrijf zijn dividend al 4 jaar op rij heeft verhoogd en een sterk trackrecord van dividendbetalingen over de afgelopen 15 jaar heeft. Deze consistentie in het belonen van aandeelhouders via dividenden kan bijzonder aantrekkelijk zijn voor inkomstengerichte beleggers. Bovendien heeft KKR het afgelopen jaar een hoog rendement behaald, met een éénjarig koers-totaalrendement van 85,86%, wat sterke marktprestaties weerspiegelt en het vertrouwen van beleggers mogelijk versterkt.
Voor lezers die geïnteresseerd zijn in een diepere analyse, zijn er aanvullende inzichten beschikbaar over de financiële gezondheid en marktprestaties van KKR, waaronder nog 14 InvestingPro Tips. Deze zijn te vinden op de speciale pagina voor KKR op https://www.investing.com/pro/KKR. En voor degenen die optimaal willen profiteren van deze inzichten, gebruik de couponcode PRONEWS24 om tot 10% korting te krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+ bij InvestingPro.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.