Scotiabank heeft zijn koersdoel voor aandelen van Comcast Corp (NASDAQ: CMCSA) aangepast en licht verhoogd naar €43,89 van de eerdere €43,43.
Het bedrijf heeft zijn Sector Perform-rating voor het aandeel gehandhaafd. De analist bij Scotiabank sprak vertrouwen uit dat de consensusschattingen van Comcast voor het derde kwartaal haalbaar zijn, ondanks de verwachte aanhoudende druk op het aantal breedbandabonnees als gevolg van opzeggingen in verband met het Affordable Connectivity Program (ACP).
De analist verwacht dat eventuele negatieve effecten van breedband gedeeltelijk zullen worden gecompenseerd door seizoensgebonden factoren. Bovendien wordt verwacht dat het content- en ervaringssegment van het bedrijf de enige bijdrage zal leveren aan de omzetgroei voor het kwartaal, aangezien verliezen in connectiviteitsabonnees waarschijnlijk in evenwicht zullen zijn met de verwachte groei in gemiddelde opbrengst per gebruiker (ARPU).
Wat de winstgevendheid betreft, wordt voorspeld dat Comcast enige margedruk zal ondervinden. Dit wordt toegeschreven aan de toegenomen kosten als gevolg van de Olympische verslaggeving en de uitdagende vergelijkingen vanwege nieuwe attracties in de themaparken en Studios van het bedrijf.
Vooruitkijkend naar 2025 benadrukte de analist de potentiële impact van het Epic Universe themapark, waarvan wordt verwacht dat het aanzienlijke opwinding zal genereren onder parkbezoekers en investeerders. Er is optimisme dat deze nieuwe attractie kan helpen om recente trends in de bezoekersaantallen van Amerikaanse themaparken om te keren, die een verschuiving in consumentenbestedingen naar internationale reizen en cruiseschepen hebben gezien.
In ander recent nieuws heeft Comcast Corporation (NASDAQ:CMCSA) strategische zetten gedaan in de financiële en entertainmentsectoren. Citi handhaaft een Buy-rating voor Comcast, anticiperend op sterke resultaten in het derde kwartaal van 2024, gedreven door inkomsten uit de Olympische Spelen en groei in het Cable en Programming segment. Citi verwacht ook dat de abonneegroei van Peacock de verwachte 1,5 miljoen netto toevoegingen zal overtreffen, dankzij de dekking van de Olympische Spelen en het herfst sportseizoen.
Comcast heeft belangrijke financiële manoeuvres uitgevoerd, waaronder de uitgifte van €900 miljoen aan 3,250% obligaties met vervaldatum in 2032, €900 miljoen aan 3,550% obligaties met vervaldatum in 2036, en £750 miljoen aan 5,250% obligaties met vervaldatum in 2040 op Europese en Britse markten. Daarnaast kondigde het bedrijf aan alle uitstaande $750 miljoen van zijn 5,250% Notes met vervaldatum in 2025 af te lossen.
Wat de vooruitzichten van analisten betreft, blijft Goldman Sachs een positieve houding ten opzichte van Comcast handhaven, waarbij de strategische groei-initiatieven en investeringen van het bedrijf worden benadrukt. KeyBanc heeft echter zijn vooruitzichten voor Comcast aangepast, waarbij het koersdoel is verlaagd naar €40,45 van €41,37, terwijl de Overweight-rating wordt gehandhaafd.
Recente ontwikkelingen bij NBCUniversal, een dochteronderneming van Comcast, omvatten plannen om generatieve AI te gebruiken voor de verslaggeving van de Olympische Spelen in Parijs, met als doel een unieke kijkervaring te bieden voor Amerikaanse kijkers. Bovendien heeft de National Basketball Association een 11-jarige rechtenovereenkomst van $77 miljard gesloten met ESPN, NBCUniversal en Amazon.com, waarbij het matchende aanbod van Warner Bros Discovery werd afgewezen, wat ertoe heeft geleid dat Warner Bros Discovery juridische stappen heeft ondernomen tegen de NBA.
InvestingPro Inzichten
De financiële gezondheid en marktpositie van Comcast bieden aanvullende context bij de analyse van Scotiabank. Volgens InvestingPro-gegevens heeft Comcast een marktkapitalisatie van €150,35 miljard en een koers-winstverhouding van 11,13, wat wijst op een relatief aantrekkelijke waardering in vergelijking met sectorgenoten. Dit sluit aan bij de voorzichtige maar optimistische houding van Scotiabank ten opzichte van het bedrijf.
InvestingPro Tips benadrukken de sterke focus van Comcast op aandeelhouders, wat geruststellend kan zijn voor investeerders te midden van de uitdagingen die in het artikel worden geschetst. Het bedrijf heeft agressief aandelen ingekocht en heeft 17 jaar op rij dividenduitkeringen gehandhaafd, met een huidig dividendrendement van 2,94%. Deze toewijding aan aandeelhoudersrendementen kan enige stabiliteit bieden aan de aandelenkoers, zelfs nu het bedrijf te maken heeft met druk op breedbandabonnees en concurrentie in themaparken.
De winstgevendheid van het bedrijf, zoals vermeld in het artikel, wordt verder ondersteund door InvestingPro-gegevens die een bruto winstmarge van 70,53% laten zien voor de laatste twaalf maanden. Deze robuuste marge zou Comcast kunnen helpen de verwachte kostenstijgingen in verband met Olympische verslaggeving en themapark activiteiten op te vangen.
Voor investeerders die een dieper inzicht willen krijgen in het potentieel van Comcast, biedt InvestingPro 6 aanvullende tips die waardevolle inzichten kunnen verschaffen in de toekomstige prestaties en het investeringspotentieel van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.