Op donderdag kreeg Toast Inc. (NYSE:TOST) een opgewaardeerde aandelenwaardering van Mizuho, waarbij het aandeel verschoof van Neutraal naar Outperform. De financiële instelling verhoogde ook het koersdoel van het bedrijf naar $33,00, tegenover $21,00 eerder.
De upgrade is gebaseerd op de verwachting dat Toast Inc., een leverancier van restaurantsoftware, in 2025 de op drie na grootste retailer/handelaar in de VS zou kunnen worden, met volumes die de $200 miljard naderen.
Mizuho's analyse van recente gerechtelijke documenten van een schikking met een kaartnetwerk geeft aan dat grote handelaren profiteren van aanzienlijk lagere afwikkelingsvergoedingen voor creditcards.
Gezien de speciale focus van Toast Inc. op de restaurantsector en de groei van het marktaandeel, suggereert Mizuho dat het bedrijf in staat zou kunnen zijn om vergelijkbare voorwaarden te bedingen. Volgens het bedrijf betaalt Toast momenteel naar schatting 25 tot 75 basispunten te veel voor afwikkelingsvergoedingen in vergelijking met grote retailers zoals Walmart.
Het potentieel voor Toast Inc. om opnieuw te onderhandelen over de afwikkelingsvergoedingen biedt het bedrijf de mogelijkheid om de kosten voor kredietverwerking op de middellange termijn aanzienlijk te verlagen. Dit vooruitzicht op kostenbesparing is een belangrijke factor in Mizuho's positieve herbeoordeling van de financiële vooruitzichten van Toast.
Het herziene koersdoel van $33,00 weerspiegelt een aanzienlijke stijging ten opzichte van het vorige koersdoel en benadrukt het vertrouwen van het bedrijf in het groeitraject van Toast Inc. en het vermogen om de kostenstructuur te verbeteren. De vooruitzichten van Mizuho suggereren dat Toast, door gebruik te maken van zijn positie in de restaurantsector, een strategische kans heeft om zijn winstgevendheid in de komende jaren te verbeteren.
In ander recent nieuws is Toast Inc. het onderwerp geweest van beoordelingen door verschillende analisten. RBC Capital Markets handhaafde een "Sector Perform" rating met een koersdoel van $27,00, en onderstreepte de plannen van het bedrijf om jaarlijks meer dan 20% recurrente brutowinstgroei te realiseren en een aangepaste EBITDA-marge van 30-35% ten opzichte van de recurrente brutowinst.
Ook Morgan Stanley bevestigde zijn vertrouwen in Toast door een Overweight-rating en een koersdoel van $ 29,00 te handhaven. Het bedrijf benadrukte de groeiende totale adresseerbare markt van het bedrijf en de robuuste groeivectoren als belangrijke factoren voor toekomstige prestaties.
Piper Sandler herhaalde een Neutral rating op het aandeel Toast en handhaafde een koersdoel van $25,00, terwijl Needham een Buy rating handhaafde met een vast koersdoel van $30,00. Beide bedrijven wezen op de ambitieuze financiële doelstellingen en expansiestrategieën van Toast.
De groei-initiatieven van het bedrijf omvatten het opschalen van locaties in de kernmarkt voor restaurants, het uitbreiden van de totale adresseerbare markt, het verhogen van de gemiddelde omzet per gebruiker (ARPU) van software, het verbeteren van de Fintech-acceptatiegraad en het leveren van operationele hefboomwerking in de hele organisatie.
Deze recente ontwikkelingen duiden op een positief sentiment over het groeitraject van Toast bij verschillende analisten. Ondanks enkele zorgen over de ambitieuze financiële doelstellingen van het bedrijf, blijft de algemene consensus positief, met een focus op het potentieel van het bedrijf voor terugkerende brutowinstgroei en verbeterde EBITDA-marges.
Inzichten van InvestingPro
In het licht van Mizuho's optimistische kijk op Toast Inc. (NYSE:TOST), vullen recente gegevens van InvestingPro dit perspectief aan met extra inzichten. De marktkapitalisatie van het bedrijf staat op een robuuste $14,78 miljard en ondanks een uitdagende koers/winstverhouding die momenteel -55,77 bedraagt, voorspellen analisten een gunstige wending. Met vier analisten die hun winst voor de komende periode naar boven hebben bijgesteld, wordt er dit jaar een groei van de netto-inkomsten verwacht. Dit sluit aan bij het potentieel voor Toast om opnieuw te onderhandelen over zijn afwikkelingsvergoedingen en daarmee zijn financiële positie te verbeteren.
Vanuit prestatieoogpunt heeft Toast de afgelopen week een aanzienlijk rendement laten zien, met een koers totaalrendement van 9,23%, en een nog indrukwekkender 53,16% over de afgelopen zes maanden. Dit soort momentum is een indicatie van het vertrouwen van beleggers en de ontvankelijkheid van de markt voor de groeistrategieën van het bedrijf. Bovendien overtreffen de liquide middelen van Toast de kortetermijnverplichtingen, wat wijst op een stabiele financiële positie die strategische initiatieven zoals het heronderhandelen van de afwikkelingsvergoedingen zou kunnen ondersteunen.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een diepere analyse en aanvullende InvestingPro Tips, zijn er nog 9 tips beschikbaar voor Toast Inc. op het InvestingPro platform. Om toegang te krijgen tot deze inzichten en uw beleggingsstrategie te verbeteren, kunt u de couponcode PRONEWS24 gebruiken om tot 10% korting te krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.