Op donderdag werd het koersdoel voor Rockwell Automation (NYSE:ROK) verlaagd van $220,00 naar $215,00, terwijl de Sell-rating op het aandeel van het bedrijf werd gehandhaafd. De aanpassing was gebaseerd op zorgen over het tempo waarin orders worden ontvangen en een afnemende orderportefeuille.
TD Cowen, het bedrijf achter de analyse, merkte op dat ondanks de verwachtingen voor een verbetering van de orders in het boekjaar 2025 (FY25), na aanzienlijke dalingen in de afgelopen twee jaar, de prognose voor de omzet nog steeds afhankelijk is van de oplevering van projecten uit de bestaande orderportefeuille. De analist benadrukte dat de book-to-bill ratio waarschijnlijk onder 1x zal blijven.
De analyse van het bedrijf wees op de aanstaande verandering in het financiële leiderschap van Rockwell Automation als een potentieel keerpunt. De nieuwe Chief Financial Officer (CFO) wordt gezien als een belangrijke kans om de verwachtingen voor de FY25-voorspellingen aanzienlijk bij te stellen.
Het herziene koersdoel van $ 215 weerspiegelt de voorzichtige houding van het bedrijf, gezien de huidige uitdagingen waarmee Rockwell Automation wordt geconfronteerd bij het binnenhalen van nieuwe orders en het beheren van de orderportefeuille. Deze vooruitzichten worden gedeeld ondanks de verwachting van een hoge eencijferige (HSD) verbetering van de orders voor boekjaar 2012.
De door TD Cowen gehandhaafde Sell-rating suggereert dat het bedrijf beleggers adviseert om op hun hoede te zijn voor de potentiële prestaties van het aandeel in de nabije toekomst, gezien de trager dan verwachte realisatie van orders en de slinkende orderportefeuille waar Rockwell Automation momenteel mee te maken heeft.
In ander recent nieuws rapporteerde Rockwell Automation zijn winst over het derde kwartaal van boekjaar 2024, waaruit operationele kracht bleek ondanks de tragere ordergroei. Als tegenwicht heeft het bedrijf aanzienlijke kostenbesparingsmaatregelen aangekondigd, met als doel $100 miljoen te besparen in de tweede helft van het jaar en nog eens $120 miljoen in het fiscale jaar 2025.
Ondanks deze uitdagingen hebben de verkopen en marges de verwachtingen overtroffen en heeft het bedrijf prioriteit gegeven aan productiviteit en margeverhoging.
Rockwell Automation heeft echter zijn verwachtingen voor het boekjaar 2024 bijgesteld en voorspelt een daling van de autonome omzet en de aangepaste winst per aandeel. Het bedrijf verwacht dit jaar een omzetstijging van 15%, wat bijdraagt aan meer dan 10% van de totale omzet, en een segmentmarge van iets meer dan 19%. Er wordt gestreefd naar een besparing van $250 miljoen in het fiscale jaar 2025 door kostenbesparingen en productiviteitsinitiatieven.
Ondanks de tragere ordergroei verwacht Rockwell Automation een geleidelijk herstel van de ordergroei, met een sequentiële ordergroei van meer dan één procent en uitputting van de voorraad. De leidinggevenden van het bedrijf spraken hun vertrouwen uit in de positie van het bedrijf en verwachtten groei in 2025. Dit zijn enkele van de recente ontwikkelingen binnen Rockwell Automation.
Inzichten van InvestingPro
Te midden van de zorgen over de orderontvangst en orderportefeuille van Rockwell Automation (NYSE:ROK) is het vermeldenswaard dat het bedrijf zich op de lange termijn inzet voor aandeelhoudersrendement, zoals blijkt uit de 54-jarige reeks dividendbetalingen en een geschiedenis van dividendverhogingen gedurende 14 opeenvolgende jaren. Deze toewijding wordt weerspiegeld in het recente dividendrendement van 2,01% en een dividendgroei van 5,93% over de afgelopen twaalf maanden vanaf Q1 2024.
Hoewel analisten hun winstramingen voor de komende periode naar beneden hebben bijgesteld, laten de financiële cijfers van Rockwell Automation een bescheiden schuldniveau zien, wat enige veerkracht zou kunnen bieden. De koers/boekwaardeverhouding van het bedrijf staat op 8,5, wat duidt op een hogere waardering dan de markt. Dit, in combinatie met het feit dat het bedrijf in de buurt van zijn 52-weeks dieptepunt handelt, kan een kans vormen voor beleggers gezien de winstgevendheid van het bedrijf op de lange termijn, dat de afgelopen twaalf maanden winstgevend was.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een meer diepgaande analyse, zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar over Rockwell Automation, die meer inzicht geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf. Deze tips zijn, samen met realtime meetgegevens en koersdoelen van analisten, toegankelijk via InvestingPro en bieden een uitgebreide toolkit voor wie weloverwogen beleggingsbeslissingen wil nemen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.