Op vrijdag heeft een analist van Roth/MKM het koersdoel voor BJ's Wholesale (NYSE:BJ) bijgesteld van $68 naar $75, terwijl hij de rating neutraal hield. De aanpassing weerspiegelt een positieve kijk op de fundamentals van het bedrijf op de lange termijn, ondanks enkele huidige uitdagingen voor de winstgevendheid.
De analist merkte verschillende bemoedigende trends op voor BJ's Wholesale, waaronder een versnelling van het klantenverkeer, dat vier procentpunten bijdroeg aan de vergelijkbare winkelomzet, tegenover drie procentpunten in het eerste kwartaal. Daarnaast werden er verbeteringen waargenomen in verschillende categorieën, met een stijging van twee procentpunten in zowel Voedingsmiddelen/Broodwaren als Algemene waren/Diensten.
De ledengroei werd benadrukt als een sterk punt voor BJ's, met een stijging van 9%, de grootste stijging sinds de pandemie. Deze groei van het aantal leden is een positieve indicator voor de toekomstige prestaties van het bedrijf. Bovendien is de digitale verkoop op jaarbasis met 22% gestegen, waardoor deze nu 12% van de totale verkoopmix uitmaakt.
Ondanks het feit dat BJ's Wholesale momenteel onder zijn langetermijnprestatiealgoritme handelt, benadrukte de analist dat de toonaangevende fundamentals van het bedrijf op een opwaarts traject zitten. Het herziene koersdoel van $75 weerspiegelt deze optimistische kijk op het potentieel van BJ's, hoewel de Roth/MKM-analist voorlopig nog neutraal blijft.
In ander recent nieuws heeft BJ's Wholesale Club Holdings Inc (NYSE:BJ) een vlaag van analistenactiviteit gezien na de sterke prestaties in het tweede kwartaal. Wells Fargo verhoogde de rating voor BJ's Wholesale van Equal Weight naar Overweight en verhoogde het koersdoel naar $92, onder verwijzing naar verwachte groei en positieve trends. Ondanks het verlagen van de winst per aandeel (WPA) voor 2024 naar $3,75, voorspelt Wells Fargo een groei van meer dan 10% tot ten minste $4,15 in 2025.
BJ's Wholesale rapporteerde een winst per aandeel van $1,09, waarmee de raming van BofA Securities van $1,01 werd overtroffen, en een stijging van de vergelijkbare omzet met 2,4%. De omzet van het bedrijf kwam uit op $4,81 miljard, een stijging van 4% op jaarbasis en overtrof de consensusraming van $4,77 miljard. Vanwege geplande investeringen in waarde voor leden verwacht BJ's Wholesale echter dat de winst per aandeel (WPA) voor de tweede helft van het jaar aan de onderkant van de bandbreedte van $3,75 tot $4,00 zal uitkomen.
Analisten van andere bedrijven hebben hun vooruitzichten ook aangepast. BofA Securities verlaagde zijn koersdoel naar $90 maar handhaafde een Buy rating, terwijl DA Davidson zijn Buy rating en $95 koersdoel handhaafde. Citi handhaafde zijn Neutral rating en $79 koersdoel, en JPMorgan herhaalde zijn Underweight rating met een stabiel koersdoel van $76. Loop Capital verhoogde zijn koersdoel van $80 naar $85 en handhaafde een Hold rating.
Wat strategische ontwikkelingen betreft, kondigde BJ's Wholesale plannen aan om 11 nieuwe clubs te openen in de tweede helft van het boekjaar en benoemde Dave Burwick tot lid van de raad van bestuur. Deze recente ontwikkelingen onderstrepen de inspanningen van BJ's Wholesale om de waarde voor haar leden te vergroten en haar marktpositie uit te breiden.
InvestingPro-inzichten
Recente gegevens van InvestingPro bieden een dieper financieel perspectief op BJ's Wholesale (NYSE:BJ) dat interessant kan zijn voor beleggers die het bijgewerkte koersdoel van de Roth/MKM-analist in overweging nemen. Het bedrijf wordt momenteel verhandeld tegen een koers-winstverhouding van 22,06, wat duidt op een premie ten opzichte van de winstgroei op de korte termijn. Dit komt overeen met de InvestingPro Tip dat BJ's Wholesale wordt verhandeld tegen een hoge koers-winstverhouding ten opzichte van de winstgroei, wat aangeeft dat beleggers hogere winsten verwachten in de toekomst.
Bovendien staat de Price / Book multiple van het bedrijf op 7,09 voor de laatste twaalf maanden tot en met Q1 2023, wat als hoog wordt beschouwd. Dit zou relevant kunnen zijn voor beleggers die op zoek zijn naar waardegerichte beleggingen. Positief is dat BJ's Wholesale de afgelopen twaalf maanden winstgevend was, met een gerapporteerde brutowinst van $3,65 miljard en een bedrijfsresultaat van $791,65 miljoen, wat een operationele marge van 3,93% weerspiegelt. Het rendement op activa van het bedrijf staat ook op een gezonde 7,79%, wat wijst op een efficiënt gebruik van de activa om inkomsten te genereren.
Hoewel het bedrijf geen dividend uitkeert, wat wijst op een potentiële herinvestering van de winst in de groei van het bedrijf, moeten beleggers wel rekening houden met de InvestingPro Tip dat de kortetermijnverplichtingen van BJ groter zijn dan de liquide middelen, wat een liquiditeitsrisico zou kunnen vormen. Voor degenen die verder willen kijken, zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar die meer genuanceerd inzicht geven in de financiële gezondheid en toekomstverwachtingen van BJ's Wholesale. Om toegang te krijgen tot deze inzichten kunnen beleggers het InvestingPro platform voor BJ's Wholesale bezoeken op https://www.investing.com/pro/BJ.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.