TD Cowen heeft donderdag de vooruitzichten voor aandelen Pure Storage (NYSE:PSTG) bijgesteld en het koersdoel verlaagd van $80 naar $70, met behoud van een buy-rating voor het aandeel. Deze aanpassing komt als reactie op de laatste financiële bekendmakingen van het bedrijf.
Pure Storage rapporteerde onlangs financiële resultaten voor het juli-kwartaal die de verwachtingen overtroffen, maar de guidance voor het oktober-kwartaal voldeed niet aan de verwachtingen van analisten. Desondanks bevestigde het bedrijf zijn financiële vooruitzichten voor het hele jaar, die niet voldeden aan de meer optimistische verwachtingen van sommige investeerders.
De analist van het bedrijf merkte op dat, hoewel de reactie van de markt op de bevestiging van de vooruitzichten voor het hele jaar lauw was, er positieve ontwikkelingen aan de horizon zijn. In het bijzonder wordt een belangrijke ontwerpoverwinning met een grote hyperscale klant verwacht, waarvan het management van Pure Storage overtuigd is dat het het marktsentiment zal versterken.
Het commentaar van de analist benadrukte het contrast tussen de solide prestaties in het juli-kwartaal en de voorzichtige verwachtingen voor het oktober-kwartaal. Het potentieel voor een verbeterd beleggerssentiment hangt af van de verwachte ontwerpoverwinning, die een cruciale rol zou kunnen spelen in de toekomstige prestaties van het bedrijf.
Samenvattend: hoewel de kortetermijnvooruitzichten van Pure Storage hebben geleid tot een herzien koersdoel, bieden de consistente vooruitzichten van het bedrijf voor het hele jaar en de mogelijk aanstaande ontwerpoverwinning een basis voor het handhaven van een positieve langetermijnrating op het aandeel.
In ander recent nieuws meldde Pure Storage een omzetstijging van 11% in het tweede kwartaal van boekjaar 2025, tot $764 miljoen, en een stijging van 24% in de jaarlijkse terugkerende inkomsten (ARR) van abonnementsdiensten, tot meer dan $1,5 miljard.
Ondanks dat de financiële dienstverlener Needham zijn koersdoel verlaagde van $80 naar $62 en Piper Sandler zijn koersdoel verlaagde van $60 naar $56 vanwege zorgen over de groei, heeft Pure Storage zijn omzetdoel voor het hele jaar van $3,1 miljard gehandhaafd. Dit ondanks langere verkoopcycli voor grotere Evergreen-deals en een verwachte daling van de brutomarges op producten door de overgang naar all-flash-oplossingen.
Belangrijke recente ontwikkelingen zijn de introductie van de volgende generatie Fusion-architectuur en AI storage-as-a-service voor GPU-clouds. Deze innovaties onderstrepen Pure Storage's toewijding aan vooruitgang in de sector. Daarnaast voegde het bedrijf 261 nieuwe klanten toe in het tweede kwartaal en richt het zich op het vervangen van traditionele storage in hyperscaler datacenters.
Ondanks de langere verkoopcycli die hebben geleid tot een bijstelling van de omzetgroeiverwachtingen voor de Total Contract Value (TCV) naar 25% op jaarbasis, in plaats van de eerder verwachte 50%, heeft het management van Pure Storage vertrouwen in zijn strategie. Ze verwachten tegen het einde van het jaar een hyperscaler design-win aan te kondigen, wat wijst op potentiële groeimogelijkheden. De financiële positie van het bedrijf blijft robuust met $1,8 miljard in contanten en investeringen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.