KKR & Co. Inc. (NYSE:KKR) heeft de winst over het tweede kwartaal van 2024 bekendgemaakt en rapporteert de hoogste fee-gerelateerde winst in de geschiedenis van het bedrijf met $ 0,84 per aandeel, een stijging van 25% ten opzichte van het voorgaande jaar. Het aangepaste nettoresultaat van het bedrijf steeg met 50% tot $ 1,09 per aandeel. Met sterke vergoedingen voor kapitaalmarkttransacties en een aanzienlijke groei in managementvergoedingen, bereikte KKR's totale operationele winst $1,17 per aandeel, goed voor meer dan 80% van het aangepaste nettoresultaat vóór belastingen. Het bedrijf heeft aangegeven vol vertrouwen te zijn in het behalen van de verwachtingen voor 2026 en benadrukte de aanzienlijke groei in fondsenwerving en kapitaalinzet.
Belangrijkste resultaten
- KKR's fee-gerelateerde winst bereikte een historisch hoogtepunt van $0,84 per aandeel, een stijging van 25% op jaarbasis.
- De aangepaste nettowinst per aandeel steeg met 50% tot $1,09.
- De beheervergoedingen stegen tot $847 miljoen, een stijging van 13% ten opzichte van vorig jaar.
- De transactieprovisies voor de kapitaalmarkten waren robuust met $192 miljoen, dankzij private equity- en infrastructuuractiviteiten.
- De gerealiseerde prestatie-inkomsten bedroegen $482 miljoen, met gerealiseerde beleggingsinkomsten van $139 miljoen.
- KKR is in juni 2024 toegetreden tot de S&P 500 Index.
- Het bedrijf ligt op koers om de verwachtingen voor 2026 te halen, met verwachtingen van meer dan $300 miljard aan nieuw opgehaald kapitaal en een aanzienlijke groei van de financiële parameters.
- KKR haalde $32 miljard aan kapitaal op in het tweede kwartaal, waarvan $10 miljard voor het V-fonds voor wereldwijde infrastructuur en $4 miljard voor de Ascendant-strategie voor de middenmarkt.
- Het bedrijf zette in het tweede kwartaal $ 23 miljard in en verwacht een gunstig investeringsklimaat voor de tweede helft van 2024.
Bedrijfsvooruitzichten
- KKR heeft er vertrouwen in dat het zijn doelstellingen voor 2026 zal halen, met een focus op groei op de lange termijn, ondanks het feit dat het verwacht dat het bedrijfsresultaat in 2025 iets onder de doelstelling zal blijven.
- Het bedrijf verwacht voor de rest van het jaar een bedrijfsresultaat te behalen dat vergelijkbaar is met het niveau van het tweede kwartaal.
Verlagende hoogtepunten
- Het bedrijfsresultaat voor 2025 zal naar verwachting iets onder de langetermijn ROE-bandbreedte van 14% tot 15% liggen.
Positieve punten
- KKR benadrukte zijn sterke prestaties in verschillende beleggingscategorieën en zijn 100% eigendom van GA.
- Het bedrijf blijft optimistisch over het fondsenwervingslandschap en ziet kansen in de private vermogens- en verzekeringssectoren.
- Er wordt een aanzienlijke groei verwacht van de K Series-producten voor de vermogensmarkt.
Missers
- Er werden geen specifieke missers gemeld tijdens de earnings call.
Vragen en antwoorden
- Directieleden bespraken de strategische samenwerking van het bedrijf met Capital Group en plannen om hybride publieke en private beleggingsoplossingen te introduceren.
- Ze bespraken de sterke pijplijn voor monetariseringen in het derde kwartaal, die naar verwachting rond de $500 miljoen zal bedragen.
- De focus van het bedrijf op kansen op het gebied van infrastructuur en digitalisering, waaronder een partnerschap met HASI voor duurzame infrastructuurprojecten, werd benadrukt.
- KKR is van plan door te gaan met het ontwikkelen van relaties in asset-based finance en vastgoed, met al 35 platformpartnerschappen.
De indrukwekkende financiële prestaties van KKR in het tweede kwartaal van 2024 onderstrepen het robuuste groeitraject en de strategische positionering in de markt. Met de toetreding van het bedrijf tot de S&P 500 en een duidelijk pad naar zijn richtcijfers voor 2026, kunnen beleggers KKR zien als een sterke speler te midden van een dynamisch beleggingslandschap.
InvesteringsPro Inzichten
KKR & Co. Inc. (KKR) heeft een indrukwekkende reeks resultaten geleverd voor het tweede kwartaal van 2024, wat ook wordt weerspiegeld in verschillende belangrijke statistieken en inzichten van InvestingPro. Vanaf de laatste twaalf maanden tot en met het eerste kwartaal van 2024 heeft KKR een marktkapitalisatie van $109,53 miljard en een koers-winstverhouding (P/E) van 27,12, wat duidt op marktvertrouwen in het winstpotentieel van het bedrijf. De robuuste omzetgroei van het bedrijf wordt benadrukt door een duizelingwekkende stijging van 323,59%, wat de agressieve expansie en marktpenetratie aantoont.
InvestingPro Tips voor KKR benadrukken het vermogen van het bedrijf om zijn dividenden te handhaven en te laten groeien, met een trackrecord van 15 opeenvolgende jaren van dividendbetalingen en een recente opleving van de dividendgroei van 12,9%. Deze toewijding aan aandeelhoudersrendement, gekoppeld aan een hoog rendement over het afgelopen jaar van 103,83%, positioneert KKR als een potentieel aantrekkelijke optie voor inkomstengerichte beleggers.
Daarnaast is de prestatie van de aandelenkoers van KKR opmerkelijk geweest, met een koers die momenteel wordt verhandeld op ongeveer 95,91% van de hoogste koers over 52 weken. Dit is een indicatie van de sterke aanwezigheid van het bedrijf op de markt en het optimisme van beleggers over de strategische initiatieven en financiële prestaties.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse en aanvullende InvestingPro Tips, bevat het profiel van KKR op Investing.com in totaal 16 tips die dieper inzicht geven in de financiële gezondheid en marktprestaties van het bedrijf. Deze tips zijn te vinden op https://www.investing.com/pro/KKR en bieden waardevolle informatie voor het maken van weloverwogen investeringsbeslissingen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.