SAN DIEGO - Halozyme Therapeutics, Inc. (NASDAQ: HALO), een biofarmaceutisch bedrijf, heeft vandaag aangekondigd dat het zijn voorstel intrekt om Evotec SE (NASDAQ: EVO) over te nemen voor €11,00 per aandeel in contanten. Dit voorstel waardeerde het volledig verwaterde eigen vermogen van Evotec op €2,0 miljard. Het besluit komt nadat Evotec geen interesse toonde om in overnamegesprekken te treden.
Helen Torley, President en CEO van Halozyme, verklaarde dat ondanks de overtuiging dat een fusie voordelig zou zijn geweest voor aandeelhouders, patiënten en werknemers, Evotec niet open stond voor het verkennen van de potentiële combinatie. Torley benadrukte dat Halozyme uitgebreid due diligence onderzoek had uitgevoerd en contact had opgenomen met de Raad van Commissarissen van Evotec, maar dat hun pogingen tot gesprek niet werden geaccepteerd.
Het bedrijf had zijn interesse informeel kenbaar gemaakt aan een lid van de Raad van Commissarissen en probeerde later in contact te komen met de voorzitter van de Raad van Commissarissen van Evotec. Meerdere verzoeken voor een ontmoeting werden echter afgewezen, waardoor Halozyme besloot een formeel voorstel rechtstreeks aan de CEO van Evotec te doen. Het gebrek aan interesse van de besturen van Evotec heeft ertoe geleid dat Halozyme zijn aanbod heeft ingetrokken.
Torley herhaalde het vertrouwen in de toekomst van Halozyme en verwees naar de strategie van het bedrijf om de behandelingservaringen van patiënten te blijven verbeteren. Halozyme verwacht tegen 2025 tien goedgekeurde producten met ENHANZE® technologie te hebben en voorspelt €1 miljard aan royalty-inkomsten tegen 2027. Het bedrijf verhoogde ook zijn richtlijn voor 2024 voor omzet naar €970-€1.020 miljoen en aangepaste EBITDA naar €595-€625 miljoen, wat wijst op een sterke groeimomentu.
Halozyme is gespecialiseerd in ENHANZE® geneesmiddelafgiftetechnologie, die de subcutane toediening van geïnjecteerde geneesmiddelen vergemakkelijkt en gericht is op het verbeteren van patiëntervaringen. De technologie is wereldwijd gebruikt in meer dan 800.000 patiëntbehandelingen over acht gecommercialiseerde producten. Halozyme heeft ENHANZE® in licentie gegeven aan verschillende grote farmaceutische bedrijven en ontwikkelt ook geneesmiddel-apparaat combinatieproducten, zoals Hylenex® en XYOSTED®.
Deze aankondiging is gebaseerd op een persbericht en bevat geen speculatie of subjectieve beoordelingen. Halozyme heeft toekomstgerichte verklaringen gegeven over zijn financiële vooruitzichten en het potentieel van de technologie, waarbij risico's en onzekerheden betrokken zijn die ertoe kunnen leiden dat de werkelijke resultaten afwijken. De financiële projecties van het bedrijf zijn non-GAAP-maatstaven en hebben geen aansluiting met GAAP vanwege de moeilijkheid bij het voorspellen van noodzakelijke bedragen.
In ander recent nieuws heeft Halozyme Therapeutics een overname van €2 miljard voorgesteld voor Evotec SE. Deze all-cash deal is gericht op het vestigen van een wereldwijde leider in farmaceutische diensten, wat de bedrijfsomvang van Halozyme aanzienlijk zou diversifiëren en uitbreiden. De voorgestelde overname, die nog onderhevig is aan goedkeuring van toezichthouders, zou naar verwachting de ENHANZE® geneesmiddelafgiftetechnologie van Halozyme en de mogelijkheden van Evotec op het gebied van geneesmiddelenontdekking en biologische productie benutten. Halozyme verwacht een jaaromzet van ongeveer €2 miljard voor de gecombineerde entiteit tegen 2025.
Evotec SE heeft een stabiele omzet van €575,7 miljoen gerapporteerd voor de eerste negen maanden van 2024, grotendeels dankzij een omzetstijging van 74% in de Just-Evotec Biologics-sector. De aangepaste EBITDA van het bedrijf voor 2024 wordt verwacht tussen €15 miljoen en €35 miljoen te liggen, met een totale omzet die naar verwachting tussen €790 miljoen en €820 miljoen zal bedragen.
Piper Sandler, die een neutrale beoordeling voor Halozyme handhaaft, ziet deze potentiële fusie als een strategische zet die het dienstenaanbod van Halozyme aan geneesmiddelenontwikkelaars zou kunnen uitbreiden. Dit zijn recente ontwikkelingen die de koers van zowel Halozyme Therapeutics als Evotec SE blijven vormgeven.
InvestingPro Inzichten
Om aanvullende context te bieden bij het ingetrokken voorstel van Halozyme voor Evotec SE, laten we enkele belangrijke financiële cijfers en inzichten van InvestingPro bekijken.
De huidige marktkapitalisatie van Evotec bedraagt €1,87 miljard, wat iets lager is dan de door Halozyme voorgestelde waardering van €2,0 miljard. Dit verschil kan een rol hebben gespeeld in de terughoudendheid van Evotec om in overnamegesprekken te treden.
InvestingPro-gegevens tonen aan dat de omzet van Evotec voor de laatste twaalf maanden tot en met Q3 2023 €865,22 miljoen bedroeg, met een omzetgroei van -5,33% over dezelfde periode. Deze daling in omzet kan een factor zijn geweest in de interesse van Halozyme om het bedrijf over te nemen, mogelijk omdat ze kansen zagen voor synergiën en groei.
Two relevante InvestingPro Tips voor Evotec zijn dat het bedrijf opereert met een gematigd schuldniveau en dat de liquide middelen de kortlopende verplichtingen overtreffen. Deze factoren suggereren dat Evotec een relatief stabiele financiële positie heeft, wat kan hebben bijgedragen aan het vertrouwen om onafhankelijk te blijven.
Het is vermeldenswaard dat Evotec sterke rendementen heeft gezien over de laatste maand en drie maanden, met totale koersrendementen van respectievelijk 63,61% en 73,14%. Deze recente aandelenprestaties kunnen de beslissing van Evotec hebben beïnvloed om de avances van Halozyme af te wijzen, aangezien het management mogelijk gelooft dat de waarde van het bedrijf een opwaartse trend vertoont.
Voor beleggers die geïnteresseerd zijn in een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro aanvullende tips en inzichten over de financiële gezondheid en marktpositie van Evotec. Er zijn 5 extra InvestingPro Tips beschikbaar voor Evotec, die waardevolle informatie kunnen bieden voor degenen die de vooruitzichten van het bedrijf willen begrijpen in het licht van deze recente ontwikkeling.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.