BlackSky Technology (NYSE: BKSY) heeft aanzienlijke groei en vooruitgang gerapporteerd tijdens de conference call over de resultaten van het derde kwartaal van 2024. Vice-president Investor Relations Aly Bonilla introduceerde CEO Brian O'Toole en CFO Henry Dubois, die de prestaties van het bedrijf deelden, waaronder het veiligstellen van contracten ter waarde van maximaal €780 miljoen, een omzetgroei van 22% sinds het begin van het jaar en een positieve aangepaste EBITDA voor het vierde opeenvolgende kwartaal. BlackSky haalde ook meer dan €45 miljoen op voor zijn basis Gen 3-satellietconstellatie en nadert de lancering van zijn eerste Gen 3-satelliet, met een verwacht lanceervenster begin 2025.
Belangrijkste punten
- Contracten veiliggesteld met een waarde tot €780 miljoen, waaronder een contract van €290 miljoen met de NGA en een contract van €476 miljoen met NASA.
- Meer dan €45 miljoen opgehaald voor de basis Gen 3-satellietconstellatie.
- Positieve aangepaste EBITDA behaald voor het vierde opeenvolgende kwartaal.
- De omzet sinds het begin van het jaar steeg met 22% vergeleken met het voorgaande jaar.
- Gen 3-satelliet nadert lanceergereedheid, verwacht operationeel te zijn in Q1 2025.
- Handhaaft de omzetverwachting voor 2024 van €102 tot €118 miljoen en een aangepaste EBITDA van €8 tot €16 miljoen.
Vooruitzichten van het bedrijf
- Verwacht de financiële doelstellingen voor het hele jaar te halen ondanks enkele vertragingen in de timing.
- Voorziet ongeveer €26 miljoen aan mijlpaalbetalingen in de komende 12 maanden.
- Streeft ernaar de richtlijn voor operationele uitgaven voor 2024 te handhaven.
- Plant om in 2025 te beginnen met regelmatige Gen 3-satellietlanceringen om aan de toenemende klantvraag te voldoen.
Negatieve punten
- Er worden enkele omzetvertragingen van Q3 naar Q4 verwacht.
- Netto vermindering van ongeveer €1,5 miljoen tussen Q2 en Q3 door eerdere realisatie van sommige mijlpalen.
Positieve punten
- Omzet uit beeldvorming en analyses bedroeg €52,6 miljoen (stijging van 13%) en professionele diensten €19,1 miljoen (stijging van 52%).
- Aangepaste EBITDA verbeterde naar €4,3 miljoen van een verlies van €10,3 miljoen in 2023.
- Versterkte balans met €64,4 miljoen aan contanten en investeringen.
Tegenvallers
- Het bedrijf meldde geen significante tegenvallers tijdens de conference call.
Hoogtepunten uit de Q&A
- Er werden geen verdere vragen gesteld tijdens de call.
BlackSky Technology ervaart een sterke vraag naar zijn op ruimte gebaseerde inlichtingenoplossingen, zoals blijkt uit de omzetgroei en contractwinsten. De Gen 3-satellieten van het bedrijf zullen het aanbod verbeteren met geavanceerde beeldvorming en AI-inzichten. BlackSky heeft ook zijn aanbod uitgebreid met geautomatiseerde non-Earth imaging diensten, wat al heeft geleid tot contracten ter waarde van miljoenen euro's. Met een solide financiële basis en een duidelijk plan voor satellietimplementatie, is BlackSky klaar om te profiteren van de groeiende vraag in de commerciële markt voor ruimte-analyse.
InvestingPro Inzichten
De recente conference call van BlackSky Technology schetst een beeld van een groeiend bedrijf, en InvestingPro-gegevens bieden aanvullende context voor dit groeiverhaal. De marktkapitalisatie van het bedrijf bedraagt €225,71 miljoen, wat zijn positie als groeiende speler in de sector van op ruimte gebaseerde inlichtingen weerspiegelt.
Een van de meest opvallende InvestingPro-metrieken is de indrukwekkende omzetgroei van BlackSky. Het bedrijf rapporteerde een stijging van 43,02% in de omzet over de laatste twaalf maanden, tot €105,94 miljoen. Dit sluit goed aan bij de 22% omzetgroei sinds het begin van het jaar die in de conference call werd genoemd, wat duidt op een aanhoudende momentum in hun bedrijfsuitbreiding.
InvestingPro Tips benadrukken de "indrukwekkende bruto winstmarges" van BlackSky, wat wordt bevestigd door de gegevens die een bruto winstmarge van 69,14% laten zien voor de laatste twaalf maanden. Deze robuuste marge suggereert dat BlackSky zijn kosten efficiënt beheert terwijl het zijn activiteiten opschaalt, een cruciale factor bij het opvoeren van zijn Gen 3-satellietprogramma.
Het is echter belangrijk op te merken dat BlackSky momenteel niet winstgevend is, met een aangepast operationeel inkomen van -€44,13 miljoen over de laatste twaalf maanden. Dit sluit aan bij de InvestingPro Tip dat analisten niet verwachten dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn. Ondanks dit wijst de positieve aangepaste EBITDA voor vier opeenvolgende kwartalen, zoals vermeld in de conference call, op vooruitgang richting winstgevendheid.
Het aandeel heeft aanzienlijke volatiliteit getoond, met een sterk rendement van 37,1% over de afgelopen maand, maar een rendement van -24,7% over de afgelopen zes maanden. Deze volatiliteit is consistent met de InvestingPro Tip dat het aandeel "over het algemeen handelt met hoge prijsvolatiliteit", wat typisch is voor groeibedrijven in de technologiesector.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 12 aanvullende tips voor BlackSky Technology, die een dieper inzicht geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.