Piper Sandler gaf woensdag een optimistische update over Masimo Corp. (NASDAQ:MASI). Het bedrijf verhoogde het koersdoel naar $165 van $160 en handhaafde een Overweight-rating op het aandeel.
De aanpassing volgde op Masimo's aankondiging van $496 miljoen aan inkomsten over het tweede kwartaal, wat overeenkwam met de voorlopige cijfers die het bedrijf in juli bekendmaakte. Het brutomargepercentage en de aangepaste winst per aandeel overtroffen zowel de verwachtingen van Wall Street als de eerdere verwachtingen van het bedrijf zelf.
De verbeterde financiële verwachtingen als gevolg van deze robuuste resultaten weerspiegelen de operationele verbeteringen binnen het gezondheidszorgsegment van Masimo.
Volgens het bedrijf worden deze verbeteringen steeds duidelijker en ondersteunen ze een hogere waardering van de gezondheidszorgactiviteiten van het bedrijf.
De analist merkte op dat met de komende mogelijke update over de scheiding van de consumentendivisie en de jaarlijkse algemene vergadering (AVA) die voor de volgende maand gepland staat, het verhaal van het bedrijf naar verwachting dynamisch zal blijven op de korte termijn.
Het bedrijf stelt voor dat beleggers zich concentreren op de aanhoudende positieve trends in de gezondheidszorg, die wijzen op duurzame verbeteringen. Deze trends dragen bij aan een waardering voor de gezondheidszorgfranchise van RemainCo die aanzienlijk hoger zou moeten zijn dan de huidige marktprijs van Masimo's aandelen.
Piper Sandler gaf aan vertrouwen te blijven houden in Masimo en plaatste het bedrijf op hun lijst van voorkeursaandelen. De analist van het bedrijf raadde aan om aandelen te kopen en herhaalde zijn geloof in de sterke prestaties en het opwaartse potentieel van het bedrijf, wat wordt weerspiegeld in het geactualiseerde koersdoel van $ 165.
In ander recent nieuws rapporteerde Masimo Corp sterke voorlopige resultaten voor het tweede kwartaal van 2024, die zowel de consensusramingen als de eigen verwachtingen van het bedrijf overtroffen.
Het succes van de Healthcare divisie was een belangrijke factor, met inkomsten die $344 miljoen bereikten, een stijging van 22% op jaarbasis. De omzet buiten de gezondheidszorg daalde echter met $152 miljoen.
Stifel en BTIG handhaafden een Buy rating voor Masimo's aandelen, waarbij Stifel een $170 koersdoel handhaafde en BTIG een $166 koersdoel. Piper Sandler heeft het aandeel Masimo opgewaardeerd van Neutral naar Overweight, als gevolg van verbeteringen in de kernactiviteiten van het bedrijf in de gezondheidszorg.
Daarnaast voert Masimo actieve gesprekken om een meerderheidsbelang in zijn consumentenactiviteiten te verkopen, met een potentiële waarde tussen $ 850 miljoen en $ 950 miljoen. Deze ontwikkeling heeft ertoe geleid dat Masimo zijn verwachtingen voor de omzet in de gezondheidszorg en de non-GAAP EPS heeft verhoogd.
Institutional Shareholder Services (ISS) heeft aandeelhouders van Masimo geadviseerd om te stemmen voor de verkiezing van twee bestuurderskandidaten die zijn voorgedragen door Politan, een activistische investeringsfirma.
ISS beweert dat er extra veranderingen nodig zijn bij het bedrijf voor medische apparatuur, ondanks het feit dat Politan twee bestuurszetels heeft bemachtigd bij de verkiezingen van vorig jaar. Dit zijn recente ontwikkelingen binnen Masimo Corporation.
Inzichten van InvestingPro
Terwijl Masimo Corp. (NASDAQ:MASI) positieve aandacht krijgt van analisten, bieden de gegevens en tips van InvestingPro een diepere duik in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf. Met een marktkapitalisatie van $5,87 miljard en een hoge koers-winstverhouding van 73,39 weerspiegelt de waardering van Masimo de verwachtingen van toekomstige groei. De brutowinstmarge van het bedrijf blijft robuust met 49,28%, wat wijst op een sterk vermogen om de kosten in verhouding tot de inkomsten te beheersen.
InvestingPro Tips suggereren dat de netto-inkomsten dit jaar naar verwachting zullen stijgen, nu vijf analisten hun winstramingen voor de komende periode naar boven hebben bijgesteld. Bovendien zijn de liquide middelen van Masimo groter dan de kortetermijnverplichtingen, wat financiële flexibiliteit biedt. Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, waaronder inzicht in de winstgevendheid van het bedrijf, het rendement op activa en de marktprestaties over de afgelopen tien jaar, die te vinden zijn op InvestingPro.
Hoewel Masimo geen dividend uitkeert, wat een herinvestering van inkomsten in het bedrijf suggereert, geven de hoge winst- en EBITDA-waarderingsveelvouden aan dat de markt hoge verwachtingen heeft voor de groei van het bedrijf. Dit komt overeen met de optimistische vooruitzichten van Piper Sandler en het verhoogde koersdoel naar $165, wat suggereert dat het huidige verhaal en de toekomstige vooruitzichten van Masimo de interesse van investeerders kunnen blijven wekken.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.